Ao 0

Produccin
Costo de prod. unitario
Precio
Ventas
Costos fijos anuales
Costos de operacin
Royalty
Depreciacin infraestructura
Depreciacin 2 lineas prod.
Depreciacin inv. nueva
Amort intangibles
Interes
Utilidad antes imp.
Impuestos 25 %
Utilidad despus imp.
Depreciacin infraestructura
Depreciacin 2 lineas prod.
Depreciacin inv. nueva
Amort intangibles
Inversin terreno
Inversin infraestructura
Inversin 2 lineas prod.
Inversin ampliacin
Inversin intangibles
Prestamo
Amortizacin
Capital de trabajo
Valor desecho
Recuperacin k de trabajo
Flujo neto
Tir

Ao 1
1600000
2.55
3.5

Industrias Gaseosas del Occidente

Flujo de caja expresado en Bs.
Ao2
Ao3
Ao4
Ao 5
1128000
1128000
1128000
1466400
2.55
2.55
2.55
2.55
4.2
4.2
4.2
4.2

Ao 6
1466400
2.55
4.2

Ao 7
1833000
2.55
4.2

Ao 8
1833000
2.55
4.2

5600000
732000
4080000
280000
17500
50000

4737600
732000
2876400
236880
17500
50000

4737600
732000
2876400
236880
17500
50000

4737600
732000
2876400
142128
17500
50000

6158880
732000
3739320
184766
17500
50000

6158880
732000
3739320
184766
17500
50000

7698600
732000
4674150
230958
17500
50000
25000

7698600
732000
4674150
230958
17500
50000
25000

100000
130522
209978
52495
157484
17500
50000

100000
120048
604772
151193
453579
17500
50000

108281
716539
179135
537405
17500
50000

95058
824514
206128
618385
17500
50000

80202
1355092
338773
1016319
17500
50000

63509
1371784
342946
1028838
17500
50000

44753
1924239
481060
1443179
17500
50000
25000

23679
1945313
486328
1458985
17500
50000
25000

100000

100000

170503
0

191578

500000
350000
500000
250000
200000
1056000
1090000

-1584000
34.49%

84735
-311680

351929

95208
0

325871

106976
-23688

521617

120198
226390

339297

135055
0

948764

151747
245255

449336

1365176

1088125
1226277
3865887

Van

2446635

Act. Fijos
Act. Int.
Cap. Trab.

1350000
200000
1090000
2640000
Prestamo
1056000
Prestamo Cuota
1056000
215257
971265
215257
876057
215257
769081
215257
648883
215257
513828
215257
362081
215257
191577
215257

Interes
Interes
130522
120048
108281
95058
80202
63509
44753
23679

0.1236 Cuota
Amortizacin
84735
95208
106976
120198
135055
151747
170503
191578

215256.5

Costa v.u.
2.55
Costo fijo
61000
732000

Valor de desecho

Valor de mercado
Valor contable
Utilidad a impuestos
Impuesto 25%
Utilidad neta
Valor contable
Valor desecho

Terreno
500000
500000
0
0
0
500000
500000

Infraestructura 2 Lineas Prod. 1 Lnea Prod.

122500
300000
150000
210000
100000
200000
-87500
200000
-50000
-21875
50000
-12500
-109375
250000
-62500
210000
100000
200000
100625
350000
137500

+500000*.35
175000
87500

150000

Total

1088125