You are on page 1of 14

IV

rea Contabilidad y Costos

IV

Contenido

aplicacin prctica

Anlisis del Costo en las Inversiones de Largo Plazo como Perspectiva para
Crear Valor en la Empresa

IV - 1

Costos de Desmantelamiento o Retiro del Activo Fijo (Parte final)

IV - 5

Anlisis y Dinmica de la Cuenta 47 Cuentas por Pagar Diversas Relacionadas


(Parte I)

IV - 8

Anlisis y Dinmica de la Cuenta 37 Activos Diferidos del Nuevo Plan Contable


General Empresarial, Versin Modificada (Parte final)

IV-11

Caso Prctico NIC 12 DIF (Parte I)

IV-13

GLOSARIO contable

IV-14

Anlisis del Costo en las Inversiones de Largo


Plazo como Perspectiva para Crear Valor en la
Empresa
Ficha Tcnica
Autor : C.P.C. Isidro Chambergo Guillermo
Ttulo : Anlisis del Costo en las Inversiones de
Largo Plazo como Perspectiva para Crear
Valor en la Empresa
Fuente : Actualidad Empresarial, N 218 - Primera
Quincena de Noviembre 2010

1. Inversiones de Largo Plazo


Las inversiones de largo plazo estn formadas por elementos que permanecen en
la empresa a lo largo de varios perodos
productivos, por lo que tambin se le denomina activo fijo o activos inmovilizados.
Asimismo, algunos de estos activos se van
incorporando a los costos a travs del
proceso de amortizacin de los mismos.
Los activos fijos de la empresa se pueden
clasificar en dos grandes grupos de inversiones, unos que estn relacionados con lo
realizable y otros con lo no realizable, El
primer grupo es el activo fijo susceptible
de realizarse bien a travs de un normal
proceso de formacin de costos o bien a
travs de su enajenacin directa mediante
un acto de venta. En el segundo grupo
son todos aquellos desembolsos que
fueron necesarios en el funcionamiento
de la empresa pero que no tienen valor
de realizacin en el mercado, tampoco se
incorporan a los costos en virtud de una
depreciacin funcional, fsica o econmica (Fernndez Pirla, 1983).
El prrafo anterior implica precisar una
clasificacin del activo inmovilizado,
como por ejemplo:
a) Activo inmovilizado tangible, es
aquel integrado por los elementos
del patrimonio como muebles, inmuebles, equipos, maquinarias, etc.,
N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

se utilizan en la actividad productiva


de la empresa.
b) Activo inmovilizado intangible,
son aquellos constituidos por activos
inmateriales los cuales tienen una
medicin econmica empresarial.
c) Inversiones financieras, son los
activos de la empresa representados
por ttulos valores u otros documentos
comerciales que implican un capitalpropiedad o capital-prstamo.
Las inversiones a largo plazo estn
constituidas entre otras, por valores de
compaas: bonos de varios tipos, acciones preferentes y acciones comunes. Hay
otras muchas partidas que se clasifican
como inversiones a largo plazo: fondos
para retiro de bonos, rescate de acciones y otros fines especiales, inversiones
en documentos por cobrar, hipotecas y
otros instrumentos de deuda similares;
y partidas diversas como anticipos a
afiliados, valor de rescate en efectivo de
plizas de seguros de vida, intereses en
bienes races y fideicomisos, inversiones
en participacin y sociedades por acciones; y bienes races en espera de su
aumento de precio o para uso futuro. Por
lo general las inversiones a largo plazo
se presentan en el estado de situacin
financiera precisamente a continuacin
del activo corriente.
Aunque son muchas las razones que impulsan a una compaa a invertir valores
de otra, el principal objetivo es aumentar
su propia utilidad, lo que puede lograr
1) directamente a travs del recibo de
dividendos o intereses de su inversin o
por alza en el valor de mercado de sus
valores, o 2) indirectamente, creando y
asegurando buenas relaciones de operacin entre las compaas y mejorando
as el rendimiento de su inversin. Por lo

general las inversiones ms permanentes


son las de esta ltima categora, las que
mejoran el rendimiento de la inversin.
Los beneficios para los inversionistas
se derivan de la influencia o control
que puedan ejercer sobre un cliente o
proveedor importante o sobre alguna
compaa con la que tengan alguna clase
de relaciones.1

Informe Especial

InformE especial

En el caso de las inversiones a largo


plazo usualmente los riesgos son ms
altos, pero al mismo tiempo sus ganancias
pueden ser mucho ms altas. A continuacin presentaremos algunos ejemplos de
la inversin a largo plazo:
Bonos: los bonos vienen en diversas
formas y son conocidos como valores
de renta fija ya que la cantidad de los
ingresos de los bonos que se genera cada
ao es fija, o conjunto, cuando se vende el
bono. Desde el punto de vista del inversor,
los bonos son similares a los Certificados
de Depsito, excepto que es el gobierno
o empresas las que entregan los bonos y
no los bancos.
Acciones: las acciones son una forma
para que las personas lleguen a poseer
parte de una empresa. Una accin representa una parte proporcional de la
propiedad en una empresa. Como el
valor de la empresa cambia, el valor de
la participacin en dicha sociedad se eleva
y puede tambin caer.
Fondos de inversin son los fondos
mutuos, son una manera para que los inversionistas puedan juntar su dinero para
comprar acciones, bonos, o cualquier instrumento financiero que el administrador
decida en beneficio del inversionista.2
1 FERNNDEZ, Hernn, (2008).Inversiones Temporales y a Largo
Plazo.
2 www.inversionespetroleo .com

Actualidad Empresarial

IV-1

IV

Informe Especial

La empresa que invierte es fundamentalmente para el desarrollo de la gestin,


producindose consecuentemente la valorizacin del costo de capital como mecanismo de medicin, control y decisin de
las inversiones en base a los mecanismos
operativos de comparacin, como por
ejemplo la tasa interna de retorno, el
valor presente neto y otras mediciones
de menor relevancia.3

2. Evaluacin de Inversiones
Para el efecto, se tomar en cuenta la
propuesta de los tratadistas en finanzas
y proyectos de inversin como Weston
y Brigman en Finanzas para Ejecutivos,
Evaluacin de Inversiones de Yuliesky
Cristo Dvora y Rayko Ruiz Carrazana.
La decisin de inversin de capital debe
tener en cuenta las fases siguientes;
1. Identificacin del proyecto de inversin
2. Diseo y evaluacin del proyecto de
inversin
3. Eleccin del programa de inversin
4. Implantacin, seguimiento y control
La evaluacin de un proyecto de inversin
permite conocer la rentabilidad econmica, financiera y social de manera que
resuelva una necesidad humana en forma
eficiente, segura y rentable asignando los
recursos econmicos con que se cuenta en
la mejor alternativa.

3. Tcnicas de Evaluacin de la
Inversin4
Existen varios mtodos para evaluar la
inversin de capital que se presenta en un
proyecto de inversin, como por ejemplo:

Ejemplo 2: Perodo de Repago con


Varios Proyectos
Considere tres proyectos cuyos ahorros
anuales de caja no son iguales. Asuma
que cada proyecto cuesta S/. 600,000.
1

100,000

400,000

300,000

200,000

200,000

250,000

300,000

300,000

200,000

400,000

100,000

50,000

500,000

150,000

600,000

La evaluacin econmica de los tres proyectos anteriores se calcula por ejemplo


utilizando el procedimiento de ensayo
y error.

Ejemplo 1: Perodo de Repago de un


Proyecto

S/. 30,000 x factor del valor presente


de anualidad
Factor =

Proyecto 3: La inversin se recuperar


en 2 + (S/.50,000/S/.200,000) = 2.25
de aos.
Por consiguiente de acuerdo a este mtodo, se escoge el proyecto 2 sobre los
proyecto 1 y 3.
Ejemplo 3: Tasa Retorno Contable
Este indicador mide la rentabilidad desde
el punto de vista contable, relacionando
la inversin con la utilidad proyectada.
Considere la siguiente inversin y otros
datos necesarios:
Inversin inicial

S/. 165,000

Vida estimada

20 aos

= (1 + 0.12)10 1
0.12 (1 +0.1210

Proyecto 2: La inversin se recuperar


en 2 aos (S/.400, 000 + S/. 200,000)

= 5.650

S/.30,000 x 5.650 = S/.169,500


VPN = S/. 169,500 S/.129, 500 =
S/. 40,000
Como quiera que el Valor Presente Neto
(VPN) es positiva, entonces la inversin
debera aceptarse.
Para el efecto, es conveniente tener
presente que para los factores del valor
presente se tienen que emplear dos
frmulas, una relacionadas con la relacionada con el valor presente de una
anualidad y la otra frmula relacionada
con el valor presente de S/., es decir tiene
la siguiente forma:

S/. 10,000
S/. 3,250

Factor =

Ejemplo 5: Tasa Interna de Retorno


(TIR)
Con los datos del ejemplo N 4, calcule
la tasa interna de retorno.

= S/. 10,000 3,250


S/.165, 000
=

4.10%

S/.500, 000
100,000

El perodo de repago es:


S/. 500,000 / S/. 100,000 = 5 aos.

Cuando el ahorro anual de caja no son


pares, el clculo del perodo de repago
se puede proceder por el mtodo de
ensayo y error.
3 GMEZ E. Giovanny. (2001) El costo de capital y sus implicaciones
empresariales frente a la inversin.
4 SHIM Jae K. y Joel G. Siegel. (1987) Contabilidad Administrativa.
Mxico Mc Graw Hill.

a. Se fija la siguiente igualdad : I = VP


b. S/. 129,500 = S/. 3,000 x Factor Valor
Presente
c.

Ejemplo 4: Valor Presente Neto


Considere la siguiente inversin
Inversin inicial

Instituto Pacfico

Procedimiento:

La tasa de retorno contable se calcula de


la manera siguiente:

Tasa interna de retorno

IV-2

b. Obtenemos la diferencia entre el valor


presente y la inversin inicial.
c. La diferencia del valor presente y la
inversin inicial, constituye el valor
presente neto.

(1 + I)n

Valor presente neto

Costo de inversin
Ahorro anual de caja

i (1+i)n

Proyecto 1: La inversin se recuperar


en 3 aos (S/.100, 000 + S/. 200,000
+ S/. 300,000)

Depreciacin por lnea recta

Tasa de retorno contable

1 + i)n 1

Perodos Proyecto 1 Proyecto 2 Proyecto 3

Ingreso anual de caja

Perodo de repago

una anualidad vencida durante 10


aos y al 12% anual. La frmula de
una anualidad vencida es la siguiente;

Vida estimada
Ingresos anuales de caja
Costo de capital

S/.129,500
10 aos

Factor Valor Presente = S/. 129,500 = 4.317


S/:
30,000

S/. 30,000
12%

Para calcular el valor presente neto, procedemos de la manera siguiente:


a. Calculamos el valor presente de
S/. 30,000, aplicando el factor de

d. El factor 4.317 debe ser ubicado en


la tabla financiera obtenida de aplicar
la frmula de una anualidad vencida
indicada en el ejemplo 4.a.:
e. La estructura de la tabla es la siguiente
para algunos perodos y porcentajes:
N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

IV

rea Contabilidad y Costos


Valor presente de una anualidad vencida de S/. 1
n

8%

10%

14%

16%

18%

20%

24%

26%

28%

0.926

0.909

0.877

0.862

0.847

0.833

0.806

0.794

0.781

3.993

3.791

3.433

3.274

3.127

2.991

2.745

2.635

2.532

10

6.710

6.145

5.216

4.833

4.494

4.192

3.682

3.465

3.269

3. Observamos que el VPN es positivo en 14%


4. Entonces, buscamos un porcentaje mayor al 14%, por ejemplo 30% para estar seguro de encontrar el factor de solucin
5. Calculamos el VPN al 30%:

Ao

Ingreso de caja

Factor VP al 30%

VP Total

f. El factor 4.317 est colocado en algn punto entre 18% y


20% en la lnea de 10 aos de la tabla del valor presente
de una anualidad vencida de S/.1.
g. Interpolamos los factores como sigue:

S/.100,000

0.769

S/.76,900

250,000

0.592

148,000

150,000

0.455

68,250

Factor del valor presente

Total

18%

4.494

4.494

TIR

4.317

20

4.192

Diferencia

0.302

(20%-18%)
14%

Ao

Ingreso de caja

S/.100,000

250,000

150,000

VP Total

S/.100,000

0.877

S/.87,700

250,000

0.769

192,250

150,000

0.675

101,250
S/.381,200

2. El Valor Presente Neto (VPN)


= S/. 381,200 S/. 300,000
= S/. 81,200

Primera Quincena - Noviembre 2010

30%

(6,850)

Diferencia

S/.88,050

S/.81,200

8. Por consiguiente
TIR = 14% + 81,200 (30% - 14%)
88,050

4. Planficacion y Control de Desembolso de Capital

Procedimiento:
1. Calcular el Valor Presente Neto (VPN) a la tasa del 14%

Total

S/.81,200

TIR = 14% + 0.922 (16%)


TIR = 14% + 14.75%
TIR = 28.75%

Asumimos que la inversin de capital es de S/. 300,000 y el


costo de capital es del 14%.

Factor VP al 14%

S/.81,200

TIR

Ejemplo 6: Flujo de Caja Diferente


Considere la siguiente inversin cuyos flujos de caja es diferente
ao tras ao:

N 218

= S/.293, 150 S/. 300,000


= (S/. 6,850)

VPN

i. Ya que la tasa interna de retorno (TIR) (19.17%) es mayor


que la tasa del costo de capital (12%), la inversin se debera
aceptar.

Ingreso de caja

VPN

7. Interpolamos las cifras anteriores


0.177
0.302

= 18% + 0.586 (2%)


= 19.17%

Ao

6. El VPN

0.177

h. Por consiguiente, TIR =


18% +

S/.293,150

El presupuesto de capital es el proceso de planificar y controlar


los desembolsos estratgicos (de largo plazo) de capital y tcticos (de corto plazo), para la ampliacin y la contraccin de las
inversiones de activos operaciones (fijos).
Un desembolso de capital es el empleo de fondos para adquirir
activos operativos que:
a. Ayuden a generar futuros ingresos.
b. Reduzcan futuros costos.
Los desembolsos de capital constituyen como ya hemos indicado
anteriormente a los activos fijos como inmuebles, planta, equipo,
renovaciones mayores y patentes. Generalmente los proyectos
de desembolso de capital implican fuertes sumas de dinero, as
como otros recursos que se aplican en el mejoramiento de la
infraestructura y equipamiento de la empresa para una mejor
competitividad.
Los desembolsos de capital se convierten en gastos en el futuro,
a medida que vayan siendo utilizados sus correspondientes bienes y servicios con el fin de obtener mejores utilidades futuras
derivadas de los futuros ingresos o para lograr ahorros en los
futuros costos.(Glenn Welsch 1990).
Actualidad Empresarial

IV-3

IV

Informe Especiale
El recuadro sobre el Plan de largo alcance muestra un resumen tpico de un presupuesto estratgico de largo plazo, de
desembolsos de capital. Cabe observar que dicho presupuesto
identifica por separado los diferentes proyecto prioritarios,
muestra la autorizacin de los proyectos, las fechas planificadas
de iniciacin, los fondos comprometidos y los tiempos de los
correspondientes pagos de efectivo.

Dimensiones de Tiempo en el Presupuesto


de Desembolso de Capital

Proyecto E
Proyecto D
Proyecto C

Los proyectos menores (de escasa cuanta) de desembolsos de


capital no pueden o no necesitan, planificarse en detalle con
gran anticipacin. Las adiciones de capital de este tipo, por lo
general, incluyen compras de mobiliario y herramientas de
bajo costo, renovaciones menores y reparaciones repetitivas de
capital. Estos desembolsos menores suelen mostrarse en una sola
partida, en el presupuesto de desembolso de capital

Proyecto B
Proyecto A

3
Aos

La ejecucin de los diferentes presupuestos es consecuencia


del anlisis de la situacin actual que realice en la empresa.
Uno de los instrumentos que sirve de base para el inicio de las
necesidades de inversin es la FODA que permite investigar las
fortalezas, debilidades, amenazas y oportunidades que tiene
nuestra empresa.
Las acciones o presupuesto de inversin es el resultado del
anlisis situacional de la empresa, que producto de analizar
las perspectivas como por ejemplo la financiera, el cliente, los
procesos internos y la renovacin y aprendizaje, permite conjuntamente con los ejes estratgico como recursos, produccin,
gestin, tecnologa, obtener los objetivos estratgicos donde
posteriormente, en un detallado anlisis, obtendremos los proyectos a desarrollar de acuerdo al financiamiento y necesidades
de la empresa.
El anlisis estratgico de la empresa para hacer los proyectos de
inversin tiene los siguientes pasos para obtener la informacin
para efectos de inversin.
Esquema de Anlisis de la Informacin Estratgica

El presupuesto tctico de corto plazo desembolso de capital,


muestra los detalles de los proyectos mayores slo para un ao.
Ejemplo 7: Caso Empresa Manufacturera
La administracin ejecutiva de una empresa industrial desarrolla
un plan de desembolsos de capital a largo plazo que se revisa
y modifica cada ao. El presupuesto anual de desembolso de
capital, en el cuadro siguiente muestra el segmento del perodo
2011-2013:
Empresa Industrial SAC
Presupuesto anual de desembolso de capital
Para el ao terminado el 2011-2013
Concepto

Inicio Trmino

Herramientas

2011

2012

Motor de fuerza

2011

2012

Total

costo
estimad.
200

costo
anual

Trimestre
Ene. Feb. Marz.

200 200

8,500

8,500

8,700

8,700 200

Trimestres
1

200
8500
200

8500

200

28,500

Largo plazo:
Nuevo edificio

20000

Efectivo requerido

28700 200

20,000

Para el ao 2013:

Datos,
Indicadores,
informacin

Anlisis y
agregacin
de respuesta

Anlisis y
debate

Ficha
cuestionario

Coordinador

Respuestas

Reflexin

Nuevas
fichas,
cuestionarios

Nueva
Informacin

Informe

Coordinador

Valoracin

Respuesta

Plan de largo alcance

Proyecto A
Proyecto E
Proyecto G
Proyecto H
Proyecto M
Futuros Proy

IV-4

Presupuestado
Inicial Importe
2011
1,000
2012
2013
2013
2013
2014

500
600
800
270
2,000

Instituto Pacfico

Autorizado

Importe
Gastado

800

700

100

200

180

20

2013

2013

Maquinaria

2013

2013

120000 120000
10000

10000

Resumen
Una de las funciones ms importantes de la gerencia es la evaluacin de las inversiones de capital. Las decisiones, que involucran
desembolsos de capital, se conocen como presupuesto de capital.
A diferencia del capital de trabajo, las decisiones de presupuesto
de capital comprometen fondos para un perodo mayor que un
ao y pueden tener impacto en la posicin estratgica de una
firma dentro de su industria. El importante papel que juegan
las decisiones del presupuesto de capital en el logro de los objetivos a largo plazo de una firma implica que la gerencia debe
desarrollar una estructura objetiva, sistemtica y analtica para
la toma de dichas determinaciones.

A continuacin, se presenta un Plan de largo alcance que resume


el presupuesto de desembolsos de capital por proyectos y aos.

Descripcin
del proyecto

Nuevo edifico

Ao del desembolso
Necesidad efectivo
2011
75

2012
50

2013
25

220
100
50
60
200

70
150
60
70
350

30
250
40
40
500

Las tres etapas del proceso del presupuesto de capital son: (1)
definicin de un proyecto y estimacin del flujo de caja, (2)
evaluacin y seleccin del proyecto y (3) revisin del desarrollo
del proyecto.
Por otro lado, la tendencia en una empresa est en sostener una
cultura de creacin de valor que sea comprendida por todos los
integrantes de la empresa que se concrete en la identificacin
de los factores generadores de valor. La necesidad de distinguir
estos factores reside en la imposibilidad de la firma de poder
actuar directamente sobre el valor, sino que debe hacerlo
sobre aquellos elementos que s pueden influir tales como: la
satisfaccin del consumidor, costos, inversin de capital, etc.
Las inversiones de largo plazo, constituyen un mecanismo de
creacin valor empresa.
N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

IV
Costos de Desmantelamiento o Retiro
del Activo Fijo (Parte final)
4. Utilizacin de Provisin Creada

Ficha Tcnica

Autor : C.P.C. Alejandro Ferrer Quea*


Ttulo : Costos de Desmantelamiento o Retiro del
Activo Fijo (Parte final)
Fuente : Actualidad Empresarial, N 218 - Primera
Quincena de Noviembre 2010

Caso N 2
2. Personal de la Empresa
2

DEBE

HABER

62 GASTOS DE PERSONAL,
DIRES. Y GERENTES
621 Remuneraciones
1800,000
627 Seguridad y Previsin

Social
162,000
40 TRIBUTOS Y APORTES
AL SIST. DE PENSIONES
Y DE SALUD POR PAGAR
403 Instituciones Pblicas 162,000
407 Administ. Fondo de

Pensiones 234,000
41 REMUNERACIONES Y
PARTICIP. P. PAGAR
411 Remuneraciones por

Pagar
________ 1566,000

1962,000 1962,000
Por los gastos de personal relacionados con el desmontaje de la Plataforma Marina.

DEBE

HABER

68 VALUAC. Y DETERIORO
DE ACTIVOS Y PROVIS.
681 Depreciacin
6814 Depreciacin

Inmuebles, Maq. y

Equipo -Costo
228,500
39 DEPREC., AMORTIZ. Y
AGOTAM. ACUMULAD.
391 Depreciacin
Acumulada
3913 Inmuebles, Maq. y

Equipo-Costo 228,500
Por la depreciacin de los equipos
utilizados en el desmontaje de la
Plataforma Marina.

Miembro del Comit de Asesores del Consejo Normativo de Contabilidad.


Maestra en Finanzas. Posgrado en Banca y Finanzas.
Expositor del Colegio de Contadores Pblicos de Lima.
Docente en la Universidad de San Martn de Porres.

N 218

HABER

48 PROVISIONES
482 Provis. para Desmant.,

Retiro o Rehabilit.

del Inmovilizado
8000,000
78 CARGAS CUBIERTAS
POR PROVISIONES
781 Cargas Cubiertas por

Provisiones 8000,000
Por la aplicacin de la provisin
creada para el desmontaje de la Plataforma Marina al trmino del Contrato
de Concesin suscrito con el Estado.

5. Regularizacin del Gasto no Provisionado


(S/. 8025,000 S/. 8000,000 = S/. 25,000)

DEBE

HABER

ELEMENTO 9
(Cta. de la Contabilidad
Analtica de Explotacin)
25,000
79 CARGAS IMPUTABLES
A CUENTAS DE COSTOS
Y GASTOS
791 Cargas Imputables a

Cuentas. de Costos

y Gastos 25,000
Por la regularizacin de la provisin
que result Insuficiente para el desmontaje de la Plataforma Marina al
trmino del Contrato de Concesin
suscrito con el Estado.

6. Retiro de Plataforma Marina (Enero


Ao 11)

3. Depreciacin de Activo Fijo


3

DEBE

Primera Quincena - Noviembre 2010

DEBE

HABER

39 DEPREC., AMORTIZ. Y
AGOTAM. ACUMULAD.
391 Depreciacin
Acumulada
39132 Inmb.,Maq. y

Equipo de Explot. 43000,000
39184 Costo p. Desmant.,

Retiro o Rehabilit.

de Inmovilizado
2575,660
33 MAQ. Y EQUIPOS DE
EXPLOTACIN
333 Maq. y Equipos

de Explotacin
33311 Costo de Adq. o

Produccin
43000,000
33314 Costo por Desmantel.,

Retiro o Rehabilit.

de Inmovilizado
2575,660

(para saldar

las cuentas)
__________ __________

45575,660 45575,660

6. Cambios en Pasivos Existentes


por Desmantelamiento, Restauracin y Similares
Considerando que toda provisin
reconocida en libros tiene como base
la mejor estimacin calculada por la
empresa al momento en que nace la
obligacin legal o implcita de crearla.
De cambiar en el tiempo los factores
empleados al inicio del compromiso
asumido para crear la provisin para
desmantelamiento del activo fijo, cabe
preguntarse Cul es la tratativa contable aplicable?

Aplicacin Prctica

rea Contabilidad y Costos

La respuesta a la citada interrogante la


encontramos en la CINIIF 1 Cambios en
Pasivos Existentes por Desmantelamiento
y Restauracin y Similares, norma contable interpretativa que sintetizaremos en
los aspectos siguientes:
6.1. Objetivo
Proporciona polticas contables para
contabilizar el efecto de los CAMBIOS en
la valorizacin de pasivos (provisiones)
existentes, derivados de las obligaciones
de desmantelamiento, restauracin y
similares.
6.2. Antecedentes
En la prctica, muchas empresas asumen
la obligacin ( legal o implcita) de desmantelar, retirar y restaurar elementos del
lugar donde estn situados ya sea cuando
lo adquiere o como consecuencia de haberlo utilizado durante un determinado
perodo.
Al respecto, tal como se expres anteriormente las normas contables NIC
16 Propiedad, Planta y Equipo; y NIC
37 Provisiones, Activos Contingentes
y Pasivos Contingentes estipulan lo
siguiente:
NIC 16:
En el costo de un elemento fijo tangible
se debe incluir la estimacin inicial de los
costos de desmantelamiento y retiro del
elemento y la restauracin del lugar donde
est situado cuando constituyen obligaciones para la empresa.
NIC 37:
La estimacin inicial ser constituida a valor
presente, contiene requerimientos sobre la
forma de valorar los pasivos (provisiones)
por desmantelamiento, retiro o restauracin; sealando, entre otros aspectos, la
actualizacin de la provisin constituye
gasto financiero.

Actualidad Empresarial

IV-5

IV

Aplicacin Prctica

6.3. Alcance
Se aplicar a los cambios en la medicin de pasivo (provisin) existente
por desmantelamiento, restauracin,
retiro o similares que se haya reconocido como:
- Parte del costo de un elemento segn
la NIC 16; y
- Un pasivo (provisin) de acuerdo a la
NIC 37.
6.4. Obligacin Asumida
Puede existir una obligacin (legal o implcita) por las razones siguientes:
- Desmantelamiento, restauracin o
similar de una planta industrial;
- Rehabilitacin de daos ambientales
en actividades extractivas ; o
- Retiro de ciertos equipos del lugar
donde estn instalados.
6.5. Temas que trata la Norma CINIIF
1 (Interpretacin del cambio)
1. Modificacin: en la proyeccin de
los flujos de efectivo requeridos para
cancelar la obligacin.
2. Cambio: producido en la tasa de
descuento actual en el mercado empleada para medir el valor del dinero
en el tiempo; y
3. Incremento: que refleje el paso del
tiempo (reversin del proceso de
descuento).
6.6. Criterios Contables
Acuerdo Adoptado
1. Monto de los cambios en el pasivo se
AADEN o DEDUCEN del costo del
activo correspondiente en ejercicio
actual.
Los cambios en el pasivo modificarn
la revaluacin o devaluacin reconocidas previamente en el activo:
a) Una disminucin en el pasivo se
reconocer en el Resultado Integral e incrementar el excedente
de revaluacin.
b) Un aumento en el pasivo se reconocer en el Resultado Integral
y reducir el excedente de revaluacin, excepto que deben ser
reconocidos en el resultado del
ejercicio.
2. El importe a deducir del costo del Activo NO SER SUPERIOR a su importe
en libros, el exceso ser reconocido
como ingresos del ejercicio.
De resultar la disminucin del pasivo
SUPERIOR al importe en libros del activo de haber sido medido al modelo
del costo, el exceso ser reconocido en
resultados del ejercicio.

IV-6

Instituto Pacfico

3. De ser adicin al costo del activo, habr de evaluar si es un indicio de no


ser recuperado plenamente el nuevo
importe del activo.
Confirmado el indicio reconocer la
prdida por deterioro de acuerdo a
la NIC 36 Deterioro del Valor de los
Activos.
Un cambio en un pasivo es un indicio que el activo tendra que ser
revalorizado para garantizar su valor
razonable a la fecha de los Estados
Financieros.
Confirmada la revalorizacin, los
ajustes se incluirn en el resultado del
ejercicio o en el Estado de Resultado
Integral.

gastos de desmantelamiento al final del


Ao 10 por el monto de S/. 2000,000 a
la tasa de inters efectiva del 12% anual
vigente en el mercado financiero al inicio
del Ao 1.

6.7. Depreciacin de Activo


a) El monto de la estimacin inicial
ajustada e incorporada en el costo
del bien ser depreciada a lo largo
de la vida til estimada del elemento
citado.
b) Alcanzado el final de la vida til del
bien, todos los cambios posteriores en
el pasivo (provisiones) se reconocern
en el resultado del ejercicio.

Cul es el Procedimiento Contable


aplicable por el cambio en la provisin?
1. Clculo del Valor Presente de la
Provisin (1 Ene. Ao 1)

6.8. Actualizacin Peridica


- La actualizacin del pasivo (provisin)
a su valor presente se reconocer
como gasto financiero en el resultado
del ejercicio conforme se produzca.
- La capitalizacin de la actualizacin
NO est permitida (NIC 23 Costos de
Financiamiento).
6.9 Casustica Aplicada

Caso N 3
Cambio en el Valor de Provisin para
Desmantelamiento
La empresa TELEFONSA el 1 de enero
del Ao 1 suscribi un Contrato de
alquiler con la Inmobiliaria Siglo XXI
propietaria del edificio Las Torres de
Lima, por el cual ha instalado en la
azotea del inmueble una antena satelital valorizada en S/. 15 millones a fin
de brindar a sus clientes el servicio de
telefona celular.
El Contrato de arrendamiento es por
diez aos, cuya clusulas preveen un
alquiler de los aires; y la obligacin de
retirar la antena al trmino del arriendo;
as como, la reparacin del rea donde
estuvo instalada. Por lo que los tcnicos
de TELEFONSA efectuaron la estimacin
inicial del desembolso para cubrir los

Habiendo transcurrido seis aos del


Contrato suscrito con la Inmobiliaria Siglo
XXI y del uso de la antena satelital; el 1
de enero del Ao 7 TELEFONSA dispone
de nueva informacin relacionada con
la obligacin contrada por el retiro del
citado activo:
1. Tasa de intereses efectiva es modificada a 15% anual; y
2. Costo por desmantelamiento se increment en S/. 400,000.

Datos
Valor nominal

S/. 2000,000

Tasa de inters

12% anual

Plazo

10 aos

Frmula

VP =

M
(1 + i) n

Cuadro 1
Ao

Inicio de
Ao

Ajuste
Anual

Valor
Presente

643,946

643,946

77,274

721,220

86,546

807,766

96,932

904,698

108,564

1013,262

121,592

1134,854
1271,036

136,182

152,524

1423,560

170,828

1594,388

10

191,326

1785,714

10

11

214,286

2000,000

2. Clculo del Valor Presente de la


Provisin (1 Ene. Ao 7)
(nueva informacin: cambio de factores)
Datos
Valor nominal

S/. 2400,000

Tasa de inters

15% anual

Plazo

4 aos

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

rea Contabilidad y Costos


Cuadro 2
Ao

Inicio de
Ao

Ajuste
Anual

Valor
Presente

101,172

1372,208

205,875

1578,039

236,706

1814,745

10

272,212

2086,957

10

11

313,043

2400,000

3. Reconocimiento de la Provisin (1
Ene. Ao 1)
(Costo del Activo fijo) (NIC 16)
1

DEBE

HABER

33 INMUEBLES, MAQ. Y
EQUIPOS
3362 Equipo de

Comunicacin
33624 Costo p.

Desmantelamiento 643,946

(cuenta sugerida)
48 PROVISIONES
482 Provisin para Desmant.,

Retiro o Rehabilit.

del Inmovilizado
4821 Desmant. Equipos

Comunicacin 643,946

(cuenta sugerida)

Comentario:
La antena satelital se registrar en la
cuenta 33621 Costo por S/. 15 millones.
4. Depreciacin del Perodo (31 Dic.
Ao 1)
(NIC 16)
Concepto
Antena Satelital
Costo por Desmantelamiento

Costo del
Activo Fijo

Tasa 10%

15000,000

1500,000

643,946

64,394

5. Actualizacin de la Provisin (31


Dic. Ao 1)
(Informacin Cuadro 1) (NIC 37)
3

DEBE

679 Otros Gastos


Financieros
6792 Gastos Financ.

en Medicin a

Valor Descontado 77,274
48 PROVISIONES
482 Provis. por Desmant.,

Retiro o Rehab. del
Inmovilizado
4821 Desmant. Equipos

Comunicacin 77,274

Comentario:
Similares asientos se efectuarn del Ao
2 al Ao 6 hasta acumular provisin de
S/. 1271,036 aplicando la tasa de interes
vigente del 15% anual.
6. Importes alcanzados al cierre del
Ao 6
(Del 1 de enero del Ao 1 al 31 de
diciembre del Ao 6)
PCGE

Costo del Activo Fijo

33624

DEBE

Costo p. Desmantelamiento

N 218

1564,394 1564,394

Primera Quincena - Noviembre 2010

DEBE

HABER

643,946

9. Depreciacin del Perodo


(31 Dic. Ao 7) (NIC 16)
5

DEBE

HABER

68 VALUAC. Y DETERIORO
DE ACTIVOS Y PROVIS.
681 Depreciacin
6814 Deprec. Inmb.,

Maq. y Equipo 1500,000
686 Provisiones
6862 Prov. p. Desmant,

retiro o rehab.
89,687
39 DEPREC., AMORTIZ.Y
AGOTAM. ACUMULAD.
391 Depreciacin Acumulada
39135 Inmb., Maq.

y Equipo 1500,000
39138 Costo p. Desmant. 89,687

1589,687 1589,687

15643,946

Depreciacin Acumulada (10% anual)


(9000,000)

39135 Antena Satelital


Costo p. Desmantela39138
miento

(386,368)
(9386,368)

Provisin Para Desmantelamiento

HABER

68 VALUAC. Y DETERIORO
DE ACTIVOS Y PROVIS.
681 Depreciacin
6814 Deprec. Inmb.,

Maq. y Equipo 1500,000
686 Provisiones
6862 Prov. p. Desmant.,

retiro o rehab.
64,394
39 DEPREC., AMORTIZ. Y
AGOTAM. ACUMULAD.
391 Depreciacin Acum.
39135 Inmb., Maq.

y Equipo 1500,000
39138 Cto. p. Desmant. ________ 64,394

S/.
15000,000

33621 Antena Satelital

8. Reconocimiento del incremento de


valor
(1 Ene. Ao 7) (CINIIF 1)

33 INMUEBLES, MAQ.
Y EQUIPO
3362 Equipo de

Comunicacin
33624 Costo p. Desmant. 101,172
48 PROVISIONES
482 Provis. por Desmant.,

Retiro o Rehab.

del Inmovilizado
4821 Desmant. Equipos

Comunicacin 101,172

67 GASTOS FINANCIEROS

1564,394

HABER

IV

4821

Desmantelamiento Equip.
(1271,036)
Comunic.

7. Ajuste de la provisin por cambio


(1 Ene. Ao 7)
Concepto

S/.

Referencia

Nuevo valor presente

1372,208

(Cuadro 2)

Anterior valor presente

1271,036

(Cuadro 2)

Incremento de valor

101,172

10. Actualizacin de Provisin (31 Dic.


Ao 7)
(Informacin Cuadro 2) (NIC 37)
6

DEBE

HABER

67 GASTOS FINANCIEROS
679 Otros Gastos Financieros
6792 Gastos Financ.

en Medicin a

Valor Descontado 205,875
48 PROVISIONES
482 Provis. por Desmant.,

Retiro o Rehab. del
Inmovilizado
4821 Desmant. Equipos

Comunicacin 205,875

Comentarios:
a) Similares asientos se efectuarn del
Ao 8 al Ao 10 hasta acumular
provisin de S/. 2400,000.
b) De cambiar nuevamente los factores
empleados para la estimacin de la
provisin creada, se volver a ajustar
sta aplicando el procedimiento antes descrito, en concordancia con lo
sealado por la CINIIF 1
Actualidad Empresarial

IV-7

IV

Aplicacin Prctica

Anlisis y Dinmica de la Cuenta 47 Cuentas


por Pagar Diversas Relacionadas (Parte I)
Ficha Tcnica
Autor : C.P. Too Gaytn Ortiz
Ttulo : Anlisis y Dinmica de la Cuenta 47 Cuentas
por Pagar Diversas Relacionadas (Parte I)
Fuente : Actualidad Empresarial, N 218 - Primera
Quincena de Noviembre 2010

I. Introduccin
Con el nimo de seguir difundiendo
el uso adecuado del Plan Contable
General Empresarial, que es de aplicacin obligatoria a partir del 1 de enero
de 2011, de acuerdo a la Resolucin
N 042-2009-EF/94 del Consejo Normativo de Contabilidad, que fuera modificada
segn Resolucin N 043-2010-EF/94
(norma vigente) emitida por la misma
institucin citada, es que en este artculo
contemplaremos el anlisis y dinmica
contable de la cuenta 47 Cuentas por
Pagar Diversas Relacionadas.

II. Aspectos normativos a considerar


Es importante considerar que para el reconocimiento y medicin de las Cuentas
por Pagar Diversas Relacionadas, de
las empresas, se consideren la NIC 21Efectos de las Variaciones en los Tipos
de Cambio de Monedas Extranjeras; NIC
24- Revelaciones sobre Entes Vinculados;
NIC 32 - Instrumentos Financieros: Presentacin; NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medicin; la NIIF
7 Instrumentos Financieros: Informacin
a Revelar, entre otras normas que permiten el adecuado uso de la cuenta en
mencin.

Las cuentas en moneda extranjera pendientes de pago a la fecha de los estados


financieros, se expresarn al tipo de
cambio aplicable a las transacciones a
dicha fecha.
Dinmica de la Cuenta 47
Es debitada por:

Es acreditada por:

Los pagos efectuados por los conceptos acreditados en


esta cuenta.
La diferencia de
cambio, si disminuye el tipo de cambio de la moneda
extranjera.

Los prstamos recibidos.


Los costos de financiacin, las regalas
y los dividendos.
Los anticipos recibidos.
La obligacin por
compra de activo
inmovilizado.
La diferencia de
cambio, si el tipo
de cambio de la
moneda extranjera
sube.

3. Comentarios: para facilitar la presentacin de saldos, las entidades pueden


distinguir los saldos de obligaciones
sujetas a costos financieros de aquellas
no sujetas a dichos costos.
Los pasivos por compra de activos
inmovilizados facilitan la preparacin
del estado de flujos de efectivo, en lo
que corresponde a la determinacin
de flujos obtenidos o aplicados en las
actividades de inversin. Vase la NIC
7 Estado de Flujos de Efectivo.
4. Estructura de la cuenta 47 segn el
Plan Contable General Empresarial
(modificado).
47 Cuentas por Pagar Diversas Relacionadas
471 Prstamos
4711 Matriz

III. C ontenido, reconocimiento, estructura, comentario,


definicin y dinmica de las
subcuentas que conforman
la cuenta 47

4712 Subsidiarias

1. Contenido: agrupa las subcuentas que


representan obligaciones a favor de
empresas relacionadas, que contrae
la entidad por operaciones diferentes
a las comerciales y a las obligaciones
financieras.
2. Reconocimiento y medicin: las obligaciones con entidades relacionadas
se reconocern inicialmente por el
monto de la transaccin. Posteriormente, se medirn a su costo amortizado, utilizando el mtodo de la tasa
de inters efectiva menos los pagos
realizados.

4722 Subsidiarias

IV-8

Instituto Pacfico

4713 Asociadas
4714 Sucursales
472 Costos de financiacin
4721 Matriz

4723 Asociadas
4724 Sucursales
473 Anticipos recibidos
4731 Matriz
4732 Subsidiarias
4733 Asociadas
4734 Sucursales
474 Regalas
4741 Matriz
4742 Subsidiarias

4743 Asociadas
4744 Sucursales
475 Dividendos
4751 Matriz
4752 Subsidiarias
4753 Asociadas
4754 Sucursales
477 Pasivo por compra de activo inmovilizado
4771 Matriz
4772 Subsidiarias
4773 Asociadas
4774 Sucursales
479 Otras cuentas por pagar diversas
4791 Matriz
4792 Subsidiarias
4793 Asociadas
4794 Sucursales

5. Definiciones y dinmica de las


subcuentas
471

Prstamos

Acumula los saldos de obligaciones por


concepto de financiamiento obtenido,
sujetos o no a costos financieros con
las empresas relacionadas, tales como:
matriz, subsidiarias, asociadas, sucursales
y otros.
Cargos
X

DEBE

HABER

47 Ctas. por Pagar Div. Relacionadas


5,000.00
471 Prstamos
10 Efec. Y Equivalente
De Efectivo 5,000.00
104 Ctas. Corrientes e

Instituciones Fin.

1041 Ctas. Ctes. Op.
X/X Por el pago del prst. a empresa
relacionada.

Abonos
X

DEBE

HABER

10 EFEC. Y EQUIVALENTE
DE EFECTIVO
60,000.00
104 Ctas. Corrientes e

Instituciones Fin.

1041 Ctas. Ctes. Op.
47 Ctas. Por Pagar Div. Relacionadas
60,000.00
471 Prstamos
x/x Por el prstamo recibido de la
empresa relacionada.

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

rea Contabilidad y Costos


472

Costos de financiacin

Acumula los saldos de los costos de


financiamiento relacionados con las
obligaciones financieras, estos costos se
originan como producto del financiamiento reconocido en la subcuenta 471.
Cargos
X

DEBE

HABER

47 Ctas. Por Pagar Div. Relacionadas


2,500.00
472 Ctos. de Financiacin
10 Efec. Y Equivalente
De Efectivo 2,500.00
104 Ctas. Corrientes e

Instituciones Fin.
1041 Ctas. Ctes. Op.
x/x Por los intereses pagados a la
empresa relacionada.

Abonos
X

DEBE

HABER

67 Gastos Financieros 2,500.00


673 Intereses por Prst.

y Otras Obligac.
6731 Prstamos de Instit.

Financ. y otras Entidad.
67312 Otras Entidades
47 Ctas. Por Pagar Div. Relacionadas 2,500.00
472 Ctos. de Financiacin
x/x Por los intereses devengados por el
prstamo de la empresa relacionada.

473

Anticipos recibidos

Esta subcuenta acumula el saldo de efectivo o sus equivalentes, recibido en calidad


de anticipos a ser aplicados a cuenta de
compras posteriores.
Es preciso mencionar que esta descripcin debera cambiar la frase: Compras
posteriores, por una que se adece a la
naturaleza de esta cuenta, debido a que
los anticipos a ser aplicados a cuenta de
compras posteriores hacen alusin a lo
estipulado en la cuenta 13 Cuentas por
Cobrar Comerciales Relacionadas.

Cargos

Abonos
X

DEBE

HABER

10 EFEC. Y EQUIVALENTE
DE EFECTIVO
9,000.00
104 Ctas. Corrientes e

Instituciones Fin.
1041 Ctas. Ctes. Op.
47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS 9,000.00
473 Anticipos Recibidos
x/x Por los anticipos recibidos de la
empresa relacionada.

474

Regalas

Acumula los saldos de las obligaciones


originadas en el uso o explotacin de
intangibles que posee otra entidad, y que
se determina de acuerdo con el contrato
que sustente las regalas.
Cargos
X

DEBE

HABER

47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS


10,500.00
474 Regalas
40 TRIB., CONTRAPRESTAC.
Y APOR. AL SIST. PRIV. DE
PENS. Y SALUD 525.00
401 Gobierno Central
4017 Impuesto a la Renta
40175 Otras Retenciones
401751 Regalas
10 EFEC. Y EQUIVALENTE
DE EFECTIVO 9,975.00
104 Cuentas Corrientes e

Instituciones Fin.
1041 Ctas. Ctes. Op.
x/x Por el pago de las regalas con la
retencin del 5% por IR.

Abonos
X

DEBE

HABER

65 OTROS GASTOS DE
GESTIN
10,500.00
652 Regalas
47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS
10,500.00
474 Regalas
x/x Por el reconocimiento del gasto
devengado por regalas.

Cargos
X

DEBE

HABER

47 Ctas. Por Pagar Div. Relacionadas


1,900.00
473 Anticipos Recibidos
17 CTAS. POR COBRAR DIV. RELACIONADAS 1,900.00
178 Otras Ctas por

Cobrar Diversas
x/x Por la aplicacin del anticipo recibido de la empresa relacionada.

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

475

IV

Dividendos

Acumula los saldos de las obligaciones


con los accionistas, como remuneracin
al capital invertido, por declaracin
de dividendos. Asimismo, incluye las
obligaciones que con carcter similar se
distribuye en otros tipos de organizacin.
En el PCGR se clasifica a los dividendos
en la cuenta 45.

DEBE

HABER

47 CTAS. POR PAGAR DIV.


-RELACIONADAS
S/. 6,900.00
475 Dividendos
40 TRIB., CONTRAPRESTAC.
Y APOR. AL SIST. PRIV. DE
PENS. Y SALUD 282.90
401 Gobierno Central
4017 Impuesto a la Renta
40175 Otras Retenciones
401752 Dividendos 4.1%
10 EFEC. Y EQUIVALENTE
DE EFECTIVO 6,617.10
104 Ctas Corrientes e

Instituciones Fin.
1041 Ctas. Ctes. Op.
x/x Por el pago de los dividendos con
retencin del IR.

Abonos
X

DEBE

HABER

59 RESULTADOS ACUM. S/. 6,900.00


591 Utilid. No Distribuidas
5911 Utilidades Acum.
47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS
S/. 6,900.00
475 Dividendos
4752 Subsidiarias
x/x Por el reconocimiento del dividendo declarado.

Pasivo por compra de


activo inmovilizado

477

Acumula los saldos de las obligaciones por


compra de Activos inmovilizados.
Cargos
X

DEBE

HABER

47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS


6,902.00
477 Pasivo por Compra de

Activo Inmovilizado
10 EFEC. Y EQUIVALENTE
DE EFECTIVO 6,902.00
104 Ctas. Corrientes e

Instituciones Fin.
1041 Ctas. Ctes. Op.
x/x Por el pago de las obligaciones por
compra de activo inmovilizado.

Abonos
X

DEBE

HABER

33 INM., MAQ. Y EQUIPO 5,800.00


332 Edificaciones
3321 Edificaciones Administrativas
40 TRIB., CONTRAPRESTAC.
Y APOR. AL SIST. PRIV. DE
PENS. Y SALUD 1,102.00
401 Gobierno Central
4011 IGV
47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS 6,902.00
477 Pasivo por Compra de

Activo Inmovilizado
x/x Por el reconocimiento de la compra
de activo inmovilizado.

Actualidad Empresarial

IV-9

IV

Aplicacin Prctica
Otras cuentas por pagar
diversas

479

Acumula los saldos de las obligaciones


con entidades relacionadas por conceptos
distintos de las subcuentas procedentes.
Cargos
X

DEBE

HABER

47 CTAS. POR PAGAR DIV. RELACIONADAS


276.08
479 Otras Ctas. por Pagar

Diversas
10 EFEC. Y EQUIVALENTE
DE EFECTIVO 276.08
104 Cuentas Corrientes e Instituciones Fin.
x/x Por el pago de las obligaciones
diversas a la empresa relacionada.

Abonos
X

DEBE

HABER

65 OTROS GASTOS DE GESTIN 232.00


656 Suministros
40 TRIB., CONTRAPRESTAC. Y
APOR. AL SIST. PRIV. DE
PENS. Y SALUD 44.08
401 Gobierno Central
4011 IGV
47 CTAS. POR PAGAR
DIVERSAS-RELACIONADAS 276.08
479 Otras Ctas. por

Pagar Diversas
x/x Por la compra de suministros a la
empresa relacionada.

IV. Definiciones a tener en cuenta


segn las normas contables,
para el desarrollo de los casos
prcticos
1. Principal o matriz: es aquella entidad que tiene una o ms subsidiarias
(definicin segn la NIC 27, prrafo
4).
2. Subsidiaria (o filial): es una entidad
controlada por otra (conocida como
principal o matriz), tal definicin la
dan: NIC 27, prrafo 4 y la NIC 28
prrafo 2.
- Control: es el poder para dirigir las
polticas financiera y de operacin
de una entidad, con el fin de obtener beneficios de sus actividades.
3. Asociada: es una entidad sobre la
que el inversionista posee influencia
significativa, y no es una subsidiaria
ni constituye una participacin en un
negocio conjunto (definicin segn
NIC 28, prrafo 2).
- Influencia significativa: es el poder
de intervenir en las decisiones de
poltica financiera y de operacin
de la participada, sin llegar a tener
el control absoluto ni el control
conjunto de la misma.
- Por su parte el prrafo 6 de la
NIC 28 da algunos alcances sobre
cundo se debe considerar que
hay influencia significativa:

Influencia significativa
Se presume que el inversor ejerce
influencia significativa si posee,
directa o indirectamente (por
ejemplo, a travs de subsidiarias),
el 20 por ciento o ms del poder de
voto en la participada, salvo que
pueda demostrarse claramente
que tal influencia no existe. A la
inversa, se presume que el inversor
no ejerce influencia significativa si
posee, directa o indirectamente
(por ejemplo, a travs de subsidiarias), menos del 20 por ciento del
poder de voto en la participada,
salvo que pueda demostrarse claramente que existe tal influencia.
La existencia de otro inversor, que
posea una participacin mayoritaria o sustancial, no impide necesariamente que se ejerza influencia
significativa.

4. Sucursal: Son establecimientos con


funciones independientes de la casa
principal, adems cuentan con representante legal permanente pero son
dependientes de la casa principal,
tampoco cuentan con personera
jurdica.

Las definiciones hechas lneas arriba podemos resumirlas grficamente de la siguiente forma:

Principal o Casa Matriz

Tendr el control
sobre:

Tendr influencia
significativa sobre:

Afiliada o Asociada:
Empresa con razn social y
nmero de RUC distinta al de la
Casa Matriz.

Sucursal:
Biene a ser prcticamente la
misma empresa, pero con
ubicacin distinta al de la Casa
Matriz.

Filial o Subsidiaria:
Esta empresa s es distinta a la
Casa Matriz, puesto que cuenta
con autonoma para efectuar
sus operaciones.

Continuar en la siguiente edicin...

IV-10

Instituto Pacfico

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

IV
Anlisis y Dinmica de la Cuenta 37 Activos
Diferidos del Nuevo Plan Contable General
Empresarial, Versin Modificada (Parte final)
rea Contabilidad y Costos

Asiento Contable

Ficha Tcnica
Ttulo : Anlisis y Dinmica de la Cuenta 37 Activos Diferidos del Nuevo Plan
Contable General Empresarial, Versin Modificada (Parte final)
Fuente : Actualidad Empresarial, N 218 - Primera Quincena de Noviembre 2010

Determinando la Base Tributaria y las Diferidas Temporales


El Ao 2
Valor
Contable

Base
Tributaria

1,620

1,620

Clientes

12,600

12,600

Existencias

72,720

72,720

Gastos pagados por Anticip.

181,140

181,140

Inmueble, Maq. y Equipo

120,000

144,000

Partidas

Diferenc.

Diferenc.
Temporal

Activo
Caja y Bancos

Impuestos Diferidos

3,600

3,600

391,680

415,680

88 IMPUESTO A LA RENTA
54,000
881 Impuesto a la Renta - Corriente
37 ACTIVO DIFERIDO
3,600
371 Impuesto a la Renta Diferido
40 TRIBUTOS, CONTRAPRESTACIONES Y
APORTES AL SISTEMA DE PENSIONES
Y DE SALUD POR PAGAR
401 Gobierno Central

Partidas

Valor
Contable

(24,000)

(24,000)

(24,000)

(24,000)

Caja y Bancos
Clientes
Existencias
Gastos pagados por Anticip.

150

150

30

30

180

180

210,000

1,500

13,500

12,000

Resultados del Ejercicio

180,000

192,000

12,000

391,680

415,680

24,000

Activo Diferido del ejercicio

120

120

22,200

22,200

0
0

21,600

60,000

96,000

(36,000)

(36,000)

7,200

7,200

421,740

457,740

(36,000)

(36,000)

180

180

60

60

240

240

Pasivo
Sobregiros Bancarios

Patrimonio
Capital

210,000

210,000

Resultados Acumulados

1,500

25,500

24,000

Resultados del Ejercicio

210,000

222,000

12,000

421,740

457,740

36,000

(24,000)

Menos: Activo Diferido inicial

Diferenc.
Temporal

310,620

Resultados Acumulados

Activo Diferido: 30% de 24,000

Diferenc.

21,600

Cuentas por pagar


210,000

Base
Tributaria

310,620

Impuestos Diferidos

Patrimonio
Capital

57,600

Activo

Inmueble, Maq. y Equipo

Sobregiros Bancarios

HABER

Determinando la Base Tributaria y las Diferidas Temporales


El Ao 3

Pasivo

Cuentas por pagar

DEBE

Autor : C.P.C. Pascual Ayala Zavala

(36,000)

(7,200)
3,600
(3,600)

Activo Diferido: 30% de 36,000

(10,800)

Menos: Activo Diferido inicial

7,200

Activo Diferido del ejercicio

(3,600)

Comentario
El resultado del ejercicio mostrado en el Balance General de
base tributaria es de 192,000, monto imponible sobre el cual
se calcula el Impuesto a la Renta.

Comentario
El resultado del ejercicio mostrado en el Balance General de
base tributaria es de 222,000, monto imponible sobre el cual
se calcula el Impuesto a la Renta.

El 30% de 192,000 es 57,600 que corresponde al pago por


concepto de Impuesto a la Renta que se tiene que realizar en
el ejercicio.

El 30% de 222,000 es 66,600, que corresponde al pago por


concepto de Impuesto a la Renta que se tiene que cancelar en
el ejercicio.

La base tributaria de la partida Inmueble Maquinaria y Equipo


mostrado en el Activo del Balance con respecto a los Valores
Contables es mayor por 24,000, lo que determina un pago
mayor tributario de 7,200 ( 30% de 24,000).

La base tributaria de la partida Inmueble, Maquinaria y Equipo


mostrado en el Activo del Balance con respecto a los Valores
Contables es mayor por 36,000, lo que determina un pago
mayor tributario por 10,800 (30% de 36,000).

Habindose contabilizado en el ejercicio anterior 3,600 como


Impuesto Diferido, corresponde registrar en el ejercicio la
diferencia de 3,600 (7,200 - 3,600), el mayor pago efectuado en el ejercicio se contabilizar como Activo Diferido de
la siguiente manera:

Habiendo contabilizado hasta el ejercicio anterior 7,200 como


Impuesto Diferido, corresponde registrar en el ejercicio la diferencia de 3,600 (10,800 - 7,200) el mayor pago efectuado en
el ejercicio se contabilizar como Activo Diferido de la siguiente
manera:

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

Actualidad Empresarial

IV-11

IV

Aplicacin Prctica

Asiento Contable
DEBE

88 IMPUESTO A LA RENTA
63,000
881 Impuesto a la Renta - Corriente
37 ACTIVO DIFERIDO
3,600
371 Impuesto a la Renta Diferido
40 TRIBUTOS, CONTRAPRESTACIONES Y
APORTES AL SISTEMA DE PENSIONES
Y DE SALUD POR PAGAR
401 Gobierno Central

HABER

Determinando la Base Tributaria y las Diferencias Temporales


El Ao 5
Valor
Contable

Partidas

Base
Tributaria

Diferenc.

Diferenc.
Temporal

Activo
Caja y Bancos
Clientes
Existencias
Gastos pagados por Anticip.

66,600

2,460

2,460

35,160

35,160

6,000

6,000

402,600

402,600

Inmueble, Maq. y Equipo

14,400

14,400

460,620

460,620

Sobregiros Bancarios

21,720

21,720

Cuentas por pagar

47,400

47,400

69,120

69,120

210,000

210,000

Impuestos Diferidos
Pasivo

Determinando la Base Tributaria y las Diferencias Temporales


El Ao 4
Partidas

Valor
Contable

Activo
Caja y Bancos
Clientes
Existencias
Gastos pagados por Anticip.
Inmueble, Maq. y Equipo
Impuestos Diferidos
Pasivo
Sobregiros Bancarios
Cuentas por pagar
Patrimonio
Capital
Resultados Acumulados
Resultados del Ejercicio

Base
Tributaria

690
4,830
67,500
277,980
0
10,800
361,800

690
4,830
67,500
277,980
48,000
10,800
409,800

180
120
300

180
120
300

210,000
1,500
150,000
361,800

210,000
37,500
162,000
409,800

Diferenc.

Diferenc.
Temporal

(48,000)

(48,000)

(48,000)

(48,000)

(48,000)
(14,400)
10,800
(3,600)

El 30% de 162,000 es 48,600 que corresponde al pago por


concepto de Impuesto a la Renta que se tiene que realizar en
el ejercicio.
La base tributaria de la partida Inmueble, Maquinaria y Equipo
mostrando, con respecto a los Valores contables, es mayor por
48,000, lo que determina un pago mayor tributario por 14,400
(30% de 48,000).
Habiendo contabilizado hasta el ejercicio anterior 10,800 como
Impuesto Diferido, corresponde registrar en el ejercicio la diferencia de 3,600 (14,400 - 10,800), el mayor pago se contabiliza
de la siguiente manera:
Asiento Contable
X

DEBE

88 IMPUESTO A LA RENTA
881 Impuesto a la Renta - Corriente
37 ACTIVO DIFERIDO
371 Impuesto a la Renta Diferido

45,000

Instituto Pacfico

Resultados Acumulados

1,500

49,500

48,000

Resultados del Ejercicio

180,000

132,000

(48,000)

460,620

460,620

Menos: Activo Diferido inicial

14,400

Recuperacin de Diferido Tributarios

14,400

Comentario

El 30% de 132,000 es 39,600 que corresponde al pago por


concepto de Impuesto a la Renta que se tiene que cancelar en
el ejercicio.

36,000
12,000
48,000

Comentario
En el presente ejercicio el resultado mostrado en el Balance
General de base tributaria es de 162,000, monto imponible
sobre el cual se calcula el Impuesto a la Renta.

IV-12

Capital

El ltimo ao el resultado del ejercicio mostrado en el Balance


General de base tributaria es de 132,000, monto imponible
sobre el cual se calcula el Impuesto a la Renta.

Activo Diferido: 30% de 48,000


Menos Activo Diferido inicial
Activo Diferido del ejercicio

40 TRIBUTOS, CONTRAP.
Y APORTES AL SISTEMA
DE PENSIONES Y DE
SALUD POR PAGAR
401 Gobierno Central

Patrimonio

HABER

La base tributaria de la partida Inmueble, Maquinaria y Equipo


con respecto a los Valores Contables al finalizar el 5.to Ao son
iguales, no existe diferencia.
Habiendo contabilizado los mayores pagos de los ejercicios anteriores como Activos diferidos cuyo saldo aparece en el Balance
General por 14,400 y debiendo pagar en el ejercicio slo 39,600
corresponde contabilizar la recuperacin de la siguiente manera:
Asiento Contable
X

DEBE

88 IMPUESTO A LA RENTA
54,000
881 Impuesto a la Renta - Corriente
37 ACTIVO DIFERIDO
371 Impuesto a la Renta Diferido
40 TRIBUTOS, CONTRAP.
Y APORTES AL SIST. DE
PENSIONES Y DE SALUD
POR PAGAR
401 Gobierno Central

HABER

14,400

39,600

Mayorizando la cuenta 37 ACTIVO DIFERIDO


37 ACTIVO DIFERIDO
3,600

14,400

3,600

3,600

3,600
3,600
14,400

48,600

14,400

La cuenta 37 Activo Diferido durante los cuatro aos recibi cargos


por el mayor pagado de tributos pagados por S/. 3,600 en cada ao,
compensndose recin en el ltimo ao por S/. 14,400 de tributos
quedando saldada la cuenta como se puede observar.
N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

rea Contabilidad y Costos

IV

Caso Prctico NIC 12 DIF (Parte I)


Resultado Tributario

Ficha Tcnica
Autor : C.P.C. Pascual Ayala Zavala
Ttulo : Caso Prctico NIC 12 DIF (Parte I)

Resultado 1

Fuente : Actualidad Empresarial, N 218 - Primera Quincena de Noviembre 2010

Diferencias Temporales Impuesto a la Renta y Participacin


de los Trabajadores
La empresa CHANTA S.A. durante los ltimos aos ha obtenido
los siguientes resultados.

Depreciacin 20%

50,000

75,000

60,000

50,000
75,000
60,000
75,000
50,000
310,000

La empresa ha adquirido una maquinaria en el primer ao por


S/. 100,000.
A fin de analizar el efecto de las depreciaciones en los resultados
de los ejercicios, en el Impuesto a la Renta y su efecto en la
participacin de los trabajadores, no hemos incluido en estos
resultados las depreciaciones del activo fijo.
De acuerdo con sus polticas la empresa ha estimado una vida
til del activo de 4 aos; es decir, una tasa de depreciacin del
25%. Sin embargo, de acuerdo con las normas tributarias le
corresponde una tasa de depreciacin del 20% anual.
En concordancia a las normas laborales vigentes, a esta empresa
le corresponde distribuir utilidades a sus trabajadores como
participacin, una tasa del 10% de la Renta antes de impuestos.
Activo Fijos

S/. 100.000

Depreciacin

aos

Contable

25

Tributaria

20

30,000

55,000

40,000

55,000

30,000

210,000

10% Participaciones

(3,000)

(5,500)

(4,000)

(5,500)

(3,000)

(21,000)

27,000

49,500

36,000

49,500

27,000

189,000

(8,100) (14,850) (10,800) (14,850)

(8,100)

(56,700)

18,900

132,300

Impuesto 30%

34,650

Analizando los dos cuadros podemos deducir lo siguiente:


1. Despus de los 5 aos, los montos de la columna de totales
que comprende los resultados, las depreciaciones, las participaciones de los trabajadores e Impuesto a la Renta en la
que los cuadros son iguales:
2. Pudindose notar entonces que las diferencias que se han
obtenido en cada uno de los ejercicios intermedios han sido
temporales, ya que al final de los 5 aos como se puede
observar en la columna de totales son los mismos.
Analizando estas diferencias temporales
Resultados
1

Resultado Contable

15,750

31,500

22,050

31,500

31,500 132,300

Resultado Tributario

18,900

34,650

25,200

34,650

18,900 132,300

Total

(3,150) (3,150) (3,150) (3,150) 12,600

Determinamos lo siguiente:
1. Los resultados obtenidos de acuerdo a la norma tributaria
con respecto al resultado obtenido de acuerdo a normas
contables durante los 4 primeros aos son mayores por
S/.3,150 en cada ao, determinado de la siguiente manera:

Depreciaciones
Participacin de los trabajadores
Impuesto a la Renta

Resultado Contable
1

50,000

75,000

60,000

75,000

50,000

(25,000) (25,000) (25,000) (25,000)

310,000

Diferencias en cada ao

Mtodo del Pasivo del Estado de Ganancias y Prdidas


(Nic 12 Original)

Depreciacin 25%

50,000

Resultado 2

Desarrollo

Resultado 1

75,000

Total

(20,000) (20,000) (20,000) (20,000) (20,000) (100,000)

Resultado Tributario 18,900 34,650 25,200

Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5

Total
310,000

0 (100,000)

5,000
(500)
(1,350)
3,150

2. Sin embargo el 5. Ao, se obtuvo un resultado tributario


menor de S/. 12,600.00.
3. De lo analizado podemos determina que si se hubiese distribuido utilidades sobre la base del resultado tributario, as
como el pago de dividendos a los accionistas, stos hubieran
sido mayores durante los primeros aos, compensndose
recin el ltimo ao.

Resultado 2

25,000

50,000

35,000

50,000

50,000

210,000

10% Participaciones

(2,500)

(5,000)

(3,500)

(5,000)

(5,000)

(21,000)

22,500

45,000

31,500

45,000

45,000

189,000

Partic.10% Contable

(2,500) (5,000) (3,500) (5,000) (5,000) (21,000)


(3,000) (5,500) (4,000) (5,500) (3,000) (21,000)

Participaciones de los Trabajadores


1

Impuesto 30%

(6,750) (13,500)

(9,450) (13,500) (13,500)

(56,700)

Partic.10% Tributario

Resultado Contable

15,750 31,500 22,050 31,500 31,500

132,300

Diferencias

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010

500

500

500

500 (2,000)

Actualidad Empresarial

Total

IV-13

IV

Aplicacin Prctica

Determinamos lo siguiente:
1. Analizando el monto de las participaciones de los trabajadores calculados sobre
los resultados tributarios, se determina que durante los primeros 4 aos un monto
de S/.500.00 haciendo un acumulado mayor de S/. 2,000.00 con respecto a los
montos calculados sobre resultados contables, estas diferencias en cada ejercicio
deben ser contabilizadas para luego ser compensadas en el ao 5.
2. Tal como se puede observar en la columna del 5. Ao, el clculo de la participacin de los trabajadores es menor en S/. 2,000, compensndose de esta manera
los mayores pagos realizado los ejercicios anteriores.
Impuestos
1

Total

Impuesto 30% Contable

(6,750)

(13,500)

(9,450)

(13,500)

(13,500)

(56,700)

Impuesto 30% Tributario

(8,100)

(14,850)

(10,800)

(14,850)

(8,100)

(56,700)

Diferencias

(1,350)

(1,350)

(1,350)

(1,350)

5,400

Determinamos lo siguiente:
Al igual que la participacin de los trabajadores, el mayor pago efectuado durante los
primeros 4 aos, que en este caso asciende a S/. 5,400, se compensa el ltimo ao;
contabilizndose el mayor pago como un Activo Diferido, de la siguiente manera:
Contabilizacin
Ao 1 DEBE

Ao 2 DEBE
HABER

88 IMPUESTO A LA RENTA 6,750.00


881 Impuesto a la

Renta - Corriente
87 PARTICIPACIONES DE
LOS TRABAJADORES
2,500.00
871 Participacin de los

trabajadores - ctes.
37 ACTIVO DIFERIDO
1,850.00
371 Impuesto a la Renta

Diferido
500.00
372 Participaciones de

los trabajadores
diferidas 1,350.00
40 TRIBUTOS, CONTRAP.
Y APORTES AL SIST. DE
PENSIONES Y DE SALUD
POR PAGAR 8,100.00
401 Gobierno Central
41 REMUNERACIONES Y
PARTICIPACIONES POR
PAGAR 3,000.00
411 Remuneraciones por
pagar
x/x Para registrar las participaciones
de los trabajadores e Impuesto a la
Renta por pagar, as como los Activos
Diferidos por las diferencias temporales del primer ao.

HABER

88 IMPUESTO A LA RENTA 13,500.00


881 Impuesto a la

Renta - Corriente
87 PARTICIPACIONES DE
LOS TRABAJADORES
5,000.00
871 Participacin de los

trabajadores - ctes.
37 ACTIVO DIFERIDO
1,850.00
371 Impuesto a la Renta

Diferido
1,350
372 Participaciones de

los trabajadores

diferidas
500
40 TRIBUTOS, CONTRAP.
Y APORTES AL SIST. DE
PENSIONES Y DE SALUD
POR PAGAR
14,850.00
401 Gobierno Central
41 REMUNERACIONES Y
PARTICIPACIONES POR
PAGAR
5,500.00
411 Remuneraciones por
pagar
x/x Para registrar las participaciones
de los trabajadores e Impuesto a la
Renta por pagar, as como los Activos
Diferidos por las diferencias temporales del segundo ao.

Ao 3 DEBE

HABER

88 IMPUESTO A LA RENTA 9,450.00


881 Impuesto a la

Renta - Corriente
87 PARTICIPACIONES DE
LOS TRABAJADORES
3,500.00
871 Participacin de los

trabajadores - ctes.
37 ACTIVO DIFERIDO
1,850.00
371 Impuesto al Renta

Diferido
1,350
372 Participaciones de

los trabajadores

diferidas
500
40 TRIBUTOS, CONTRAP.
Y APORTES AL SIST. DE
PENSIONES Y DE SALUD
POR PAGAR
10,800.00
401 Gobierno Central
41 REMUNERACIONES Y
PARTICIPACIONES POR
PAGAR
4,000.00
411 Remuneraciones por
pagar
x/x Para registrar las participaciones
de los trabajadores e Impuesto a la
Renta por pagar, as como los Activos
Diferidos por las diferencias temporales del tercer ao.
Ao 4 DEBE

HABER

88 IMPUESTO A LA RENTA 13,500.00


881 Impuesto a la

Renta - Corriente
87 PARTICIPACIONES DE
LOS TRABAJADORES
5,000.00
871 Participacin de los

trabajadores - ctes.
37 ACTIVO DIFERIDO
1,850.00
371 Impuesto al Renta

Diferido 1,350.00
372 Participaciones de

los trabajadores
diferidas 500.00
40 TRIB., CONTRAP. Y
APORT. AL SIST. DE PENS.
Y DE SALUD POR PAGAR
14,850.00
401 Gobierno Central
41 REMUNERACIONES Y
PARTICIPACIONES POR
PAGAR.
5,500.00
411 Remuner. por pagar
x/x Para registrar las participaciones
de los trabajadores e Impuesto a la
Renta por pagar, as como los Activos
Diferidos por las diferencias temporales del cuarto ao.
Continuar en la siguiente edicin...

Glosario Contable
1. Qu contemplan las polticas contables de una empresa?
Las polticas contables de una empresa abarcan los principios contables,
postulados, as como acuerdos, reglas y procedimientos adoptados por una
empresa, tanto para una adecuado registro de operaciones particulares, como
en la preparacin y presentacin de sus estados financieros.
Por ende, muchas empresas determinan procedimientos especficos denominados Polticas Contables de Fondos Fijos, Gastos de Viaje, Entregas a Rendir,
entre otros, los mismos que identifican reas responsables, como lmites y otros
aspectos fundamentales para controlar los gastos realizados por la empresa,
as como su reconocimiento contable.

IV-14

Instituto Pacfico

2. A qu se denominan acciones de inversin?


Se denominan as a aquellas acciones emitidas por las sociedades y que
sustituyeron a las Acciones Trabajo (participacin patrimonial del trabajo),
las mismas que son sin derecho a voto, de conformidad con el Decreto
Legislativo N 677, que regula la participacin en la utilidad, gestin y
propiedad de los trabajadores en las empresas que desarrollan actividades
generadoras de renta de tercera categora y que estn sujetas al rgimen
de la actividad privada, y que otorgan todos los dems derechos de las
acciones comunes.

N 218

Primera Quincena - Noviembre 2010