EVALUACION DE PROYECTOS

TRABAJO COLABORATIVO 1
ACTIVIDAD 6

BLAS ANTONIO GARRIDO POMRICO

CDIGO: 85.474.641
NESTOR ANGEL SANCHEZ PANA
Cdigo: 84455149
EDINSON ALBERTO POLO BECERRA
CDIGO 85473449

GRUPO: 102059_264

PRESENTADO A :
JAMES PEA

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA UNAD

ESCUELA DE CIENCIAS BASICAS TECNOLOGIAS E INGENIERIAS
PROGRAMA DE PSICOLOGA
CERES PLATO MAGDALENA
OCTUBRE 19 DE 2012

INTRODUCCIN

Mediante la evaluacin del proyecto se pretende identificar la rentabilidad de quien lo

realiza y de los recursos del inversionista, permitiendo analizar e interpretar los
resultados y tomar decisiones frente a las diferentes alternativas de inversin. Por su
parte nos permite evaluar en trminos de eficiencia y rentabilidad con respecto a la
solucin de una necesidad, el instrumento admite adems conocer los resultados de
una accin.

La realizacin de este proceso de evaluacin dentro de un proyecto es muy importante

ya que nos permite evaluar aspectos importantes del desarrollo del mismo, por tal
razn el siguiente documento contiene los diferentes aspectos a tener en cuenta en la
evaluacin de un proyecto ejecutado tanto como el programa de amortizacin de
crdito, el balance y el estado de prdidas y ganancias del proyecto que se est
abordando, por su parte se presenta adems la evaluacin financiera ( V.P.N, TIR )
para el proyecto con financiamiento y sin financiamiento, para el inversionista.

OBJETIVOS

Objetivo General:

Aplicar los conocimientos adquiridos durante el proceso de aprendizaje

acadmico mediante los contenidos presentados en la unidad 1.

Objetivos especficos:

Identificar los diferentes aspectos de la unidad 1, teniendo presente los

contenidos como gua de la elaboracin del proyecto.

Desarrollar el programa de amortizacin de crdito, el balance y el estado de

prdidas y ganancias del proyecto abordado.

Elaborar la evaluacin financiera (V.P.N, TIR) para el

financiamiento y sin financiamiento y para el inversionista.

proyecto con

DESARROLLO DE LA ACTIVIDAD
Determinar el monto de los recursos financieros requeridos para la creacin de una
empresa, proyectando los resultados para un periodo de evaluacin de cinco (5)
aos.

A. INVERSIN FIJA:
Inversin en obras fsicas.

Detalle de
inversiones

Cantidad

Costo
Unitario

Pintura
Luces

3 GALONES
30 BOMBILLOS

Mano de Obra
DIAS 4

4 MAESTROS DE
OBRA

LETRERO
PUERTA
GIRATORIA
ENTRADA

Costo Total

$ 20.000
$ 10.000

$ 40.000
$ 300.000

$ 50.000 DIA

$ 800.000

$ 200.000

$ 200.000

$ 300.000

$ 300.000

TOTAL

$ 1.640.000

Inversiones en maquinaria y equipo de produccin.

Cantidad

HORNO

$ 900.000

$ 900.000

10

BASCULA

$ 200.000

$ 200.000

RODILLOS

$ 50.000

$ 50.000

Computador

$ 1.500.000

$ 1.500.000

Software
BANDEJAS
UTENCILIOS
VARIOS
(Herramientas)

1
10

$ 300.000
$ 20.000

$ 300.000
$ 200.000

5
10

30

$ 1.000.000

$ 1.000.000

TOTAL

Costo
Unitario

Vida
til
(aos)

Detalle de
inversiones

Costo Total

$ 4.150.000

Inversin en muebles, enseres y equipos de administracin.

Detalle de
Cantidad
inversiones
Sillas
Escritorios
Mesas de
reposo
Extintor
Mostrador
Cocina
Integral
MESAS de
trabajo
CUBICULOS
DE
REPOSO
Vitrina
Pequea

4
3
10
2
1
1

Costo
Unitario
$ 25.000
$ 20.000

Costo
Total

Vida til
(aos)

$ 100.000
$ 60.000

10
10

$ 100.000 $1.000.000

10

$ 80.000
$ 90.000

$ 160.000
$ 90.000

10
10

$ 1.000.000 $1.000.000

10

$ 50.000

$ 150.000

10

$ 100.000

$ 400.000

10

$ 80.000

$ 80.000

10

TOTAL

$3.040.000

Inversin en activos intangibles.

Detalle de Inversiones
Estudio de Prefactibilidad
Estudio de Factibilidad
Licencias
Montaje y puesta en marcha
Entrenamiento de personal
Imprevistos
TOTAL GASTOS
PREOPERATIVOS

Costo
$ 500.000
$ 400.000
$ 300.000
$ 350.000
$ 430.000
$ 650.000
$ 2.630.000

TOTAL INVERSIN FIJA

Inversin en obras fsicas.
Inversiones en maquinaria y
equipo de produccin.
Inversin en muebles, enseres y
equipos de administracin.
Inversin en activos intangibles.
TOTAL

$ 1.640.000
$ 4.150.000
$ 3.040.000
$ 2.630.000
$ 11.460.000

B. COSTOS OPERACIONALES:
Costo Mano de Obra.

Cargo

Remuneracin Remuneracin Prestaciones

mensual
Anual
sociales

Operarias de
$ 539.000
cocina
Supervisor de
$ 600.000
rea
Subtotal

Primer ao

$ 6.468.000

$ 3.484.635

$ 9.952.635

$ 7.200.000

$ 3.879.000 $ 11.079.000

$ 13.668.000

$ 7.363.635 $ 21.031.635

Costos de materiales.

Material
Queso
Almidn de yuca
Margarina
Expandes
Leche
Sal
Azcar

Cuaderno
Esfero
Servilletas
Bolsas

Unidad de
Cantidad Costo unitario
Medida
A. Materiales Directos
Kilo
50
$ 2.500
Kilo
50
$ 2.500
Gramos
100
$ 500
Gramos
375
$ 500
Litro
100
$ 3.000
Libra
10
$ 1.000
Libra
10
$ 2.000
Subtotal
B. Materiales Indirectos
Unidad
3
$ 2.000
Unidad
3
$ 1.200
Unidad
48
$ 2.000
Paquete
50
$ 1.500
Subtotal
TOTAL

Total ao
$ 125.000
$ 125.000
$ 50.000
$ 187.500
$ 300.000
$ 10.000
$ 20.000
$ 817.500
$ 6.000
$ 3.600
$ 96.000
$ 75.000
$ 180.600
$ 998.100

Costo de servicio
Costo
Unitario

Servicio

G.G Medida

Cantidad

Energa
Elctrica
Alumbrado
Publico
Aseo
Acueducto
Telfono
Mantenimiento
Equipos
Arriendo

Kw hora

3000

$ 332

$ 996.000

Cargo fijo

12

$ 9.500

$ 114.000

Cargo fijo
Mts 3
Promedio

12
200
12

$ 30.000
$ 2.500
$ 120.000

$ 360.000
$ 500.000
$ 1.440.000

Trimestral

$ 20.000

$ 60.000

12

$ 400.000

$ 4.800.000
$ 8.270.000

Mensual
Total

Total ao 1

Gastos por depreciacin activos de produccin.

Detalle de
inversiones
HORNO
BASCULA
RODILLOS
Computador
Software
BANDEJAS
UTENCILIOS
VARIOS
(Herramientas)
Total Activos
de Produccin

Vida
Costo
til
Activo
(aos)
10
$ 900.000
5
$ 200.000
5
$ 50.000
5
$ 1.500.000
5
$ 300.000
10
$ 200.000
5

Depreciacin Anual
1

Valor
Residual

$ 90.000 $ 90.000 $ 90.000 $ 90.000 $ 90.000 $ 450.000

$ 40.000 $ 40.000 $ 40.000 $ 40.000 $ 40.000
$0
$ 10.000 $ 10.000 $ 10.000 $ 10.000 $ 10.000
$0
$ 300.000 $ 300.000 $ 300.000 $ 300.000 $ 300.000
$0
$ 60.000 $ 60.000 $ 60.000 $ 60.000 $ 60.000
$0
$ 20.000 $ 20.000 $ 20.000 $ 20.000 $ 20.000 $ 100.000

$ 1.000.000

$ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000

$0

$ 4.150.000

$ 720.000 $ 720.000 $ 720.000 $ 720.000 $ 720.000 $ 550.000

Gastos por depreciacin activos de administracin.

Detalle de
inversiones
Activos de
administracin
Total de activos
de
administracin

Depreciacin Anual

Vida til
(aos)

Costo
Activo

10

$ 3.040.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 1.520.000

$ 3.040.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 304.000

$ 1.520.000

Valor
Residual

Remuneracin al personal administrativo.

Remuneracin Remuneracin Prestaciones
Mensual
Anual
Sociales

Cargo
Gerente
General
Contador
(Honorarios)
Oficios Varios
(Medio tiempo)
Auxiliar
cocina(Medio
tiempo)
Subtotal

Aos

$ 1.500.000

$ 18.000.000

$ 9.697.500

$ 27.697.500

$ 539.000

$ 6.468.000

---

$ 6.468.000

$ 250.000

$ 3.000.000

$ 1.616.250

$ 4.616.250

$ 250.000

$ 3.000.000

$ 1.616.250

$ 4.616.250

$ 30.468.000 $ 12.930.000

$ 43.398.000

$ 2.539.000

Otros gastos administrativos.

Servicio

Unidad de
Medida

Cantidad

ao

$ 200.000

$ 200.000

ao

$284.117

$ 284.117

ao

$150.000

$ 150.000
$ 634.117

tiles y
papelera
Servicios
Pblicos
cafetera

Costo
Unitario

Total

Total ao

Amortizacin de gastos diferidos.

AMORTIZACION A GASTOS DIFERIDOS
ACTIVO
INTANGIBLE

PLAZO
(en aos)

COSTO DEL
VALOR

Gastos
5
$ 2.630.000
preoperativos
TOTAL A AMORTIZAR
ACTIVO
INTANGIBLE

PLAZO
(en aos)

COSTO DEL
VALOR

Amortizacin
5
$ 1.640.000
Obras Fsicas
TOTAL A AMORTIZAR
TOTAL AMORTIZACION ANUAL

AMORTIZACION ANUAL
1

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

$ 526.000

AMORTIZACION ANUAL
1

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 328.000

$ 854.000

$ 854.000

$ 854.000

$ 854.000

$ 854.000

Gastos de venta (primer ao de operaciones).

Servicio
Publicidad
Transporte

Unidad de
Medida
Mes
Mes
Total

Cantidad
12
12

Costo
Unitario
$ 280.000
$ 60.000

Ao 1
$ 3.360.000
$ 720.000
$ 4.080.000

PUNTO DE EQUILIBRIO.
Distribucin de costos.
COSTO
Costo de Produccin
Mano de Obra directa
Mano de obra Indirecta
Materiales directos
Materiales Indirectos
Depreciacin
Servicios
mantenimiento
Subtotal
Gastos de
administracin
Sueldos y prestaciones
Otros gastos
Preoperativos
Depreciacin
Subtotal
Gastos de Ventas
Publicidad, promocin,
transporte
Sueldos y prestaciones
Depreciacin
Subtotal
Total
COSTOS TOTALES

COSTO FIJO

COSTO VARIBALE

--------$ 720.000
----$ 720.000

$ 21.031.635
--$ 998.100
$ 180.600
--$ 8.270.000
--$ 30.480.335

---

---

$ 43.398.000
$ 634.117
$ 854.000
$ 304.000
$ 45.190.117
---

-------------

$ 4.080.000

---

----$ 4.080.000
$ 49.990.117

------$ 30.480.335
$ 80.470.452

CVU = (C,V,T / Q)
CVU = ($ 30.480.335 / 25.000)
CVU = 1.219,2134
Qo = CF / (PV-CVU)
Qo = $ 49.990.117 / ( $ 1.500 1.219,2134 )
Qo = 178.035,9782
178.035,9782 * 1.500 = $ 267.053.967

Ingreso Total
Costo Total
P. equilibrio
Costo Variable
Valores
$ 267.053.967

Costo Fijo
$ 49.990.117

Cantidad =
178.035,9782

1. Programa de inversin fija del proyecto.

Activos Fijos Tangibles

Maquinaria y equipo
$ 4.150.000
Mobiliario y decoracin
$ 3.040.000
Muebles y equipo ofic.
SUBTOTAL
$ 7.190.000
ACTIVOS DIFERIDOS
Adecuaciones Obras fsicas
$ 1.640.000
Gastos preoperativos
$ 2.630.000
SUBTOTAL
$ 4.270.000
TOTAL INVERSION FIJA $ 11.460.000
Costos operacionales.
CONCEPTO

Costos de produccin
Gastos
Administrativos
Gastos de Venta
Total Costos
Operacionales
- DEPRECIACION
- AMORTIZACION
DIFERIDOS
TOTAL

$ 31.200.335
$ 45.190.117
$ 4.080.000
$ 80.470.452
- $ 1.024.000
-$ 854.000
$ 78.592.452

COPD = Costo operacional anual / 360

COPD = $ 78.592.452 / 360
COPD = $ 218.312

El capital de trabajo es:

ICT= 30*$ 218.312 = $ 6.549.371

Presupuesto de costos de produccin.

CONCEPTO
2

1
1 Costos Directos
* Materiales Directos
* Mano de Obra
Directa
* Depreciacin
Subtotal Costos
Directos
2 Gastos generales
de produccin
* Materiales
Indirectos
* Mano de Obra
Indirecta
* Servicios y Otros
Subtotal Gastos
Generales de
Produccin
Total Costos de

$ 817.500

$ 817.500

$ 817.500

$ 817.500

$ 817.500

$ 21.031.635

$ 21.031.635

$ 21.031.635

$ 21.031.635

$ 21.031.635

$ 720.000

$ 720.000

$ 720.000

$ 720.000

$ 720.000

$ 22.569.135

$ 22.569.135

$ 22.569.135

$ 22.569.135

$ 22.569.135

$ 180.600

$ 180.600

$ 180.600

$ 180.600

$ 180.600

$ 8.270.000

$ 8.270.000

$ 8.270.000

$ 8.270.000

$ 8.270.000

$ 8.450.600

$ 8.450.600

$ 8.450.600

$ 8.450.600

$ 8.450.600

$ 31.019.735

$ 31.019.735

$ 31.019.735

$ 31.019.735

$ 31.019.735

2. Flujo neto de inversiones para el inversionista.

CONCEPTO
Inversin fija
Intereses durante la

AOS
0
$ -11.460.000
$ -6.549.371

$ -502.337

$ -502.337

$ -502.337

$ -502.337

$ 8.558.718

implementacin Capital
de trabajo (IPC 7,67%)
Valor residual
Crdito
Amortizacin Crdito
Flujo Neto de Inversin

$ 2.070.000
$ 31.019.735
$ 13.010.364

-$ 9.305.921
$ -9.808.257

-$ 8.276.857
$ -8.779.194

-$ 6.939.075
$ -7.441.412

-$ 5.199.959
$ -5.702.295

4.
P= $ 31.019.735
i= 0.3 anual
n= 5 aos
A= Valor de la cuota a calcular
Periodo
Inicial
1
2
3
4
5
Total

Pago Anual

$ 12.736.131
$ 12.736.131
$ 12.736.131
$ 12.736.131
$ 12.736.131

Intereses
sobre saldos

Valor
disponible
para amortizar

$ 9.305.921
$ 8.276.857
$ 6.939.075
$ 5.199.959
$ 2.939.107
$ 32.660.919

$ 3.430.210
$ 4.459.273
$ 5.797.055
$ 7.536.172
$ 9.797.024
$ 31.019.735

Saldos a final
de ao
$ 31.019.735
$ 27.589.525
$ 23.130.251
$ 17.333.196
$ 9.797.024
$0

BALANCE GENERAL INICIAL

ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Caja
Bancos
Inventarios
Total Activo Corriente
ACTIVOS FIJOS
Muebles y Enseres
Vehculos
Maquinaria y Equipo
Mobiliario y Decoracin
Total Activos Fijos
ACTIVOS DIFERIDOS
Adecuacin fsica
Gastos Preoperativos
TOTAL ACTIVO DIFERIDOS
TOTAL ACTIVOS

$ 6.549.371
--$ 6.549.371

$ 3.040.000
--$ 4.150.000
$ 7.190.000

$ 1.640.000
$ 2.630.000
$ 4.270.000
$ 18.009.371

-$ 2.939.107
$ 7.689.611

PASIVO
Pasivo a Largo Plazo
Prestamos por Pagar
Total Pasivo a Largo Plazo
PATRIMONIO
Capital
TOTAL PATRIMONIO
TOTAL PASIVO MAS
PATRIMONIO

$ 31.019.735
$ 31.019.735

$ -13.010.364

ESTADO DE RESULTADOS
Ventas
Costo de Produccin
Utilidad Bruta en Ventas
Gastos de Administracin
$ 45.190.117
Gastos de Ventas
$ 4.080.000
TOTAL GASTOS
OPERACIONALES
Utilidad Operacional
Gastos Financieros
Utilidad Antes de Impuestos
Provisin para Impuestos
UTILIDAD NETA

$ -13.010.364
$ 18.009.371

$ 187.500.000
$ 31.200.335
$ 156.299.665

$ 49.270.117
$ 107.029.548
$ 9.305.921
$ 97.723.627
$ -32.248.797
$ 65.474.830

CONCLUSIN

Median este trabajo colaborativo, nosotros como actores involucrados en el proyecto

sentamos las bases, para futuros proyectos y que mediante la apropiacin de la
metodologa planteada en el curso, nos permitir tener muy en cuenta los conceptos
como estudio de factibilidad, mercadeo y tcnico, para definir si nuestros esfuerzo en el
proceso de investigacin valdr la pena, para el xito de las empresas que
emprendamos.

El curso de evaluacin de Proyectos es importante para la formacin de cualquier

estudiante de la UNAD ya que nos suministra herramientas importantes para la
construccin, desarrollo y aplicacin de proyectos en las diferentes reas que se haga
necesario.

REFERENCIA BIBLIOGRFICAS

DVILA; luz Marina (2009). Evaluacin de Proyectos Mdulo. Universidad

Nacional Abierta y a Distancia UNAD. Bogot.
http://cdigital.udem.edu.co/TESIS/CD-ROM59422011/06.Capitulo1.pdf
www.portafolio.co/archivo/documento/CMS-7929680
http://www.bvc.com.co/recursos/emisores/especiales/2008/Subastas2008/Banco
deBogotaAbril2008/9.Prospecto_Banco_de_Bogota_2008.pdf