FRMULAS Y EJEMPLOS DE CRDITO CAJAGAS TAXI METROPOLITANO

Marzo, 2013 www.cajametropolitana.com.pe

Presentacin de Frmulas y Ejemplos

TAXI METROPOLITANO

Para el clculo de pagos bajo el sistema de Cuotas, se realizan los siguientes clculos: 1) Clculo de la tasa efectiva mensual (TEM).La TEM mensual se determina en funcin a la tasa efectiva anual (TEA) bajo la siguiente frmula: TEM = (1 + TEA)1/12 1

Donde TEA: Tasa Efectiva Anual del prstamo

2) Calculo de cuota de prstamo.- Con la TEM, calculamos la Cuota Fija con la siguiente frmula:

C = M x TEM x (1 + TEM) (1 + TEM) - 1

C M TEM N

= Cuota mensual del prstamo = Monto del prstamo o capital solicitado = Tasa de inters efectiva mensual = Nmero de cuotas del prstamo.

Esta cuota es calculada, bajo el supuesto de pagos cada 30 das y cliente no solicita perodo de gracia. La cuota (C) calculada, contiene un monto que corresponde al pago de los intereses del perodo y otro monto que corresponde a la amortizacin del capital del prstamo. Esta cuota no incluye seguros, gastos ni comisiones de ningn tipo. 3) Clculo de inters compensatorio de prstamo.- Los intereses del perodo (incluidos en la cuota mensual) son determinados con la siguiente frmula: Intereses = Monto o Saldo de capital X [(1 + TEA) 30/360 1]

4) Clculo del monto mensual de amortizacin de capital.- Se determina con la siguiente formula, diferencia entre el valor de la cuota y los intereses del perodo: Amortizacin = Cuota Intereses. 5) Clculo del saldo capital de deuda (saldo insoluto).- Se determina con la siguiente formula Nuevo saldo de Capital = Saldo mes anterior Amortizacin del perodo.

Con este nuevo saldo de capital y la frmula del punto 3 calcularemos los intereses incluidos en la siguiente cuota. La diferencia entre la cuota y estos intereses sern la parte correspondiente a la amortizacin del capital. As procederemos sucesivamente hasta completar el nmero total de cuotas.

Ejemplo 1 Un cliente solicita un prstamo para financiar la compra de un vehculo con GNV, con las siguientes condiciones: Monto del prstamo: S/. 40,000 Plazo: 60 meses Tasa del prstamo: 25.00% (TEA) Seguro de Desgravamen individual: 0.031% mensual Seguro de Desgravamen Conyugal: 0.059% mensual

I) CALCULO DE CUOTA E INTERESES

1) Hallamos la Tasa Efectiva Mensual

TEM = (1 + 25.00%)1/12 1

TEM = 1.877% 2) Obtenemos la Cuota fija: C = 40,000 x 1.877% X (1 + 1.877%)^60 (1 + 1.877%)^60 1

La cuota resultante es (C) = S/. 1,116.70, este ser la cuota fija mensual a pagar en los prximos 60 meses

2) Calculamos los intereses de la primera cuota:

Intereses 1ra cuota = 40 000 X [(1 + 25.00%)^(30/360) 1 ] Intereses 1ra cuota = 750.77
3) Amortizacin del capital de la primera cuota:

Amortizacin de capital en 1ra cuota = 1,116.70 750.77 Amortizacin de capital en 1ra cuota = 365.93.
4) Nuevo saldo del capital:

Nuevo saldo del Capital = 40 000 365.93 Nuevo saldo del Capital = 39,634.07 Con este nuevo saldo de capital calculamos los intereses de la 2da cuota: Intereses 2da cuota = 39,634.07 X [(1 + 25.00%)^(30/360) 1 ] Intereses 2da cuota = 743.90 Entonces, el monto de Amortizacin de capital en la 2da cuota ser: Amortizacin de capital en 2da cuota = Cuota 743.90 Amortizacin de capital en 2da cuota = 1,116.70 743.90 Amortizacin de capital en 2da cuota = 372.80 Y ahora el nuevo saldo del Capital ser: Nuevo saldo del Capital = 39,634.07 372.80 Nuevo saldo del Capital = 39,261.27 Con el cual calculamos los intereses de la 3ra cuota y as sucesivamente hasta la ltima cuota del prstamo.

I. MONTOS AFECTOS AL ITF: El monto real entregado al cliente y los pagos por amortizaciones consideran el cargo por el impuesto a las transacciones financieras (ITF). II. COBROS DE SEGUROS En este producto se financia tres meses de seguro vehicular y de desgravamen y el primer ao del SOAT. Seguro Desgravamen: El pago de la prima es mensual y se calcula sobre el saldo insoluto del prstamo, para el caso del titular, la tasa es de 0.031% (aplicable sobre el saldo insoluto) y en tanto titular (+cnyuge), la tasa es de 0.059% (aplicable sobre el saldo insoluto). Seguro de todo riesgos El pago de la prima es mensual y se calcula sobre el Valor del vehculo la tasa es de 5.21% del valor de vehculo.

SOAT El importe es de S/ 240.00

III. COBROS DE GASTOS Y COMISIONES Gastos Registrales: Est en funcin al valor del vehculo Gastos Notariales: Monto fijo de S/ 70.00 (por nica vez)

IV. CONDICIONES PRINCIPALES DEL PRESTAMO Cuota inicial, US$ 2,000.00 Plazo del prstamo, 60 cuotas Tasa de inters compensatoria, 25% anual

Ejemplo 2 : Un cliente desea adquirir un vehculo valorizados en $14,490, dada la cuota inicial de US$ 2,000.00, el monto a financiar sera $12,490. Supongamos un prstamo a un plazo de 60 meses a un TC 2.57. El monto desembolsado total incluye lo siguiente: Conceptos: Valor de vehculo Cuota Inicial S/ 37,239.30 S/ 5,140.00 S/ 32,099.30 S/ 70.00 S/ 64.86 S/ 139.50 S/ 485.04 S/ 240.00 S/ 30.81 S/ 3.31 S/ 33,132.82

Valor del vehculo Gastos notariales Gastos registrales Servicio de GPS (3 meses) Seguro Vehicular (3 meses) SOAT Seguro de desgravamen (3 meses) ITF TOTAL PRESTAMO Los clculos se realizan de la siguiente manera: 1. El seguro de Desgravamen ser: 0.031% x S/. 33,129.51 = S/. 10.27 mensual.

2. El seguro todo riesgo ser: S/. 37,239.30 x 5.21 % =S/.1,940.17

Considerando Tasa bruta de seguros 5.21 % entonces S/ 1,940.17/ 12 = S/. 161.68 mensual

3. Gastos registrales S/. 37,239.30 x 0.15% + 9 = S/.64.86 (por nica vez)

4. El ITF ser (se considera 2 transferencias): (33,129.51) x (0.005%) x 2 = S/. 3.31 El monto final transferido al concesionario, considerando el ITF del desembolso y la transferencia de retiro) S/. 33,132.82

V. MOROSIDAD Si el cliente no cancela la cuota o pago correspondiente, como mximo, en la fecha de vencimiento, entonces pasar a situacin de mora. En este caso, se le aplicar una tasa de inters moratoria por la parte de amortizacin de capital incluido en la cuota vencida y al da siguiente del vencimiento. La tasa de inters moratoria es de una TEA 20% y el inters moratoria ser igual a:
Inters Moratorio = Amortizacin de capital de cuota vencida X [ ( 1 + Tmora ) (t /360) 1]

Tmora : Tasa de inters moratoria T : Nmero de das en mora

Ejemplo en caso de morosidad Del ejemplo 1, asumamos que la primera cuota se venci y el cliente no pag; recin cancela 15 das despus del vencimiento. Tasa Moratoria: 20.00% Tasa Efectiva Anual (TEA) Cuota vencida y no pagada: S/. 1,116.70 Amortizacin de capital en 1ra cuota (vencida): S/. 365.93 Clculo de intereses moratorios: Inters Moratorio = 365.93 X [ ( 1 + 20.00% )^(15/360) 1 ] Inters Moratorio = 2.79

Por lo tanto, en caso de mora el pago total considerando el seguro de desgravamen Individual ser: Pago total = Cuota + Intereses moratorios Pago total = 1,116.70 + 2.79 + = 1,119.49

Notas Importantes: Impuesto a las Transacciones Financieras (ITF), segn la norma sobre la materia. Para 2013 el ITF es 0.005%. detalle de otras tarifas y comisiones srvase consultar el Tarifario General disponible en nuestra web institucional www.Cajametropolitana.com.pe o en las oficinas de la Caja Metropolitana de Lima. on la Ley N 28587 y el Reglamento de Transparencia de informacin y disposiciones aplicables a la contratacin con usuarios del sistema financiero, aprobado mediante Resolucin SBS N 8181-2012

VII. GLOSARIO

1) Tasa Efectiva Mensual ( TEM) Es una medida de rendimiento de una operacin financiera con sub periodo de capitalizacin de un mes. 2) Cuota Es el importe fijo que se pagar en forma peridica hasta la finalizacin del prstamo. sta compuesta por el inters, comisiones, amortizacin de capital. 3) Inters compensatorio Es el precio del Capital prestado. 4) Seguro de desgravamen Es un seguro que cubre al cliente y/o cnyuge en caso de muerte natural o accidental, invalidez total y/o permanente por accidente, siendo la entidad financiera el nico beneficiario durante toda la vigencia del crdito. 5) Seguro de todo riesgo Es un seguro que cubre los daos materiales del vehculo causado por accidente, incendio, robo, desastres naturales, entre otro perjuicio, siendo la entidad financiera el nico beneficiario durante toda la vigencia del crdito. 6) Prima Es la contraprestacin econmica que ha de pagarse al asegurador a cambio de que ste asuma las consecuencias econmicas desfavorables derivadas del acaecimiento de los riesgos objeto del seguro. 7) Gastos notariales Son los gastos en las que se incurren para la formalizacin de la operacin crediticia.

8) Gastos Registrales Son los gastos que corresponden al pago de los derechos que cobra el registro pblico para inscribir la operacin. 9) Tasa de inters moratoria Es la tasa que se cobrar a partir del vencimiento de la cuota. 10) Capitalizacin Se caracterizan porque los intereses a medida que se van generando pasan a formar parte del capital inicial, y estos se van acumulando, y producen a su vez intereses en perodos siguientes. En definitiva, lo que tiene lugar es una capitalizacin peridica de los intereses. De esta forma los intereses generados en cada perodo se calculan sobre capitales distintos (cada vez mayores ya que incorporan los intereses de perodos anteriores). 11) Amortizacin Es la reduccin parcial de los montos de una deuda en un plazo determinado de tiempo. La amortizacin toma curso cuando un prestatario 12) Desembolso Accin de ejecutar y desembolsar el importe diferencial entre el valor de venta del vehculo menos las cuota inicial.