OPERACIONES FINANCIERAS EN LOS

NEGOCIOS INTERNACIONALES

MEDIOS Y FORMAS DE PAGO A

NIVEL INTERNACIONAL

Cmo intervienen las entidades financieras en el

comercio internacional?

Relaciones Bancarias Internacionales

Bancos Corresponsales
Cuentas de Corresponsala

Sistema SWIFT
Medios de Cobro
Medios documentarios: exigen la presentacin de
determinados documentos en plazo para efectuar el
pago.
Medios no documentarios: no se exige
documentacin.

Relaciones Bancarias Internacionales

Bancos Corresponsales o Corresponsalas
Acuerdo bajo el cual un Banco realiza pagos y brinda otros servicios
a otro Banco. Los pagos a travs de los corresponsales se suelen
ejecutar por medio de cuentas recprocas, a las que se pueden
adjuntar lneas de crdito solventes. Los servicios de bancos
corresponsales se brindan principalmente entre lmites
internacionales, pero tambin se los conoce como relaciones de
mandato en algunos contextos internos. Una cuenta loro es el
trmino que utiliza un corresponsal para describir una cuenta
abierta a nombre de un banco extranjero; en cambio el banco
extranjero se referir a esta cuenta como su cuenta nostro

El Sistema SWIFT
Del ingls: Society for Worldwide Interbank Financial
Telecommunication, es decir, Sociedad para las Comunicaciones
Financieras Interbancarias Internacionales) es una organizacin
que tiene a cargo una red internacional de comunicaciones
financieras entre bancos y otras entidades financieras. En la
actualidad tiene enlazadas ms de 9.000 entidades financieras en
209 pases y se estima que transmite mensajes con rdenes de
pago promediando en 2001 ms de seis mil millones de dlares
estadounidenses por da. En el ao 2005 cerca de dos mil
trescientos millones de mensajes fueron transmitidos.

Estandarizacin

Automatizacin

Reduccin de costes

Gastos

Eliminacin de

Riesgo Operativo

Generacin de
Oportunidades
Comerciales

Ineficiencias

Ventajas

SWIFT es nicamente un transmisor de mensajes. No posee fondos ni

gestiona cuentas en nombre de los clientes, ni tampoco almacena
informacin financiera de forma permanente. Al actuar como transmisor,
sirve de vehculo para los mensajes transmitidos entre dos instituciones
financieras. Esta actividad implica el intercambio seguro de datos
privados, al tiempo que se garantiza su confidencialidad e integridad.

Medios de Pago NO Documentarios

1. La Orden de Pago

EXPORTADOR

Regulacin en la UE:
1. Plazos: 1 da valor para aceptar
la orden; 5 das-valor para
emitir el pago
2. Comisiones: igual que
transferencias nacionales si
importe <50.000
3. Quin paga las comisiones?
1. OUR
2. BEN
3. SHA

Enva las
mercancas
Enva al comprador
los documentos
comerciales

COMPRADOR

Recoge la mercanca
en aduana
Emite la orden de
pago

BANCO
EMISOR

Emite los
fondos va
SWIFT

EXPORTADOR

Cobra

2. El Cheque Bancario
Documento de pago emitido por el propio banco contra sus propios
fondos, previo pago por parte del solicitante del nominal ms las
comisiones.
Su ventaja principal es la garanta que ofrece el cobro, ya que los fondos
son los de la propia entidad, que ya ha cubierto mediante el cobro al
solicitante.
EXPORTADOR

Enva las mercancas

Enva al comprador los
documentos comerciales

COMPRADOR

Recoge la mercanca en aduana

Solicita la expedicin del cheque,
previa provisin de fondos o adeudo
en cuenta
Enva el cheque al exportador.

BANCO
EMISOR

Emite los
fondos
va SWIFT

EXPORTADOR Cobra

3. El Cheque Personal

Cheque normal, de cuenta corriente. Los fondos proceden de

la cuenta del importador, por lo que existe el riesgo de
impago.

Cheque Nominativo
Cheque al Portador
Cheque Cruzado

Cheque Conformado

Medios de Pago Documentarios

1. La Orden de Pago Documentaria

IMPORTADOR

Da instrucciones a su banco (emisor)

para que emita una orden de pago
contra entrega de los documentos
comerciales

EXPORTADOR

Recibe comunicacin de las instrucciones de pago

Enva la mercanca
Entrega la documentacin al banco pagador

BANCO
PAGADOR

Paga el importe
Enva la documentacin al banco emisor

BANCO EMISOR

Entrega la
documentacin al
importador
Adeuda en cuenta el
importe

2. Remesa Documentaria
Modalidad
Contra Pago
Exportador
Las mercancas
Entrega la
documentacin al
banco

Banco Remitente (Exportador)

Banco Presentador
Remite
documentos e
Exportador
Avisa al
instrucciones al
banco del
importador
(Presentador)

importador

Cobra al
importador y
entrega los
documentos
Remite fondos va
SWIFT al
remitente

Cobra

Importador
Retira la
mercanca

En la modalidad
Contra Aceptacin,
el exportador incluye
en la documentacin
una Letra de Cambio

3. Remesa Simple

EXPORTADOR

Envo de Mercancas

BANCO
REMITENTE

Remesa efecto e
instrucciones al
banco presentador

IMPORTADOR

Retira la mercanca
una vez recibidos los
documentos

BANCO
PRESENTADOR

Emite fondos va
SWIFT

Envo directo de
documentos

Recibe el efecto
financiero

Entrega de efectos
comerciales e
instrucciones de cobro

Crdito Documentario

Compromiso del Banco mediante el cual se hace cargo del pago

al exportador. Es el Banco quien garantiza el pago, por lo que
previamente habr analizado el riesgo del cliente (el
importador), hacindole firmar un contrato de apertura de
crdito, similar a las plizas de crdito convencionales.
Riesgo del Crdito Documentario
Banco AVISADOR

No corre ningn
riesgo

Banco EMISOR

Corre los riesgos

normales de
cualquier operacin
de activo
Normalmente
procede bloqueando
fondos del comprador
hasta que se revisa la
documentacin
Posibilidad de errores
en la revisin de la
documentacin

Comprador

Mercanca errnea,
incompleta o en mal
estado
Posibilidad de
contratar empresas
certificadoras
Riesgo de que el
exportador no use el
crdito

Vendedor

Riesgo bancario
Riesgo pas

Modalidades de crdito documentario

o cartas de crdito

I. Por el compromiso adquirido:

1.- Carta de Crdito Revocable
Es aqul que despus de su apertura y antes de haber
procedido al pago, el importador puede anularlo en
cualquier momento a su libre voluntad, por lo que la
seguridad
que
ofrece
es
muy
reducida.
2.- Carta de Crdito Irrevocable
Es aqul que una vez abierto ya no se puede cancelar, lo
que garantiza al exportador que si la documentacin
presentada es correcta, va a cobrar su venta.

II. Por el Banco interviniente:

1.- Carta de Crdito Confirmada:
Es este caso un tercer Banco (normalmente un Banco
Internacional de primera fila) garantiza el cumplimiento del
pago en el supuesto de que el Banco del Importador no lo
hiciera.
2.- Carta de Crdito Avisada:
Solo cuenta con el Compromiso de Pago del Banco Emisor de
la Carta de Crdito. El Banco Negociador no asume
responsabilidad alguna por el pago correspondiente.

III. Por la forma de utilizacin:

1.- Carta de Crdito A la Vista:
El pago de la operacin es al contado, por lo que en el momento
de presentar la documentacin el banco del importador
procede al pago.
2.- Carta de Crdito A Plazo:
El pago de la operacin es aplazado, por lo que una vez
entregada la documentacin hay que esperar al transcurso del
plazo acordado para recibir el importe de la venta

Carta de Crdito de Aceptacin:

El Exportador hace entrega al Banco Pagador de la
Documentacin requerida o necesaria en el crdito
documentario, acompaada este de Efecto(s) Bancarios(s)
Librados a 30, 60, 90 y hasta 180 das vista, a cargo del
Banco que expide o confirma el crdito, quien tendr que
aceptar la(s) Letra(s), solo si los documentos estuviesen
conformes, quedando de esta forma totalmente vinculado
el Pago a su vencimiento.

Otras modalidades de crdito documentario

o de cartas de crdito

Carta de Crdito Transferible

El beneficiario puede dar instrucciones al Banco Pagador, aceptador
o negociador para que el crdito sea total o parcialmente utilizable
por uno o mas beneficiarios. Esta modalidad de crdito se suele
utilizar cuando el beneficiario tiene una actividad propia de
intermediacin comercial y no dispone directamente de la
mercanca, como puede ser el caso, entre otros, de las compaas
de trading.
Carta de Crdito Revolving
Es aqul que queda automticamente renovado tras su utilizacin en
los mismos trminos y condiciones, tantas veces como el crdito lo
especifique. Puede ser acumulativo, cuando el importe no utilizado
se acumula para la siguiente renovacin y no acumulativo, cuando
las cantidades no utilizadas se anulan.

Carta de Crdito con clusulas de anticipo

Clusula Roja, que permite adelantar fondos al beneficiario
antes de la entrega de los documentos comerciales requeridos,
bien contra un simple recibo o acompaando a ste de una
garanta bancaria que responda de la devolucin de las
cantidades anticipadas en el caso de que el beneficiario no
cumpla con la entrega de los documentos requeridos en
tiempo y forma.
Clusula Verde, en el que, a diferencia de la anterior, el
beneficiario tendr que justificar mediante documento
probatorio de que ha comprado y recibido las mercancas
objeto del anticipo recibido (a veces puede tratarse de un
resguardo de almacn).

Carta de Crdito Back to Back

Es otra alternativa sustitutiva de los crditos transferibles cuando se
quiere evitar que se conozca la identidad del primer beneficiario. En
este caso, el primer crdito recibido da soporte a la emisin de un
segundo crdito, donde los trminos y condiciones requeridos deben
coincidir en todo su contexto, a excepcin del importe (la diferencia
entre los importes de los dos crditos /recibido y emitido/, recoger el
margen o beneficio del agente que intermedia previsto para la
transaccin). La construccin de estas operaciones tiene un elevado
componente de complejidad, y en parte un mayor nivel de riesgo para
los bancos que intervienen.
Carta de Crdito Stand By
Se trata de un aval de ejecucin documentaria. La carta de crdito
stand-by es una declaracin de garanta en su sentido ms amplio y se
utiliza principalmente en los Estados Unidos de Amrica dadas las
disposiciones legales vigentes en materia de garantas.

Documentario Bancarios

El Cheque
Es un documento contable de valor en el que la persona que es
autorizada para extraer dinero de una cuenta (por ejemplo, el titular),
extiende a otra persona una autorizacin para retirar una determinada
cantidad de dinero de su cuenta la cual se expresa en el documento,
prescindiendo de la presencia del titular de la cuenta bancaria.

Letra de Cambio
Es el ttulo de crdito o de valor formal y completo que contiene una
orden incondicionada y abstracta de hacer pagar a su vencimiento al
tomador o a su orden una suma de dinero en un lugar determinado,
vinculando solidariamente a todos los que en ella intervienen.

Pagar
Es un documento que
contiene
la
promesa
incondicional
de
una
persona
denominada
suscriptora, de que pagar
a una segunda persona
llamada beneficiaria o
tenedora,
una
suma
determinada de dinero en
un determinado plazo de
tiempo.

Giro Bancario
Contrato bancario en virtud del cual una entidad bancaria recibe una suma de
dinero en efectivo y se compromete a ponerla a disposicin, tambin en
efectivo, de la persona designada por el ordenante y en un lugar distinto. El
elemento esencial radica en la falta de titularidad de cuenta por parte del
destinatario del giro.

Warrant
Valores
que
dan
derecho a comprar o
vender un activo en
unas
condiciones
preestablecidas, son
valores negociables
en Bolsa.

Documentario a Presentar o Requerida

Documentos de Compa Venta Internacional

Documentos de Compa Venta Internacional

Documentos de Compa Venta Internacional

Se lava, limpia y seca en
losas.

Compra a
pescador en playa

Se empaca en
sacos de 10kg

Cuando el Producto est listo para ser Exportado

1.
2.
3.
4.

5.

Se hace la reserva en la naviera MAERSK, APL, MOL.

Dependiendo si es carga seca contenedor de 20 o de 40 y si es congelado reefer de 20 o
de 40.
Elabora el contrato transporte para el flete de Pisco a Lima.
El agente de aduanas se encarga de hacer el ingreso de la carga al almacn (de la naviera),
ingresa a los almacenes de DP WORLD, se pesa el contenedor y luego se refrenda la DUA en
la aduana si sale canal naranja se deja a revisin los documentos, si sale canal rojo se debe
hacer aforo fsico de la mercadera donde intervienen el personal de la SUNAT y los BOES
que son los antidrogas y terminado el aforo se deja los documentos en los almacenes de la
naviera.
Una vez que paso la inspeccin esta listo para embarcar.

(1) Factura Comercial

Es un documento mercantil
que
refleja
toda
la
informacin
de
una
operacin de compraventa.
La informacin fundamental
que aparece en una factura
debe reflejar la entrega de
un producto o la provisin de
un servicio, junto a la fecha
de devengo, adems de
indicar la cantidad a pagar.

Documentos de Compa Venta Internacional

Documentos de Compa Venta Internacional

(2) Documentos para el

Transporte
(2a)

Bill of Lading

Es un documento propio
del transporte martimo que se
utiliza como contrato de
transporte de las mercancas
en un buque en lnea regular.
La finalidad de este contrato es
proteger
al
cargador
y
al consignatario de la carga
frente al naviero y dar
confianza a cada parte
respecto al comportamiento de
la otra.

Documentos de Compa Venta Internacional

(2) Documentos para el

Transporte
(2b)

Gua Area

Contrato de transporte areo de carga

internacional, por el cual la aerolnea se obliga a
efectuar el traslado de la mercanca del usuario
de un pas a otro, entregndola a su respectivo
destinatario.

Comprobante de recepcin de las mercancas.

Contiene la Lista de embarque.
Se trata de la Factura por el flete y los cargos
cobrados por la aerolnea.
Es un Documento comercial requerido para los
despachos aduaneros, cobro de la carta de
crdito o cobranzas documentarias.
Sirve para acreditar la expedicin directa de la
mercanca y, de ese modo, cumplir las normas
de origen para acogerse a las preferencias
arancelarias.

Documentos de Compa Venta Internacional

(2) Documentos para el

Transporte
(2c) Carta de Porte
Terrestre - CMR
Regulado en el Convenio
CMR. Es el documento que
acredita el contrato de
transporte y de la recepcin
de la mercanca por el
transportista;
es
decir,
confirma que el transportista
recibi la mercanca y que hay
un contrato de transporte
entre el transportista y el que
enva la mercanca.

Documentos de Compa Venta Internacional

(3) Pliza de Seguro

(para el transporte)
Este seguro cubre los bienes
asegurados contra los daos
materiales causados por
diversas razones.

Documentos de Compa Venta Internacional

(4) Certificado de Origen

Es el documento emitido en el
formato oficial establecido, en
las diferentes esquemas de
preferencias y/o acuerdos
comerciales, y que sirve para
acreditar
el
origen
o
procedencia de las mercancas,
basadas en las normas de
origen en cumplimiento de los
requisitos y, por ende, acogerse
a los beneficios concedidos a
nuestro pas.

Documentos de Compa Venta Internacional

(5) Packing List

Documento en el cual los
artculos
embalados
se
encuentren detallados por
bultos, con la respectiva
indicacin de las unidades
contenidas en cada uno y, su
contenido, es comparado con
el de otros documentos como
la factura comercial y el
conocimiento de embarque.

Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6a) Certificado Fitosanitario 1

Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6a) Certificado Fitosanitario 2

Este documento garantiza que
productos
(plantas)
se
encuentren exentos de plagas
de cuarentena, prcticamente
exentos de otras plagas
nocivas, y se considera que se
ajustan a las disposiciones
fitosanitarias vigentes en el
pas del importador.

Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6b) Certificado de Origen

Argentino - ALADI

Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6c) Certificado Zoosanitario

Es el Certificado extendido por
una entidad competente del pas
de origen, en el que se hace
constar el buen estado sanitario
de las mercancas de origen
animal en l consignadas.

Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6d) Certificado HALAL
La Certificacin de Garantia Halal es
un proceso mediante el cual se
garantiza la calidad, las caractersticas
de un alimento, producto y/o
servicio, segn lo establecido en la
Normativa HALAL y otros documentos
preestablecidos.
Este procedimiento comprende la
realizacin de auditoras en las
empresas objeto de certificacin,
mediante la evaluacin documental
de los sistemas de calidad y de
produccin
de
las
empresas,
mediante la evaluacin de ensayos de
muestras tomadas en fbrica y de los
productos finales. Al mismo tiempo se
evala el personal implicado en los
diversos pasos de la produccin.
Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6e) Certificado de Embalaje
Los embalajes utilizados para el
transporte
de
mercancas,
deben ser fabricados de buena
calidad, construidos y cerrados
de manera segura y, ensayados
de acuerdo a la normativa
vigente, para evitar prdidas,
filtraciones o fugas, que podran
originarse en las condiciones
normales de transporte, debido
a cambios de temperatura,
humedad, presin y vibracin,
existentes en el transporte.

Documentos de Compa Venta Internacional

(6) Otros Certificados

(6e) Certificado de Embalaje

Documentos de Compa Venta Internacional

Documentario a Presentar o Requerida

Muestra documentaria

GRACIAS