MANUAL DE CONTABILIDAD BASICA

CONCEPTOS GENERALES

Definiciones
Funcin y objetivos
La Contabilidad como sistema
Principios Contables

INVENTARIOS

Teora de la invariabilidad del Capital

La Igualdad del Inventario

LA CUENTA

Tratamiento contable de las cuentas

Tecnicismo y clasificacin de las cuentas
Tipos de cuentas
Anlisis de las cuentas
Plan de cuentas

SISTEMA CONTABLE JORNALIZADOR

Tipos de libros necesarios

Libro Diario
Libro Mayor o de Cuentas Corrientes
Balances

CONCEPTOS ELEMENTALES DEL ANLISIS FINANCIERO

Anlisis Financiero
Relaciones Bsicas con el Anlisis Financiero

LEGISLACIN LABORAL

Relacin Jurdico - Laboral

La Jornada de Trabajo
Remuneraciones
Proteccin a la Maternidad
Trmino de la Relacin Laboral

CONCEPTOS GENERALES

Considerando que la Contabilidad es una tcnica que tiene como finalidad

apoyar y optimizar los procesos de la Administracin y de la Economa en una
organizacin empresarial, su enseanza requiere de objetivos claramente
definidos y prcticos, factibles de aplicar con exacta precisin.

Es por este motivo, que el presente Manual, pretendiendo entregar contenidos

bsicos de la contabilidad, centrar su enseanza en el material didctico y
participacin del alumno en el desarrollo de situaciones y casos prcticos que
deber resolver.

Se plantear en ste una pequea resea de los Objetivos, funcin y finalidad

de la Contabilidad, para luego hacer un breve paso por la documentacin
mercantil y bancaria que son los documentos que registran los hechos
econmicos histricos ocurridos en la empresa y que se consolidan como la
base de los registros contables elaborados posteriormente en los sistemas de
contabilidad que llevar la institucin.

Seguidamente, se entregarn los Conceptos de Contabilidad, y sus

operaciones esenciales, desarrollando finalmente, registros de procesos
contables bsicos que conduzcan a la elaboracin, anlisis e interpretacin de
Estados Financieros, finales, como son los Estados de Resultados de una
empresa.

DEFINICION DE CONTABILIDAD
Es una tcnica auxiliar de la Economa, cuya finalidad es apoyar los procesos
en la Administracin de una empresa de manera de aportarle eficiencia. La
informacin que entrega sirve a los Ejecutivos para orientar la Toma de
Decisiones con respecto al futuro de la organizacin.
Es el arte de registrar, clasificar y sintetizar en forma significativa
expresndolos en dinero los actos y las operaciones que tengan aunque sea
parcialmente caractersticas financieras y de interpretar sus resultados.
FUNCIONES

Histricas, se manifiesta por el registro cronolgico de los hechos econmicos

que van apareciendo en la vida de la empresa Ej. La anotacin por orden de
fechas de todos los cobros y pagos que se van realizando.

Estadstica, es el reflejo de los hechos econmicos en cantidades que dan una

visin real de la forma como queda afectada la situacin de la empresa Ej. Ver
el crecimiento de la empresa en cinco aos.

Econmica, estudia el proceso que se sigue para la obtencin del producto Ej.
Costo beneficio.

Financiera, analiza la obtencin de los recursos, para hacer frente a los

compromisos de la empresa Ej. Ver con qu dinero cuenta la empresa, conocer
los plazos de cobros a clientes y compromisos de pago a acreedores.

Fiscal, es saber cmo le afecta las disposiciones fiscales, conocer todos los
impuestos existentes Ej. IVA, Renta, etc.

Legal, conocer los artculos del cdigo de comercio, cdigo sustantivo de

trabajo y otras leyes que puedan afectar a la empresa para que la contabilidad
refleje de manera legal el contenido de la actividad Ej. Salud, AFP, etc.

OBJETIVO
Generar y comunicar informacin til de tipo cuantitativo para la oportuna toma
de decisiones de los diferentes usuarios externos de una organizacin
econmica.

LA CONTABILIDAD COMO SISTEMA

Dentro del macro-sistema empresa existen una variedad de Subsistemas de

Informacin Administrativa, entre los cuales encontramos el Subsistema de
Informacin Contable.

CARACTERSTICAS DE LA INFORMACIN CONTABLE

Exacta
Responder con exactitud a los datos consignados en los documentos originales
(facturas, cheques, y otros)
Verdadera y fidedigna

Los registros e informes deben expresar la real situacin de los hechos.

Clara
La informacin debe ser presentada de tal forma que su contenido no induzca a
error y comprendida por el comn de los miembros de la empresa.
Referida a un nivel
Elaborada segn el destinatario.
Econmica
Con un costo inferior al beneficio que reporta.
Oportuna
Que est disponible al momento en que se requiera su informacin.

PRINCIPIOS CONTABLES

Con el objeto de que los estados financieros puedan ser entendidos por
terceros, es necesario que sean preparados con sujecin a un cuerpo de reglas
o convenciones previamente conocidas y de aceptacin general. Los principios
son pocos y representan las presunciones bsicas sobre las que descansan las
normas.
Necesariamente derivan de los factores econmicos y polticos del medio
ambiente, de las formas de pensar y de las costumbres de todos los segmentos
de la comunidad que involucra al mundo de los negocios. A continuacin se
resumen los Principios Contables de Aceptacin General, los que son
determinados por las caractersticas del medio ambiente en el cual se
desenvuelve la contabilidad.

Equidad: La equidad entre intereses opuestos debe ser una preocupacin

constante en contabilidad, puesto que los que se sirven de, o utilizan los datos
contables, puedan encontrarse ante el hecho de que sus intereses particulares
se hallen en conflicto. De esto se desprende que los estados financieros deben
prepararse de tal modo que reflejen con equidad los distintos intereses en
juego en una entidad. Este principio en el fondo es el postulado bsico o
principio fundamental al que est subordinado el resto.

Entidad Contable: Los estados financieros se refieren a entidades econmicas

especficas, que son distintas al dueo o dueos de la misma.

Empresa en Marcha: Se presume que no existe un lmite de tiempo en la

continuidad operacional de la entidad econmica y por consiguiente, los cifras
presentadas no estn reflejadas a sus valores estimados de realizacin. En los
casos en que existan evidencias fundadas que prueben lo contrario, deber
dejarse constancia de este hecho y su efecto sobre la situacin financiera.

Bienes Econmicos: Los estados financieros se refieren a hechos, recursos y

obligaciones econmicas susceptibles de ser valorizados en trminos
monetarios.

Moneda: La contabilidad mide en trminos monetarios, lo que permite reducir

todos sus componentes heterogneos a un comn denominador.

Perodo de Tiempo: Los estados financieros resumen la informacin relativa a

perodos determinados de tiempo, los que son conformados por el ciclo normal
de operaciones de la entidad, por requerimientos legales u otros.

Devengado: La determinacin de los resultados de operacin y la posicin

financiera deben tomar en consideracin todos los recursos y obligaciones del
perodo aunque stos hayan sido o no percibidos o pagados, con el objeto que
de esta manera los costos y gastos puedan ser debidamente relacionados con
los respectivos ingresos que generan.
Realizacin: Los resultados econmicos slo deben computarse cuando sean
realizados, o sea cuando la operacin que las origina queda perfeccionada
desde el punto de vista de la legislacin o prcticas comerciales aplicables y se
hayan ponderado fundadamente todos los riesgos inherentes a tal operacin.
Debe establecerse con carcter general que el concepto realizado participa
del concepto de devengado.

Costo Histrico: El registro de las operaciones se basa en costos histricos

(produccin, adquisicin o canje); salvo que para concordar con otros principios
se justifique la aplicacin de un criterio diferente (valor de realizacin). Las
correcciones de las fluctuaciones del valor de la moneda, no constituyen
alteraciones a este principio, sino menos ajustes a la expresin numeraria de
los respectivos costos.

Objetividad: Los cambios en activos, pasivos y patrimonio deben ser

contabilizados tan pronto sea posible medir esos cambios objetivamente.

Criterio Prudencial: La medicin de recursos y obligaciones en la contabilidad,

requiere que estimaciones sean incorporadas para los efectos de distribuir
costos, gastos e ingresos entre perodos de tiempo relativamente cortos y entre
diversas actividades. La preparacin de estados financieros, por lo tanto,
requiere que un criterio sano sea aplicado en la seleccin de la base a emplear
para lograr una decisin prudente. Esto involucra que ante dos o ms
alternativas debe elegirse la ms conservadora. Este criterio no debe ser
afectado por la presuncin que los estados financieros podran ser preparados
en base a una serie de reglas inflexibles. En todo caso los criterios adoptados
deben ser suficientemente comprobables para permitir un entendimiento del
razonamiento que se aplic.

Significacin o Importancia Relativa: Al ponderar la correcta aplicacin de

los principios y normas, deben necesariamente actuarse con sentido prctico.
Frecuentemente se presentan situaciones que no encuadran con los principios
y normas aplicables y que, sin embargo, no presentan problemas debido a que
el efecto que producen no distorsiona a los estados financieros considerados
en su conjunto. Desde luego, no existe una lnea demarcatoria que fije los
lmites de lo que es y no es significativo, y debe aplicarse el mejor criterio para
resolver lo que corresponda en cada caso de acuerdo con las circunstancias,
teniendo en cuenta factores tales como el efecto relativo en los activos, pasivo,
patrimonio, o en el resultado de las operaciones del ejercicio contable.
Uniformidad: Los procedimientos de cuantificacin utilizados deben ser
uniformemente aplicados de un periodo a otro. Cuando existan razones
fundadas para cambiar de procedimientos, deber informarse este hecho y su
efecto.

Contenido de Fondo Sobre la Forma: La contabilidad pone nfasis en el

contenido econmico de los eventos aun cuando la legislacin puede requerir
un tratamiento diferente.

Dualidad Econmica: La estructura de la contabilidad descansa en esta

premisa (partida doble) y est constituida por: a) recursos disponibles para el
logro de los objetivos establecidos como meta y b) las fuentes de stos, las
cuales tambin son demostrativas de los diversos pasivos contrados.

Relacin Fundamental de los Estados Financieros: Los resultados del

proceso contable son informados en forma integral mediante un estado de
situacin financiera y por un estado de cuentas de resultado, siendo ambos
necesariamente complementarios entre si.

Objetivos Generales de la Informacin Financiera: La informacin financiera

est destinada bsicamente para servir las necesidades comunes de todos los
usuarios. Tambin se presume que los usuarios estn familiarizados con las
prcticas operacionales, el lenguaje contable y la naturaleza de la informacin
presentada.

Exposicin: Los estados financieros deben contener toda la informacin y

discriminacin bsica y adicional que sea necesaria para una adecuada
interpretacin de la situacin financiera y de los resultados econmicos delante
a que se refiere.

INVENTARIOS

ECUACIN DEL INVENTARIO

Toda empresa se inicia con un inventario, denominado INVENTARIO INICIAL:

Es un listado detallado de los bienes y deudas que posee el comerciante, y
con los que empieza su actividad comercial. Est compuesto por ACTIVO,
PASIVO y CAPITAL.
Frmula de la igual del inventario es:

Las deudas o PASIVO, pueden clasificarse en:

SIMPLES
1)Legales: impuestos,
2)Imposiciones
previsionales

DOCUMENTADAS
1) Letras
2)Pagars

CON GARANTA
1) Contrato con Garanta
Hipotecaria.
2) Contrato con Garanta
Prendara.

TEORA DE INVARIABILIDAD DEL CAPITAL

Segn esta teora, el Capital debe permanecer invariable a fin de determinar su

incremento o disminucin en el transcurso de un perodo operacional de la
empresa.

De esta forma, una empresa podr comparar su Capital Inicial con el Capital
Final y determinar si:

Capital Inicial < Capital Final = Utilidad

Capital Inicial > Capital Final = Prdida

Recordar

El Capital aumenta con las utilidades; disminuye con las prdidas.

Como el Capital no puede variar, se habilitan dos tipos de cuentas:

a) De prdidas
b) De ganancias.

LA CUENTA

Es una agrupacin sistemtica de los cargos y abonos relacionados a una

persona o situacin de la misma naturaleza, que se registran bajo un
encabezamiento o ttulo que los identifica.

Ejemplo:
Ingresos y salidas de dinero en efectivo, se registrar en la cuenta llamada
Caja. Los dineros que estn depositados en el Banco, se registrarn en
Cuenta Banco.

TRATAMIENTO CONTABLE DE LAS CUENTAS

Se representa por una T. esquemtica que tiene dos partes:

DEBE y HABER
Los que slo son nombres convencionales para identificar izquierda y derecha.

CONCEPTOS

Las anotaciones registradas al Debe de la cuenta se llaman cargos.

Las anotaciones registradas al Haber de la cuenta se llaman abonos.
La suma de los cargos se llama: dbitos
La suma de los abonos se llama: crditos
La diferencia entre dbitos y crditos se llama saldo.
Cuando los dbitos son mayores, se llama saldo deudor.
Cuando los crditos son mayores, se llama saldo acreedor.
Cuando dbitos y crditos son iguales, se dice que la cuenta est
saldada.
TECNICISMO Y CLASIFICACIN DE LAS CUENTAS

a) CUENTAS DE ACTIVO
Cuando se aumentan, se cargan, Cuando se disminuyen, se abonan.
b) CUENTAS DE PASIVO
Cuando disminuyen se cargan, cuando aumentan se abonan.
C) CUENTAS DE RESULTADO
Cuando hay perdidas se cargan, cuando hay ganancias se abonan.
Ganancias > perdidas = utilidad del ejercicio

Ganancias < perdidas = perdidas del ejercicio

TIPOS DE CUENTAS

CUENTAS DEL ACTIVO

Caja
Bancos
Mercancas
Clientes
Documentos por cobrar
Deudores diversos
Terrenos
Edificios
Mobiliario y equipo
Equipo de entrega o de reparto
Maquinaria
Depsitos en garanta
Gastos de instalacin
Papelera y tiles
Propaganda o publicidad
Primas de seguros
Rentas pagadas por anticipado
Intereses pagados por anticipado

CUENTAS DEL PASIVO

Proveedores
Acreedores
Letras por pagar
Cuentas por pagar
Prstamos bancarios
Impuestos por pagar
Impuesto nico
Impuesto retenido
Capital
Sueldos por pagar
Arriendos por pagar
CUENTAS DE RESULTADO

RESULTADO PRDIDAS

Gastos generales
Suelos pagados
Leyes sociales
Impuestos pagados
Descuentos concedidos
Intereses pagados
Costos de ventas
Arriendos pagados
Recargos
RESULTADOS GANANCIAS
Ventas
Intereses cobrados
Descuentos obtenidos
Recargos cobrados
Arriendos cobrados
Sueldos cobrados
Honorarios cobrados
Arriendos cobrados pagados

Las cuentas de Activo, si tienen saldo, ste siempre ser Deudor.

Las cuentas de Pasivo, si tienen saldo, ste siempre ser Acreedor
Las cuentas de Prdida, tendrn saldo deudor.
Las cuentas de Ganancias, tendrn saldo acreedor.

PLAN DE CUENTAS

Debe ser amplio, de manera de abarcar todas las actividades de la

empresa.

Debe ser flexible, para que pueda adaptarse a la evolucin de la

empresa.

Desde el punto de vista formal, debe tener un sistema de codificacin

numrico de las cuentas, de manera que sea fcil su identificacin por
grupos.

El plan nico de cuentas est compuesto por un catlogo de cuentas y la

descripcin y dinmica para la aplicacin de las mismas, las cuales deben
observarse en el registro contable de todas las operaciones o transacciones
econmicas.

La codificacin del Catlogo de Cuentas est estructurada sobre la base de los

siguientes niveles:
Clase: primer digito
Grupo: los dos primeros dgitos
Cuenta: los cuatro primeros dgitos
Subcuenta: los seis primeros dgitos
Las clases 1, 2 y 3 comprenden las cuentas que conforman el balance general;
las clases 4, 5, 6 y 7 corresponden a las cuentas del estado de ganancias o
prdidas o estado de resultados y las clases 8 y 9 detallan las cuentas de
orden.
LIBROS CONTABLES OBLIGATORIOS
LIBROS DE COMERCIO
Para los efectos legales, cuando se haga referencia a los libros de comercio, se
entendern por tales los que determine la ley como obligatorios y los auxiliares
necesarios para el completo entendimiento de aqullos.
Por otro lado el decreto reglamentario 2649 de 1993 se refiere con mayor
detenimiento sobre los libros que se deben llevar y registrar y como se deben
llevar:
ART. 125 Libros Los estados financieros deben ser elaborados con fundamento
en los libros en los cuales se hubieren asentado los comprobantes.
Los libros deben conformarse y diligenciarse en forma tal que se garantice su
autenticidad e integridad. Cada libro, de acuerdo con el uso a que se destina,
debe llevar una numeracin sucesiva y contina. Las hojas y tarjetas deben ser
codificadas por clase de libros.
Atendiendo las normas legales, la naturaleza del ente econmico y a la de sus
operaciones, se deben llevar los libros necesarios para:
1. Asentar en orden cronolgico todas las operaciones, bien en forma individual
o por resmenes globales no superiores a un mes.
2. Establecer mensualmente el resumen de todas las operaciones por cada
cuenta, sus movimientos dbito y crdito, combinando el movimiento de los
diferentes establecimientos.
3. Determinar la propiedad del ente, el movimiento de los aportes de capital y
las restricciones que pesen sobre ellos.
4. Permitir el completo entendimiento de los anteriores. Para tal fin se deben
llevar, entre otros, los auxiliares necesarios para:
a. Conocer las transacciones individuales, cuando stas se registren en los
libros de resumen en forma global;

b. Establecer los activos y las obligaciones derivadas de las actividades propias

de cada establecimiento, cuando se hubiere decidido llevar por separado la
contabilidad de sus operaciones;
c. Conocer los cdigos o series cifradas que identifiquen las cuentas, as como
los cdigos o smbolos utilizados para describir las transacciones, con
indicacin de las adiciones, modificaciones, sustituciones o cancelaciones que
se hagan de una y otras;
d. Controlar el movimiento de las mercancas, sea por unidades o por grupos
homogneos, y
e. Conciliar los estados financieros bsicos con aquellos preparados sobre
otras bases comprensivas de contabilidad.
5. Dejar constancia de las decisiones adoptadas por los rganos colegiados de
direccin, administracin y control del ente econmico.
6. Cumplir las exigencias de otras normas legales.
Prohibiciones sobre los libros de comercio.
En los libros de comercio se prohbe:

Alterar en los asientos el orden o la fecha de las operaciones a que

stos se refieren;
Dejar espacios que faciliten intercalaciones o adiciones en el texto de los
asientos o a continuacin de los mismos;
Hacer interlineaciones, raspaduras o correcciones en los asientos.
Cualquier error u omisin se salvar con un nuevo asiento en la fecha en
que se advirtiere;
Borrar o tachar en todo o en parte los asientos, y
Arrancar hojas, alterar el orden de las mismas o mutilar los libros.

ART. 126 Registro de los libros Cuando la ley as lo exija, para que puedan
servir de prueba los libros deben haberse registrado previamente a su
diligenciamiento, ante las autoridades o entidades competentes en el lugar de
su domicilio principal.
En el caso de los libros de los establecimientos, stos se deben registrar ante
la autoridad o entidad competente del lugar donde funcione el establecimiento,
a nombre del ente econmico e identificndolos con la ensea del
establecimiento.
Sin perjuicio de lo dispuesto en otras normas legales, los libros auxiliares no
requieren ser registrados.
Solamente se pueden registrar libros en blanco. Para registrar un nuevo libro
se requiere que:
1. Al anterior le falten pocos folios por utilizar, o
2. Que un libro deba ser sustituido por causas ajenas al ente econmico.
Una u otra circunstancia debe ser probada presentando el propio libro, o un
certificado del revisor fiscal cuando exista el cargo, o en su defecto de un
contador pblico. Si la falta del libro se debe a prdida, extravo o destruccin,
se debe presentar la copia autntica del denuncio correspondiente.

Las formas continuas, las hojas removibles de los libros o las series continuas
de tarjetas deben ser autenticadas mediante un sello de seguridad impuesto en
cada una de ellas.
Las autoridades o entidades competentes pueden proceder a destruir los libros
presentados para su registro que no hubieren sido reclamados pasados cuatro
(4) meses de su inscripcin.
LIBRO DIARIO
Consta de dos columnas: debe y haber, las que al sumarlas, siempre debern
totalizar iguales, respondiendo al principio contable de la partida doble. Y una
destinada a la descripcin. Las anotaciones que se registran en ste, se llaman
asientos o partidas contables.
Caractersticas:
a) Numeracin correlativa; fecha cronolgica
b) Cuentas deudoras (son las que registran cargos)
c) Cuentas acreedoras (las que registran abonos)
d) Cargos valorizados (Debe); Abonos valorizados (Haber)
e) Glosa: breve explicacin de la operacin comercial que se registra
Tipos de Asientos
Asiento simple: consta de una cuenta deudora y una cuenta acreedora
Asiento compuesto: una o ms cuentas deudoras y acreedoras.
Ejemplo:

ART. 130.Libro de accionistas y similares Los entes econmicos pueden

llevar por medios mecanizados o electrnicos el registro de sus aportes; no

obstante, en este caso diariamente deben anotar los movimientos de estos en

un libro auxiliar, con indicacin de los datos que sean necesarios para
identificar adecuadamente cada movimiento.
Al finalizar cada ao calendario, se deben consolidar en un libro, registrado si
fuere el caso, los movimientos de que trata el inciso anterior.
ART. 131. Libros de actas Sin perjuicio de lo dispuesto en otras normas
legales, los entes econmicos pueden asentar en un solo libro las actas de
todos sus rganos colegiados de direccin, administracin y control. En tal
caso debe distinguirse cada acta con el nombre del rgano y una numeracin
sucesiva y continua para cada uno de ellos.
Cuando inadvertidamente en las actas se omitan datos exigidos por la ley o el
contrato, quienes hubieren actuado como presidente y secretario pueden
asentar actas adicionales para suplir tales omisiones. Pero cuando se trate de
aclarar o hacer constar decisiones de los rganos, el acta adicional debe ser
aprobada por el respectivo rgano o por las personas que este hubiere
designado para el efecto.
ART. 132. Correccin de errores. Los simples errores de transcripcin se
deben salvar mediante una anotacin al pie de la pgina respectiva o por
cualquier otro mecanismo de reconocido valor tcnico que permita evidenciar
su correccin.
La anulacin de folios se debe efectuar sealando sobre los mismos la fecha y
la causa de la anulacin, suscrita por el responsable de la anotacin con
indicacin de su nombre completo.
ART. 133 Exhibicin de libros Salvo lo dispuesto en otras normas, el examen
de los libros se debe practicar en las oficinas o establecimientos del domicilio
principal del ente econmico, en presencia de su propietario o de la persona
que ste hubiere designado expresamente para el efecto.
Cuando el examen se contraiga a los libros que se lleven para establecer los
activos y las obligaciones derivadas de las actividades propias de cada
establecimiento, la exhibicin se debe efectuar en el lugar donde funcione el
mismo, si el examen hace relacin con las operaciones del establecimiento.
Si el ente econmico no presenta los libros y papeles cuya exhibicin se
decreta, se tendrn como probados en su contra los hechos que la otra parte
se proponga demostrar, si para los mismos es admisible la confesin, salvo que
aparezca probada y justificada su prdida, extravo o destruccin involuntaria.
Si al momento de practicarse la inspeccin los libros no estuvieren en las
oficinas o establecimientos del ente econmico, ste puede demostrar la causa
que justifique tal circunstancia dentro de los tres das siguientes a la fecha
sealada para la exhibicin. En tal caso debe presentar los libros en la
oportunidad que el funcionario seale.
En la solicitud de exhibicin parcial debe indicarse:
1. Lo que se pretende probar.
1. La fecha aproximada de la operacin.
2. Los libros en que, conforme a la tcnica contable, deben aparecer
registradas las operaciones.
En todo caso, el funcionario competente debe tomar nota de los comprobantes
y soportes del asiento que se examine.

La exhibicin y examen general de los libros y papeles de un comerciante

previstos en el artculo 64 del Cdigo de Comercio tambin proceder en el
caso de la liquidacin de sociedades conyugales, cuando uno o ambos
cnyuges tengan la calidad de comerciante.
BALANCE GENERAL
Es un resumen de todo lo que tiene la empresa, de lo que debe, de lo que le
deben y de lo que realmente le pertenece a su propietario, a una fecha
determinada.
Al elaborar el balance general el empresario obtiene la informacin valiosa
sobre su negocio, como el estado de sus deudas, lo que debe cobrar o la
disponibilidad de dinero en el momento o en un futuro prximo. conformado por
Activos, Pasivos y Patrimonio.
El Balance de una empresa proporciona una de las fuentes de informacin ms
relevantes para el anlisis financiero. De aqu se desprende la urgente
necesidad de los empresarios y ejecutivos de entender y comprender la
informacin entregada por el Balance, y no limitarse a cumplir slo porque
disposiciones legales exigen su presentacin.
El anlisis financiero, a travs de algunos ndices financieros permitir controlar
la marcha de la empresa desde la perspectiva de las finanzas, permitiendo
ejercer acciones correctivas que reviertan o que no causen inestabilidad en su
funcionamiento normal.
Anlisis Financiero
El anlisis financiero es el estudio que se hace de la informacin contable,
mediante la utilizacin de indicadores y razones financieras.
La contabilidad representa y refleja la realidad econmica y financiera de la
empresa, de modo que es necesario interpretar y analizar esa informacin para
poder entender a profundidad el origen y comportamiento de los recursos de la
empresa.
La informacin contable o financiera de poco nos sirve si no la interpretamos, si
no la comprendemos, y all es donde surge la necesidad del anlisis financiero.
Cada componente de un estado financiero tiene un significado y en efecto
dentro de la estructura contable y financiera de la empresa, efecto que se debe
identificar y de ser posible, cuantificar.
Conocer el porqu la empresa est en la situacin que se encuentra, sea
buena o mala, es importante para as mismo poder proyectar soluciones o
alternativas para enfrentar los problemas surgidos, o para idear estrategias
encaminadas a aprovechar los aspectos positivos.
Sin el anlisis financiero no es posible haces un diagnstico del actual de la
empresa, y sin ello no habr pautar para sealar un derrotero a seguir en el
futuro.

Muchos de los problemas de la empresa se pueden anticipar interpretando la

informacin contable, pues esta refleja cada sntoma negativo o positivo que
vaya presentando la empresa en la medida en que se van sucediendo los
hechos econmicos.
Existe un gran nmero de indicadores y razones financieras que permiten
realizar un completo y exhaustivo anlisis de una empresa.
Muchos de estos indicadores no son de mayor utilidad aplicados de forma
individual o aislada, por lo que es preciso recurrir a varios de ellos con el fin de
hacer un estudio completo que cubra todos los aspectos y elementos que
conforman la realidad financiera de toda empresa.
El anlisis financiero es el que permite que la contabilidad sea til a la hora de
tomar las decisiones, puesto que la contabilidad si no es lea simplemente no
dice nada y menos para un directivo que poco conoce de contabilidad, luego el
anlisis financiero es imprescindible para que la contabilidad cumpla con el
objetivo ms importante para la que fue ideada que cual fue el de servir de
base para la toma de decisiones.
Antes de comenzar a determinar las razones y su uso, es importante que el
empresario conozca la clasificacin que tiene las cuentas de Activo y Pasivo.

ACTIVOS CORRIENTES
Se entiende por activos corrientes aquellos activos que son susceptibles de
convertirse en dinero en efectivo en un periodo inferior a un ao. Ejemplo de
estos activos adems de caja y bancos, se tienen las inversiones a corto plazo,
la cartera y los inventarios.
Los activos corrientes son de gran importancia en toda empresa puesto que es
con ellos que la empresa puede operar, adquirir mercancas, pagar Nmina,
adquirir Activos fijos, y pagar sus pasivos ente otros aspectos.

Caja
Bancos
Inversiones
Clientes
Inventarios

ACTIVOS NO CORRIENTES

maquinaria y equipo
vehculos
construcciones y edificaciones
terrenos

PASIVOS CORRIENTES

Los pasivos corrientes hacen referencia a los pasivos que la empresa debe
pagar en un plazo igual o inferior a un ao.
Los pasivos de una empresa se clasifican en aquellos pasivos a largo plazo y los
pasivos a corto plazo, esto es aquellas deudas que son exigibles en un corto
plazo, que son los que se conocen como pasivos corrientes.
El pasivo es un componente de la estructura financiera muy importante de toda
empresa, puesto que con el pasivo es que por lo general se financia el capital
de trabajo que requiere la empresa para operar, por lo que la empresa debe
administrar muy bien esos pasivos.
Para que la empresa pueda hacer una correcta administracin de sus pasivos,
es preciso que los clasifique adecuadamente, en especial aquellos a corto plazo,
para que pueda programar su pago y as no entrar en una eventual mora que le
pueda cerrar las puertas a futuras financiaciones.
Los pasivos corrientes son por lo general una fuente de financiacin de bajo
costo financiero. Por ejemplo es posible conseguir que los proveedores le
vendan mercancas a crdito a 30 o incluso 90 das sin cobrar financiacin, por
lo que se debe cuidar este tipo de concesiones.
Es por esa razn y otras muchas, que la empresa debe identificar con exactitud
sus pasivos corrientes para que pueda dentro de su planeacin y su
presupuesto, atenderlos adecuadamente, administrarlos de forma eficiente.

CLASIFICASION DE LOS INDICES FINANCIEROS

RAZONES DE LIQUIDEZ
Las razones de liquidez permiten identificar el grado o ndice de liquidez con
que cuenta le empresa y para ello se utilizan los siguientes indicadores:
Capital neto de trabajo. Se determina restando los activos corrientes al
pasivo corriente. Se supone que en la medida en que los pasivos corrientes
sean menores a los activos corrientes la salud financiera de la empresa para
hacer frente a las obligaciones al corto plazo es mayor.
ndice de solvencia. Se determina por el cociente resultante de dividir el activo
corriente entre el pasivo corriente (activo corriente/pasivo corriente). Entre ms
alto (mayor a 1) sea el resultado, ms solvente es la empresa.
Prueba cida. Es un ndice de solvencia ms exigente en la medida en que se
excluyen los inventarios del activo corriente. (Activo corriente
Inventarios)/pasivo corriente. Consulte: Prueba acida.
Rotacin de inventarios. Indicador que mide cuanto tiempo le toma a la
empresa rotar sus inventarios. Recordemos que los inventarios son recursos
que la empresa tiene inmovilizados y que representan un costo de oportunidad.
Consulte: Rotacin de inventarios.
Rotacin de cartera. Es el mismo indicador conocido como rotacin de
cuentas por cobrar que busca identificar el tiempo que le toma a la empresa

convertir en efectivo las cuentas por cobrar que hacen parte del activo
corriente. Consulte: Rotacin de cartera. Las cuentas por cobrar son ms
recursos inmovilizados que estn en poder de terceros y que representan algn
costo de oportunidad.
Rotacin de cuentas por pagar. Identifica el nmero de veces que en un
periodo la empresa debe dedicar su efectivo en pagar dichos pasivos (Compras
anuales a crdito/Promedio de cuentas por pagar)
RAZONES DE ENDEUDAMIENTO
Las razones de endeudamiento permiten identificar el grado de endeudamiento
que tiene la empresa y su capacidad para asumir sus pasivos. Entre los
indicadores que se utilizan tenemos:
Razn de endeudamiento. Mide la proporcin de los activos que estn
financiados por terceros. Recordemos que los activos de una empresa son
financiados o bien por los socios o bien por terceros (proveedores o
acreedores). Se determina dividiendo el pasivo total entre el activo total.
Razn pasivo capital. Mide la relacin o proporcin que hay entre los activos
financiados por los socios y los financiados por terceros y se determina
dividiendo el pasivo a largo plazo entre el capital contable.
RAZONES DE RENTABILIDAD
Con estas razones se pretende medir el nivel o grado de rentabilidad que
obtiene la empresa ya sea con respecto a las ventas, con respecto al monto de
los activos de la empresa o respecto al capital aportado por los socios. Los
indicadores ms comunes son los siguientes:
Margen bruto de utilidad. Mide el porcentaje de utilidad logrado por la
empresa despus de haber cancelado las mercancas o existencias: (Ventas
Costo de ventas)/Ventas.
Margen de utilidades operacionales. Indica o mide el porcentaje de utilidad
que se obtiene con cada venta y para ello se resta adems del costo de venta,
los gatos financieros incurridos.
Margen neto de utilidades. Al valor de las ventas se restan todos los gastos
imputables operacionales incluyendo los impuestos a que haya lugar.
Rotacin de activos. Mide la eficiencia de la empresa en la utilizacin de los
activos. Los activo se utilizan para generar ventas, ingresos y entre ms altos
sean estos, ms eficiente es la gestin de los activos. Este indicador se
determina dividiendo las ventas totales entre activos totales. Consulte: Rotacin
de activos.
Rendimiento de la inversin. Determina la rentabilidad obtenida por los
activos de la empresa y en lugar de tomar como referencia las ventas totales,

se toma como referencia la utilidad neta despus de impuestos (Utilidad neta

despus de impuestos/activos totales).
Rendimiento del capital comn. Mide la rentabilidad obtenida por el capital
contable y se toma como referencia las utilidades despus de impuestos
restando los dividendos preferentes. (Utilidades netas despus de impuestos Dividendos preferentes/ Capital contable - Capital preferente).
Utilidad por accin. Indica la rentabilidad que genera cada accin o cuota parte
de la empresa. (Utilidad para acciones ordinarias/nmero de acciones
ordinarias).
RAZONES DE COBERTURA
Las razones de cobertura miden la capacidad de la empresa para cubrir sus
obligaciones o determinados cargos que pueden comprometer la salud
financiera de la empresa. Entre los indicadores a utilizar tenemos:
Cobertura total del pasivo. Determina la capacidad que tiene la empresa para
cubrir el costo financiero de sus pasivos (intereses) y el abono del capital de
sus deudas y se determina dividiendo la utilidad antes de impuestos e intereses
entre los intereses y abonos a capital del pasivo.
Razn de cobertura total. Este indicador busca determinar la capacidad que
tiene la empresa para cubrir con las utilidades los cotos totales de sus pasivos
y otros gastos como arrendamientos. Para ello se divide la utilidad antes de
intereses impuestos y otra erogacin importante que se quiera incluir entre los
intereses, abonos a capital y el monto de la erogacin sustrada del dividendo,
como por ejemplo el arrendamiento.
IMPUESTO A LAS VENTAS
CONCEPTO
Es el impuesto que se cobra sobre el mayor valor generado, sobre el valor
agregado. Aunque el impuesto se aplica sobre el precio de venta del bien o del
servicio, en realidad, el impuesto corresponde solo al mayor valor que se
agrega o genera por el comerciante. Por ejemplo, un comerciante compra un
producto en $10.0000 por el cual paga un Iva de $1.600, luego lo vende por
$15.000 y cobra un Iva de $2.400., al momento de presentar su declaracin de
Iva, el comerciante solo pagara la diferencia entre el Iva que genero (2.400) y el
Iva que pago inicialmente (1.600), lo que significa que el comerciante solo
pagara la suma de $800, que es exactamente el Iva correspondiente al valor
que el comerciante le agrego al producto vendido, ya que lo compro en $10.000
y lo vendi en $15.000, es decir, le agrego un valor de $5.000 que multiplicado
por la tarifa general que es del 16% da un valor de $800.

Causacin del Impuesto a las ventas

El impuesto a las ventas se causa en el momento en que se enajena un bien, o

se vende o presta un servicio.
El estatuto tributario define especficamente cuando se cauda el Iva:
ARTICULO 429. MOMENTO DE CAUSACIN. El impuesto se causa:
a. En las ventas, en la fecha de emisin de la factura o documento equivalente
y a falta de stos, en el momento de la entrega, aunque se haya pactado
reserva de dominio, pacto de retroventa o condicin resolutoria.
b. En los retiros a que se refiere el literal b) del artculo 421, en la fecha del
retiro.
c. En las prestaciones de servicios, en la fecha de emisin de la factura o
documento equivalente, o en la fecha de terminacin de los servicios o del
pago o abono en cuenta, la que fuere anterior.
d. En las importaciones, al tiempo de la nacionalizacin del bien. En este caso,
el impuesto se liquidar y pagar conjuntamente con la liquidacin y pago de
los derechos de aduana.
Hecho generador en el impuesto a las ventas
El Iva se genera al realizar una venta, al prestar un servicio, al realizar una
importacin, la realizacin de juegos de azar, etc. Es de anotar que el Iva sol se
genera en las casos anteriores solo si se trata de un bien o servicio gravado, de
lo contrario no se genera Iva.
Responsables del Impuesto a las ventas
Son responsables del Impuesto sobre las ventas todas las personas jurdicas y
naturales que vendan productos o presten servicios gravados.
Los responsables del impuesto a las ventas se dividen en dos grupos:
1. Los responsables del Iva que pertenecen al Rgimen simplificado
2. Los responsables del Iva que pertenecen al Rgimen comn
Los responsables que pertenecen al rgimen simplificado son las personas
naturales que no cumplan con los requisitos para pertenecer al rgimen
simplificado.
Vale recalcar, que toda persona jurdica, por el solo hecho de ser jurdica
pertenece al rgimen comn en el impuesto sobre las ventas. Pero en el caso
de las personas naturales, solo pertenecen al Rgimen comn aquellas
personas que no cumplen con uno de los requisitos para pertenecer al rgimen
simplificado, de modo pues que la definicin mas sencilla y elemental de
rgimen comn, es aquel responsable del impuesto a las ventas que no
pertenezca al Rgimen simplificado, por lo que si se quiere determinar si una
persona natural pertenece o no al rgimen comn, primero debe observarse si
se cumple con los requisitos establecidos para poder ser parte del Rgimen
simplificado, de lo contrario por descarte se concluye que se pertenece al
rgimen comn. Lo anterior se da claro esta, siempre y cuando tanto las

personas jurdicas como naturales vendan productos o presten servicios

gravados con el impuesto a las ventas.
Base gravable en el impuesto sobre las ventas
La base gravable el valor total de la operacin gravada con el impuesto a las
ventas. Hacen parte de la base gravable elementos como gastos directos de
financiacin ordinaria, extraordinaria, o moratoria, accesorios, acarreos,
instalaciones, seguros, comisiones, garantas y dems erogaciones
complementarias, aunque se facturen o convengan por separado y aunque,
considerados independientemente, no se encuentren sometidos a imposicin
(Art. 447 E.T).
Tarifas del Impuesto a las ventas
Existe una tarifa general del 16% y una serie de tarifas diferenciales, las cuales
se sintetizaran a continuacin:
Productos gravados a la tarifa del 10%
(Nota: Se clasificacin es segn la partida arancelaria)
Artculo 468-1. (Modificado art. 33 ley 1111 de 2006)
Bienes gravados con la tarifa del diez por ciento (10%). A partir del 1o de enero
de 2007, los siguientes bienes quedan gravados con la tarifa del diez por ciento
(10%):
09.01 Caf tostado o descafeinado; cscara y cascarilla de caf; sucedneos
de
caf que contengan caf en cualquier proporcin, incluido el caf soluble.
10.01 Trigo y morcajo (tranquilln)
10.5 Maz para uso industrial
10.6 Arroz para uso industrial
11.1 Harina de trigo o de morcajo (tranquilln)
11.2 Las dems harinas de cereales
12.09.99.90.00 Semillas para caa de azcar
16.01 Embutidos y productos similares, de carne, de despojos o de sangre,
preparaciones alimenticias a base de estos productos
16.02 Las dems preparaciones y conservas de carne, de despojos o de
sangre
17.01 Azcar de caa o remolacha
17.02.30.20.00 Jarabes de glucosa 17.02.30.90.00 Las dems 17.02.40.20.00
Jarabes de glucosa
17.02.60.00.00 Las dems fructosas y jarabes de fructosa, con un contenido de
fructosa, en estado seco, superior al 50% en peso
17.03 Melazas de la extraccin o del refinado del azcar
18.03 Cacao en masa o en panes (pasta de cacao), incluso desgrasado 18.5
Cacao en polvo, sin azucarar
18.6 Chocolate y dems preparaciones alimenticias que contengan cacao,
excepto gomas de mascar, bombones, confites, caramelos y chocolatinas
19.02.11.00.00 Pastas alimenticias sin cocer, rellenar ni preparar de otra forma,
que contengan huevo
19.02.19.00.00 Las dems

19.05 Productos de panadera, pastelera o galletera, incluso con adicin de

cacao, excepto el pan.
52.01 Fibras de algodn
Productos gravados a la tarifa del 2%
Art. 468-2. E.T.
01.02 Animales vivos de la especie bovina, incluso los de gnero bfalo,
(excepto los toros de lidia)
01.03 Animales vivos de la especie porcina
01.04 Animales vivos de las especies ovina o caprina
01.05 Gallos, gallinas, patos, gansos, pavos (gallipavos) y pintadas, de las
especies domsticas, vivos
01.06 Los dems animales vivos.
03.01 Peces vivos, excepto los peces ornamentales de la posicin
03.01.10.00.00.
Servicios gravados a la tarifa del 10%
Artculo 468-3. (Modificado art. 34 ley 1111 de 2006)
Servicios gravados con la tarifa del diez por ciento (10%). A partir del 1o de
enero de 2007, los siguientes servicios quedan gravados con la tarifa del diez
por ciento (10%):
1. Los planes de medicina prepagada y complementarios, las plizas de
seguros de ciruga y hospitalizacin, plizas de seguros de servicios de salud y
en general los planes adicionales, conforme con las normas vigentes.
2. Los servicios de clubes sociales o deportivos de trabajadores y de
pensionados.
3. El servicio de alojamiento prestado por establecimientos hoteleros o de
hospedaje.
4. Las comisiones percibidas por la colocacin de los planes de salud del
sistema de medicina prepagada, expedidos por las entidades autorizadas
legalmente por la Superintendencia Nacional de Salud.
5. El almacenamiento de productos agrcolas por almacenes generales de
depsito y las comisiones directamente relacionadas con negociaciones de
productos de origen agropecuario que se realicen a travs de bolsas de
productos agropecuarios legalmente constituidas.
6. El servicio de arrendamiento de inmuebles diferentes a los destinados para
vivienda y espacios para exposiciones y Muestras Artesanales Nacionales.
Pargrafo. Cuando en un establecimiento de comercio se lleven a cabo
actividades mixtas de restaurante, cafetera, panadera-, pastelera y/o
galletera, se entender que la venta se hace como servicio de restaurante
gravado a la tarifa general.