MODELO DE LA TELARAA

I.

CASO ESTTICO.
Se considera un mercado con un nico bien y funciones de oferta y demanda
lineales
Qtd a bPt

Qto c dPt

Qtd Qtd

a 0, b 0, c 0, d 0

Pe

ac
bd

En cada periodo el modelo es el mismo, no hay dinmica.

II.

CASO DINMICO 1.
Se considera un mercado con un nico bien para el cual la decisin de oferta hay
que hacerla en el periodo anterior, por ejemplo un bien agrcola, y funciones de
oferta y demanda lineales
Qtd a bPt

Qto c dPt 1
Qtd Qtd

a 0, b 0, c 0, d 0

d
ac
a bPt c dPt 1 Pt Pt 1
b
b
E-D de orden 1, lineal con coeficientes y trmino constantes

Como b 0, d 0

d
1 , la solucin viene dada por
b

d ac
Pt C
b bd
t

Para t 0
P0 C

ac
bd

ac
P0 Pe
bd

C P0

As pues,
t

d
Pt ( P0 Pe ) Pe
b

ANALISIS CUALITATIVO

d
0
b

(1)

(2)

(3)
t

d
d
(1) Si d b , entonces 1 y es una sucesin oscilante y divergente.
b
b
t

d
d
(2) Si d b , entonces 1 y es una sucesin oscilante y
b
b
convergente, verificndose en este caso que

Pt
t Pe
(3) Si d b , entonces

Pt t

d
1 y
b

1
t

1,1, 1,1, 1,...... por lo que

P0 ,2Pe P0 , P0 ,2Pe P0 , P0 ,2Pe P0 , P0 ,......

La trayectoria de precios es oscilante y ni converge, ni diverge.

III.

CASO DINMICO 2.
Sea un mercado con un nico bien y funciones de oferta y demanda lineales

Qtd a bPt

Qto c dPt

a 0, b 0, c 0, d 0

Se considera que la variacin del precio en periodos consecutivos es

proporcional al excedente de la demanda

Pt Pt 1 Pt (Qtd Qto )

Pt 1 Pt (a bPt (c dPt )) Pt 1 (1 (b d )) Pt (a c)
Como 1 (b d ) 1 pues b 0, d 0, 0 , entonces la solucin es

Pt C 1 (b d )
t

Para t 0
P0 C

ac
bd

C P0

ac
bd

ac
P0 Pe
bd

Por tanto, la solucin es

Pt ( P0 Pe ) 1 (b d ) Pe
t

ANALISIS CUALITATIVO
CASO PARTICULAR: b d a c 1 Pe 1

La solucin en este caso es

Pt ( P0 1) 1 1
t

(1)

(2)

(4)

(5)

(3)

(1) Si 0 1 Pt
t Pe 1 , entonces la sucesin de precios es
convergente y montona.
(2) Si 1 2 Pt
t Pe 1 , entonces la sucesin de precios es
convergente y oscilante.
(3) Si 2 1 1 y, por tanto la sucesin de precios es divergente y
oscilante.
(4) Si 1 Pt Pe 1 , es decir la sucesin de precios es constante.
(5) Si 2 Pt ( 1)t ( P0 1) 1 , por lo que

Pt t

P0 ,2 P0 , P0 ,2 P0 , P0 ,2 P0 , P0 ,......

La trayectoria de precios es oscilante y ni converge, ni diverge.

IV.

CASO DINMICO 3.
Sea un mercado con un nico bien y funciones de oferta y demanda lineales. En
este caso la dinmica aparece debido al uso de expectativas:

Qtd a bPt

Qto c dPt e

a 0, b 0, c 0, d 0

Pt e Precio esperado por los productores

Si Pt e Pt 1 , estaramos en el primer caso dinmico.
Consideramos en esta ocasin, que el precio esperado est dado por:
Pt e Pt 1 ( PN Pt 1 ) 0 1
PN es el "precio normal"

Qtd Qtd a bPt c d ( Pt1 ( PN Pt1)

Supongamos que PN Pe , entonces se tiene que la ecuacin en diferencias que
hemos de resolver es
1
d
Pt 1 (1 ) Pt (a c d Pe )
b
b
d
y, dado que, (1 ) 1, la solucin es
b
(a c d Pe ) / b
d
Pt C (1 )t
1 db (1 )
b
t

Operando el ltimo sumando

(a c d Pe ) / b a c d Pe a c(1 bdd )
ac

.....

Pe
1 db (1 )
b d (1 ) b d (1 )
bd

Por tanto, la evolucin del precio viene dada por

t

Pt C (1 ) Pe
b

Para t 0
P0 C Pe

C P0 Pe

y finalmente se obtiene
t

Pt ( P0 Pe ) (1 ) Pe
b

d
Dado que (1 ) 0 , el comportamiento de la trayectoria de precios
b
siempre es oscilante, al igual que suceda en el caso dinmico 1, antes analizado.