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3.
LAS MICROFINANZAS. SOLUCIN PARA
LA FINANCIACIN DE LAS MIPYMES Y
DE LAS EMPRESAS DE BASE UNIVERSITARIA?
Mario Ceballos**
Unversidad Libre, Bogot, D.C.
RESUMEN
ABSTRACT
Banks in the world, money and trade have parallel histories. Although
the first in Colombia are relatively recent and now have managed to
consolidate it, they do not reach the depth needed by the economy. For
their part companies in general and companies created by college students
in particular need of the financial system to fund their development. But in
Colombia who it has been a country of entrepreneurs with micro and small
enterprises, banks have not participated in the financing because by its
regulation and by its idiosyncrasies. Thus the companies of microfinance
that recently appeared in the system, are called upon to fill this gap.
45
Las microfinanzas: solucin para la financiacin de las Mipymes y de las empresas de base universitaria?
Palabras clave:
Bancos, financiacin, mipymes, empresas de base universitaria,
microfinancieras.
KEYWORDS:
Banking, finance, university-based business, microfinance.
CLASIFICACIN JEL:
G17, G21, L25.
INTRODUCCIN
1
En consecuencia, los bancos obtienen ms ganancias cuanto ms grande sea el margen
de intermediacin.
Otros actores de este conjunto que participan en actividad), pero adems manejan los ahorros de
el mercado monetario son las mesas de dinero, las personas y las organizaciones.
las bolsas de valores, los corresponsales no
bancarios y los cuasibancos2. En la economa, Ahora bien, la cobertura de esa labor (proveer
pues, encontramos las empresas, las personas y los crdito a los inversionistas), se denomina
bancos, que interactan como puede verse en la profundizacin financiera o bancaria y se ha
Grfica No. 1. establecido convencionalmente como la relacin
entre el crdito y los depsitos y el PIB3 Muchos
Casi sin excepcin puede decirse que para estudios, como los de Beck et al (2000) y Rajan y
adelantar cualquier actividad en la vida de hoy se Zingales (1998) citados por FELABAN (2000) han
requiere del dinero y con mayor razn si se trata de demostrado que existe una importante relacin entre
una actividad empresarial. Los bancos permiten que esta y el crecimiento econmico. Quiere decir, que
el dinero circule en la economa, porque ponen en en la medida en que el sector financiero ofrezca
contacto a los ahorradores (personas e instituciones mejores y ms seguras rentabilidades, habr ms
que tienen excedentes de dinero) y a los inversionistas personas dispuestas a ahorrar en los bancos y estos
(los que demandan dinero para desarrollar alguna podrn ofrecer mayores volmenes de crdito,
Fuente: El autor.
2
Instituciones comerciales que no siendo bancos, porque no captan dinero del pblico, utilizan sus excedentes de liquidez para
realizar colocaciones crediticias, como hacen algunas empresas de servicios pblicos.
3
Producto Interno Bruto. Valor monetario total de la produccin corriente de bienes y servicios de un pas durante un perodo
(normalmente un ao). No contabiliza los bienes o servicios fruto del trabajo informal (trabajo domstico, por ejemplo).
canalizado hacia inversiones productivas con un Las instituciones de educacin superior tienen ctedras
apropiado monitoreo de los riesgos empresariales. y programas de emprendimiento que buscan crear
Los bancos pues son responsables de la financiacin empresas desde las aulas universitarias, que en este
de las actividades productivas y puede decirse que escrito llamamos empresas de base universitaria y
de la buena salud de este sector, tambin depende que, como cualquiera necesita resolver el captulo del
la salud de la economa. financiamiento, para no limitarse solo a un ejercicio
en clase, sino convertirse en una empresa operando,
El sector financiero en el pas ha evolucionado hasta generando autoempleo y empleo y generando dinero.
reputarse como un sector slido pero de tamao
insuficiente para responder a los requerimientos de Este trabajo sienta las bases de la lnea de
todas las personas y empresas del pas. Esto es investigacin que busca establecer cules son las
evidente al observar que la profundizacin financiera caractersticas de las lneas de crdito que ofrece el
en Colombia es similar a la de tres dcadas atrs, sistema financiero tradicional y otras entidades, para
es menor que la de los pases en desarrollo y se las microempresas en general y para las empresas de
compara negativamente incluso con otros pases base universitaria en particular, cmo la universidad
de Latinoamrica4. Segn cifras de la Asociacin puede prestar su apoyo a empresas y estudiantes,
Bancaria de Colombia, a junio de 2008, 45% y en qu condiciones las microfinancieras pueden
de la poblacin adulta en el pas no tiene ningn prestar su apoyo a las microempresas y a las
producto bancario. empresas de base universitaria.
La gestin de las empresas grandes, medianas y mercadeo es muy activa, por ejemplo, sin tener en
pequeas supone la realizacin de un conjunto cuenta la capacidad de produccin, la empresa
de funciones todas necesarias y no siempre puede tener dificultades para cumplir los pedidos.
desempeadas por personas diferentes. Son las de Si tambin el rea de mercadeo realiza campaas
compras, produccin, mercadeo, administracin promocionales sin consultar los costos con el rea
del talento humano, investigacin y desarrollo, y financiera, tambin podr producir desequilibrios o
finanzas. Del desarrollo armnico de ellas depende prdidas que incidirn en el desempeo global del
en buena parte el xito de las empresas. Si una negocio.
de estas funciones es deficiente, la empresa tendr Como las dems reas de la empresa, la financiera
dificultades en el logro de sus objetivos. Algunos tiene un papel determinante en el logro de los
tratadistas comparan a la empresa con una mesa objetivos. No obstante, depende en gran medida
con varias patas. Si falta alguna o no es del mismo del tamao de la empresa, no solo por el peso que
tamao que las otras, la mesa estar desequilibrada. alcanza dentro de los resultados, sino porque segn
Lo mismo dicen de las empresas. Si el rea de el tamao del negocio, la funcin financiera es
4
Si se quiere profundizar en este tema puede consultarse el trabajo El acceso a los Servicios Bancarios en Amrica Latina.
Identificacin de Obstculos y Recomendaciones de ROJAS-SUREZ, Liliana. Center for Global Development. Junio 2006 y la
literatura al respecto de la Federacin Latinoamericana de Bancos FELABAN, disponible en http://www.felaban.com/coleccin-
felaban.php
desempeada por personas que tambin se ocupan activos fijos y circulantes, y que esas necesidades
de otros menesteres cuando la empresa es pequea de financiacin pueden ser por perodos cortos
o por personas que se dedican exclusivamente a o largos. Aqu entran a operar los financiadores
esta labor cuando la empresa alcanza el tamao externos de la empresa y como es obvio, los bancos,
mediano o de empresa grande. puesto que Hoy en da, no es fcil entender el
desarrollo de la actividad empresarial al margen
Es sabido que en las empresas que empiezan, los del apoyo bancario (Marco, I. 2001).
pioneros cumplen un sinnmero de funciones, entre
estas la financiera, y normalmente la cumple quien En cualquier momento las empresas pueden tener
se ocupa de la contabilidad, pero cuando crece excesos o faltantes de dinero en caja. Cuando
se crea un departamento financiero separado, una les sobra lo canalizan o prestan a las entidades
unidad que est casi siempre muy cerca de la financieras en busca de rentabilidad. Los bancos
direccin general del negocio. Quien se ocupa de toman ese dinero y les pagan a sus clientes unos
las finanzas tiene como objetivo maximizar la riqueza intereses por esa cesin de fondos. Cuando les
de la empresa, o asegurarles a los accionistas el falta dinero, los bancos lo suministran a travs de
mayor valor. Esto no tiene que ver solo con el valor crditos, sobregiros o cualquiera otra forma de
de los activos y el valor de la marca, sino tambin financiamiento y tambin cobran unos intereses.
con los pasivos, su costo, su plazo, y las garantas
que comprometen los activos. Tal y como indica Valls (1996, p. 52), el banco
ofrece a la empresa financiacin y recibe de sta
A comienzos del siglo pasado se entenda que la unos saldos como compensacin. La empresa
funcin financiera se limitaba a la administracin de retribuye al banco las operaciones que ste le
fondos para cubrir las operaciones corrientes. Hoy el financia, y recibe a su vez una retribucin por
concepto es mucho ms amplio. En efecto, el rea los saldos que mantiene. La empresa (tambin)
financiera contribuye al bienestar de los empleados acude al banco en demanda de determinados
y de la comunidad, y a lograr el cumplimiento de servicios que no entraan en si mismos riesgo
los objetivos de la firma. Sus decisiones inciden en para el banco, pero son cobrados por ste. De
las labores de mercadeo, de gestin del recurso manera que tanto la empresa como el banco dan
humano y de produccin, entre otras. y reciben financiacin y retribuciones y el banco
presta a las empresas otros servicios por los que
Ese manejo del dinero, pone a las empresas tambin cobra.
necesariamente en contacto con el sector
financiero, ya que lo necesitan para cumplir todas No obstante, este terico hermanamiento est muy
sus actividades. El dinero puede venir unas veces lejos de lo que sucede en la realidad, las relaciones
de fuentes internas y otras de fuentes externas. En banca-empresa no se efectan en un plano de
estos casos se puede encontrar en los proveedores igualdad, normalmente a los bancos se les supone,
y cuando no, lo ms obvio es que el dinero se y adoptan, una actitud de superioridad que les
busque en el mercado, sea este el mercado facilita la imposicin de condiciones de valoracin
informal (extrabancario?) o con las instituciones e intereses frente a la empresa. Las negociaciones
que se especializan en suministrarlo. Debe rara vez se realizan al mismo nivel, a pesar de
advertirse que no siempre es conveniente recurrir a que las entidades financieras deben su existencia
los fondos generados internamente o a travs de y obtienen su rentabilidad de su relacin con las
los proveedores, para financiar la totalidad de sus empresas y con sus clientes.
Muy pocas veces y dependiendo del tamao de controlar el cumplimiento de las condiciones pactadas
las empresas, los responsables financieros son y de los acuerdos establecidos. No obstante, algunos
conscientes de la importancia de su capacidad de acontecimientos recientes han sembrado dudas sobre
negociacin frente al sector bancario y aunque se la cultura financiera de las personas, de la que no
esfuerzan en implementar tcnicas y estrategias, escaparon las mipymes y han puesto en cuestin la
que basadas en el conocimiento de su mercado, percepcin que se tiene del sector financiero y de su
de los bancos, del funcionamiento del sector al papel en la economa.
que pertenecen y de su propia empresa y sus
necesidades presentes y futuras, no logran conseguir En efecto, a raz de la intervencin por el gobierno
los objetivos que el departamento financiero y la a las llamadas pirmides5 el periodista Juan
compaa se han propuesto como metas. Gossan (2009) en el noticiero radial Radiosucesos
RCN, dijo que los hechos dejaron lecciones para
El encargado del rea financiera para cumplir el los ciudadanos, para el gobierno y para el sector
objetivo de generar valor a la empresa, debe velar financiero. Para los primeros, que no es creble
por la viabilidad econmica, y su principal estrategia que cualquiera se pueda enriquecer en un mes sin
debe ser obtener el volumen de financiacin bancaria trabajar y sin esfuerzo, salvo algn golpe del azar.
que precisa para el perfecto desarrollo de su actividad Para el gobierno, que cuando se trata del manejo
al mnimo costo posible, debe conseguir para sus del dinero del pblico, debe acudir de inmediato
excedentes de tesorera la mxima rentabilidad al pues se est jugando con los ahorros de la gente. Y
menor riesgo, sentando las bases para el progreso finalmente, y es lo ms importante, que las entidades
continuado de una relacin estable y duradera con financieras deben abaratar el precio de los servicios
sus entidades bancarias y proveedores, basada en que ofrecen, para que no sean percibidas como si
la confianza mutua y en la claridad y transparencia fueran las enemigas del ahorro de las personas,
de sus negociaciones, encargndose tambin de como muchas veces sucede.
5
Actividad ilegal de captacin masiva de fondos ofreciendo altas tasas de inters. La Revista Semana, lo llam el negocio mgico.
Semana.com. Sbado 20 de septiembre de 2008.
6
Esta parte se basa y toma partes de la ponencia presentada por los profesores Beltrn, Ceballos, Ramrez y Surez en el VI
Congreso Internacional sobre globalizacin financiera, 7 al 14 de octubre de 2008, denominada Financiacin de las Pymes a
travs de la Internacionalizacin Financiera. Caso de las Mipymes del Sector de Engativ en Bogot.
financiero, tambin miraba de soslayo a este ii) Las garantas ofrecidas por el Fondo Nacional
segmento empresarial. de Garantas (FNG), y
iii) La poltica de la Banca de las Oportunidades
No obstante, tuvo que darse un hecho que calara (Departamento Nacional de Planeacin
ms profundo y fue la crisis con la que finaliz el 2007).
siglo pasado para que se descubriera que Colombia
ha sido un pas de microempresas, de pequeas 2.1 Bancoldex
empresas y de medianas empresas. Ellas son la
base de la economa colombiana. El Banco de Comercio Exterior de Colombia S.
A., Bancoldex, es una empresa que tiene como
Fue entonces cuando en el camino de dotar a este principales accionistas al Ministerio de Comercio,
sector de instrumentos que propicien su desarrollo, Industria y Turismo en un 91,9%, y al Ministerio de
se expidi la Ley 590 del 10 de julio de 2000 Hacienda y Crdito Pblico en un 7,9%. Inicialmente
por la cual se dictan disposiciones para promover fue creado para apoyar el comercio exterior
el desarrollo de las micro, pequeas y medianas colombiano de exportacin, y luego transformado
empresas que estableci algunos mecanismos para que atienda tambin el crdito a la pequea y
que facilitan el acceso de las mipymes al mercado mediana empresa. Las lneas actuales se encuentran
financiero. descritas en el Cuadro No. 1.
Los instrumentos promulgados fueron, entre otros, Bancoldex acta como banco de segundo piso
determinacin de cuantas o proporciones mnimas a travs de una red de cooperativas, fondos de
de los recursos que el sistema financiero deba empleados y organizaciones no gubernamentales
destinar a prstamos o inversiones para el sector, en treinta y siete ciudades colombianas.
formulacin de polticas de democratizacin del
crdito para establecer nuevas empresas de este 2.2 Fondo Nacional de Garantas
tipo, incentivos para que el mercado financiero (FNG)
coloque recursos para estas empresas, estmulo
a la capitalizacin de las PYMES, mediante la Esta es la entidad a travs de la cual el Gobierno
democratizacin accionaria, autorizacin a los Nacional busca facilitar el acceso al crdito para las
fondos de pensiones para adquirir ttulos de micro, pequeas y medianas empresas, mediante el
emisin colectiva, propiciar el establecimiento de otorgamiento de garantas. Naci de la asociacin
lneas de crdito para la capitalizacin empresarial, de algunas entidades oficiales y del gremio de los
reglamentacin del monto de microcrditos, estmulo pequeos y medianos industriales y hoy extiende su
a empresas generadoras de empleo, etc. cobertura a todas las micro, pequeas y medianas
empresas, a la adquisicin de vivienda de inters
El Gobierno Nacional para aumentar la cobertura social y al pago de matrculas en instituciones de
y reducir las barreras de acceso a servicios educacin superior.
financieros por parte de las Microempresas y las
PYMES, ha puesto a disposicin de los empresarios Para que la empresa pueda acceder a la garanta,
tres instrumentos de apoyo, que son: debe acudir a un intermediario financiero ante el
cual vaya a solicitar el crdito, para que le brinde la
i) Las lneas de redescuento y los productos informacin requerida y atienda todos los trmites
financieros de Bancoldex, relacionados con la garanta.
Fuente: Bancoldex.
2.3 La Banca de las Oportunidades Otras entidades que hoy ofrecen crdito a las
Mipymes son el Banco Agrario y las microfinancieras,
Una forma de llevar el crdito a la poblacin no recientes actores del sector financiero especializadas
bancarizada, incluyendo a las microempresas en crditos de pequeos montos, especialmente
localizadas en regiones marginales, es a travs de la para este sector. Actualmente estn en el mercado
poltica de Banca de las Oportunidades. Mediante Banco Procredit, Bancama y Finamrica, con
este instrumento ha logrado expandir y profundizar prstamos que van desde $100.000, pero que sin
de manera significativa la colocacin de crdito falta exigen que el establecimiento comercial lleve
por parte de bancos, cooperativas y ONG. funcionando seis meses en el mejor de los casos.
7
Banco fundado por Muhammad Yunus, banquero y economista de Bangladesh. Premio Nbel de Paz en 2006 por sus esfuerzos
para incentivar el desarrollo social y econmico desde abajo.
8
Premios Nobel de Economa en 2001.
y acreedor9, que se traduce en el racionamiento del Las fases del financiamiento de las empresas
crdito y la elevacin de las primas de riesgo, y que las present Patricia Crdenas Presidenta
el vnculo entre las PYMES y los bancos no es sencillo de la Asobancaria en el siguiente grfico
puesto que estos ejercen su posicin dominante. (2006).
Los empresarios de microempresas necesitan el Para el banquero existen dogmas como el llamado
crdito para fondear sus negocios, sin recurrir a de las 4 C, que son los criterios con los que evala
fuentes ms costosas como el crdito extrabancario, la viabilidad y determina el precio del prstamo y
pero la banca tradicional argumenta que necesita que enuncia como:
proteger el dinero de los ahorradores y por eso
no hace colocaciones riesgosas como pueden ser a) ser sujeto de crdito,
los crditos mipymes. Se plantean entonces estas b) contar con colateral (garanta),
preguntas: Qu le impide a la banca tradicional c) tener capacidad de pago, y,
hacer ms crditos para las microempresas?, d) tener capital.
Puede el microcrdito suplir las deficiencias? y,
Existe alguna lnea de crdito especficamente Para la banca tradicional, las colocaciones crediticias
para empresas de base universitaria? a grandes empresas son menos riesgosas, necesitan
menor carga operativa y por tanto sus costos y gastos
En relacin con la primera pregunta debe decirse administrativos son menores que los de muchos
que el esquema del sector financiero tradicional crditos de bajos montos. Ante lo anterior, pero
parece estar agotado para atender a este segmento con la imperiosa necesidad de respuestas se ha
empresarial. Existe un gran vaco entre las finanzas venido imponiendo un nuevo escalafn dentro del
y la realidad social, dijo Beatriz Marulanda, crdito bancario denominado microfinanzas, que
consultora de la Banca de las Oportunidades busca acercar el crdito no solo a los estratos ms
de la Presidencia de la Repblica10. Los nmeros bajos de la poblacin sino tambin a los primeros
corroboran esa afirmacin. En Colombia, el eslabones de la cadena de las empresas.
nmero de microcrditos como porcentaje de la
poblacin es del 1.3%, mientras que en Nicaragua De dnde viene la idea? El Premio Nobel de Paz,
es del 6.9%, en Bolivia del 6% y en Per del 4.2%, Muhammad Yunus observ cerca a su universidad
con lo que queda en evidencia que el sector en Bangladesh, que las familias estaban sometidas
financiero tradicional no est haciendo la tarea al yugo de los agiotistas, pagaban tasas de inters
en la magnitud que se necesita. Y por qu no anual del 14.000% (catorce mil por ciento). Por lo
lo hace? que concluy que la reduccin de esas expensas
9
The Market for Lemons: Quality Uncertainty and the Market Mechanism (El Mercado de Limones: Incertidumbre en las calidades
y el Mecanismo de Mercado), es el artculo ms conocido e influyente de Akerlof, publicado en 1970 en Quarterly Journal of
Economics. Propone un modelo de informacin asimtrica, que definira el mercado de automviles de segunda mano, en donde
el comprador no conoce la calidad del vehculo, solo conoce el precio.
10
El Espectador (Pgina Web) Enero 23 de 2009.
financieras les permitira mejorar sus condiciones de que uno no tiene, dijo Luis Alberto Moreno (2009),
vida. Naci as el concepto de las microfinanzas, Presidente del Banco Interamericano de Desarrollo,
crditos de pequeos montos y en condiciones para justificar la existencia de estas instituciones y
especiales, de garantas, de plazos, de perodos pedir la liberalizacin de las tasas de inters. Y
de pago y de tasas de inters. se pregunt, Cules son las alternativas para
una persona que necesita dinero? Un agiotista o
Cmo se justifican? Los empresarios de una institucin. Es mucho mejor la segunda, pues
microempresas, como dijo Luis Alberto Moreno adems le ayuda formalizarse. De esta manera,
(2009), pese a que son buenas pagas, requieren se est cumpliendo el objetivo del sector financiero,
servicios adicionales a los de otro sujeto de crdito, de acercar el dinero a quienes lo necesitan para
pues la mayora de ellos no lleva contabilidad y desarrollar alguna actividad y de paso se avanza
hay que ayudarles a evaluar en cunto se pueden en la bancarizacin de la economa y se logran
endeudar, as como facilitarles los procedimientos otros beneficios11.
de pago, ya sea cobrndoles a domicilio o
permitindoles cancelar cuotas semanales o Cmo se aplican? En otros pases los asesores
quincenales. van a las microempresas, ven los inventarios y su
movimiento comercial y con base en eso establecen
Dnde se aplica? En Bolivia las microfinancieras el flujo de caja que poseen. Y sobre esa base se
se han vuelto parte del sistema financiero, al punto establecen parmetros para otorgar los prstamos.
que todas las ONG dedicadas a esta actividad La prdida en el caso de Accin Internacional oscila
se convirtieron en bancos o un tipo de entidad apenas entre el 2% y el 2,5% cada ao, dijo Mara
que la Ley aprob. En otros pases este modelo se Otero (2009), representante de esa organizacin.
usa tambin para microseguros, financiacin de De all que la tasa de cumplimiento sea ms alta.
vivienda, pensiones, seguros para educacin, salud
o banca mvil, entre muchas otras aplicaciones. En Existen en Colombia? Ya existen bancos de
ese modelo, sin embargo, se presta solo cuando microfinanzas, pero todava la legislacin no se ha
ya hay un plan de negocios y se cuenta con adecuado a este tipo de negocios y es similar a la
asesora permanente a lo largo del crdito para de la banca comercial. Se necesita tener una ley
que se cumplan los objetivos del empresario de las con normativas que entiendan y reflejen la diferencia
microempresas o de las pequeas empresas. entre microempresa y la banca tradicional. Eso
se refleja en la manera en que se establecen los
Son crditos ms caros o ms baratos que los reglamentos para iniciar bancos de microempresa y
crditos tradicionales? El crdito ms caro es el para supervisarlos (Otero, 2009).
11
Para demostrar las bondades de los pequeos negocios, ex ministro de Hacienda de Colombia, Rudolf Hommes, escribi en el
peridico El Tiempo, febrero 4 de 2009. Pgina web. En buenos suelos, en regiones prximas a los centros urbanos, dotadas
de infraestructura de transporte y acceso al riego, con asistencia tcnica y financiacin adecuadas, pequeas parcelas de dos
hectreas pueden producir ingresos brutos equivalentes a 3, 4 o hasta 5 salarios mnimos en los casos ms exitosos. Una pequea
propiedad agrcola puede generar suficientes ganancias para una familia de cuatro personas, que si se complementa con otros
ingresos de trabajo, ofrece la oportunidad de acumular, y el acceso a la propiedad y la propiedad misma generan otros beneficios
y contribuyen al bienestar de las personas y a su autoestima.
El dinero facilita el comercio, ya que es el combustible de las cadenas productivas. Pero la financiacin
de la economa y el sistema financiero es la va para necesaria para el inicio de las microempresas y
que el mismo circule. En Colombia, los bancos han de las empresas de base universitaria corre por
alcanzado un nivel de desarrollo que los presenta cuenta del emprendedor del negocio, con graves
como estables y slidos y podran prestarle al sector riesgos para la economa familiar, porque los
productivo todo el apoyo que necesita en materia bancos no participan en las etapas tempranas del
de servicios financieros y de crdito principalmente, emprendimiento. Puede que los bancos no estorben
pero an es insuficiente. la financiacin, pero es flaco el favor que hacen a
quien quiere iniciar un negocio, por los altos costos
Los nuevos entes econmicos llamados microfinancieras de los servicios que prestan.
tiene muchas condiciones que los colocan ms cerca
de las microempresas y de las empresas de base En este contexto resulta necesario profundizar
universitaria, pero la legislacin existente an no es en el anlisis de la financiacin a los pequeos
adecuada para la operacin de las mismas. emprendimientos, al menos en tres aspectos, as:
Las empresas y los bancos son complementarios a 1. Identificacin de las instituciones bancarias y no
la hora de desarrollar sus respectivas actividades, bancarias y microfinancieras que ofrecen crdito
pero en relacin con las microempresas los bancos a las microempresas y a las empresas de base
aplican los mismos parmetros de las grandes y universitaria y las condiciones de los mismos.
las microempresas an no alcanzan la madurez 2. Determinar de qu manera la universidad a
que pide el sistema financiero para acceder a sus travs de su labor de extensin, puede elevar
servicios. La universidad puede prestar aqu un la cultura financiera de los responsables de las
servicio de acompaamiento a las microempresas microempresas para que puedan ser sujetos de
y a sus estudiantes con empresa. crdito de los bancos y dems entidades.
3. Establecer de que manera la universidad pude
El fortalecimiento de las Pymes puede ayudar a estructurar sus programas de emprenderismo,
aumentar la competitividad de toda la economa y para que los estudiantes no solo creen empresa
tambin a la diversificacin del tejido empresarial sino tambin puedan acceder a los recursos
debido al importante papel que juegan dentro financieros de la banca a menores costos.
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