1.- MODELO FINANCIERO: Valor Futuro_VA 2.

- MODELO FINANCIERO: Va
S=P P=S (Descontar letras, factu
P= 12,000.00
I= 0.933% Semanal S=
N= 49 Semanas I=
S= S/. 18,918.10 N=
P=

3.- MODELO FINANCIERO: Cuota Fija_VA 4.- MODELO FINANCIERO: Va

R=P P=R
P= 10,000.00 R=
I= 5% Mensual I=
N= 12 Meses N=
R= S/. 1,128.25 P=
Ct's= S/. 13,539.05 S/. 3,539.05
Rad = S/. 1,074.53 (cuotas anticipadas)

5.- MODELO FINANCIERO: Valor Futuro_CF 6.- MODELO FINANCIERO: Cu

S=R R=S
R= 1,128.25 S=
I= 5% Mensual I=
N= 12 Meses N=
S= S/. 17,958.56 R=
LO FINANCIERO: Valor Actual_VF
Descontar letras, facturas, inversiones)

18,918.10
1% Meses
12 Meses
S/. 16,788.85

LO FINANCIERO: Valor Actual_CF

1,128.25
5% Mensual
12 Meses
S/. 10,000.00

LO FINANCIERO: Cuota Fija_VF

17,958.56
5% Mensual
12 Meses
S/. 1,128.25
Calculo de la tasa de interes Tasa Equivalente

R= 10,000.00
S= 17,958.56
N= 12 Meses
i= 5% = Tasas(#Pagos,(-)Pago,Valor Actual,(-)Valor Futuro)

P= 10,000.00 Tasa Efectiva (solo p

R= 1,128.25
N= 12 Meses
i= 5% = Tasas(#Pagos,(-)Pago,Valor Actual,(-)Valor Futuro)

Calculo del tiempo Tasa Nominal de una

P= 10,000.00
S= 17,958.56
I= 5%
N= 12 = nPer(Tasa,(-)Pago,Valor Actual,(-)Valor Futuro)

CASOS

CAJA TRUJILLO
Prestamo: 3,000.00
Plazo: 45 dias
TEM : 4.00%
Determinar la Tasa Equivalente y el interes a pagar

Base = 30
N= 45
TEM = 4%
ieq = 6.06%

i= 181.79
Tasa Equivalente

Base = 360
N= 30
ief = 80%
ieq = 5% = Potencia(1+ief,n/base)-1

Tasa Efectiva (solo para anual)

ief = (1+i)^(n) -1 // = int.efectiva(tasa nominal, capitalizable)

79.59%
ief

Tasa Nominal de una Efectiva

60% = Tasa(ief,capitalizacion)
inominal
Depreciacn

1.- Mtodo Uniforme - Linea Recta 2.- Mtodo del Proncentaje Fijo del Val
C= 10,000.00 C= 10,000.00
n= 4.00 aos n= 4.00
L= 2,000.00 L= 2,000.00
=SLN(costo,valor residual,tiempo) =DB(Capital,valor residual,numero de

Ao Depreciacin Fondo de Reserva Valor Contable Ao Depreciacin

0 0.00 0.00 10,000.00 0
1 2,000.00 2,000.00 8,000.00 1 3,310.00
2 2,000.00 4,000.00 6,000.00 2 2,214.39
3 2,000.00 6,000.00 4,000.00 3 1,481.43
4 2,000.00 8,000.00 2,000.00 4 991.07

3.- Mtodo del Doble Saldo Decreciente 4.- Mtodo de Suma de Digitos
C= 10,000.00 C= 10,000.00
n= 4.00 aos n= 4.00
L= 2,000.00 L= 2,000.00
=DDB(costo,valor residual,tiempo,peridos#aos)

Ao Depreciacin Fondo de Reserva Valor Contable Ao Depreciacin

0 0.00 0.00 10,000.00 0 0.00
1 5,000.00 5,000.00 5,000.00 1 3,200.00
2 2,500.00 7,500.00 2,500.00 2 2,400.00
3 1,250.00 8,750.00 1,250.00 3 1,600.00
4 625.00 9,375.00 625.00 4 800.00
el Proncentaje Fijo del Valor Decreciente

aos

tal,valor residual,numero de tiempo,#ao)

Fondo de Reserva Valor Contable

10,000.00
3,310.00 6,690.00
5,524.39 4,475.61
7,005.82 2,994.18
7,996.89 2,003.11

e Suma de Digitos

aos

Fondo de Reserva Valor Contable

0.00 10,000.00
3,200.00 6,800.00
5,600.00 4,400.00
7,200.00 2,800.00
8,000.00 2,000.00
Planes de Pago

1.- Plan de Pago de Cuotas Fijas

P= 10,000.00
I= 5% Mensual
N= 6 Meses
R= S/. 1,970.17

N Cuota Capital Amortizacin Interes Cuota Fija

1 10,000.00 1,470.17 500.00 1,970.17
2 8,529.83 1,543.68 426.49 1,970.17
3 6,986.14 1,620.87 349.31 1,970.17
4 5,365.27 1,701.91 268.26 1,970.17
5 3,663.36 1,787.01 183.17 1,970.17
6 1,876.36 1,876.36 93.82 1,970.17
7 0.00 0.00 0.00 0.00
8 0.00 0.00 0.00 0.00
9 0.00 0.00 0.00 0.00
10 0.00 0.00 0.00 0.00
11 0.00 0.00 0.00 0.00
12 0.00 0.00 0.00 0.00
13 0.00 0.00 0.00 0.00
14 0.00 0.00 0.00 0.00
15 0.00 0.00 0.00 0.00
16 0.00 0.00 0.00 0.00
17 0.00 0.00 0.00 0.00
18 0.00 0.00 0.00 0.00
19 0.00 0.00 0.00 0.00
20 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 10,000.00 1,821.05 11,821.05
Ejercicio 02: Ejercicio 04:

Inversion : 10,000.00 Base = 180

N= 30
R= 3,000.00 ief = 5%
I= 8% Anual ieq = 0.82%
N= 5 Anual
S= S/. 17,599.80 R= 1,500.00
I= 0.82%
S= 17,599.80 N= 48
I= 8% Anual P= S/. 59,369.27
N= 5 Anual
P= S/. 11,978.13 Ejercicio 05:
Letra:
Ejercicio 03: S= 35,000.00
I= 0.04%
S= 85,000.00 N= 90
I= 4% Semestral P= S/. 33,712.07
N= 8 Al contado 30,000.00
R= S/. 9,224.87 OP 02 63,712.07

OP 01 50,000.00
Mensual

Mensual
Meses

dias
dias
1.- Una persona tomo a credito $ 45,000.00 que han de pagarse en 5 aos al 22% anual con capitalizacion
diaria. Qu cantidad se adeudaria al fina ldel quinto ao?

P= 45,000.00
I= 0.06% diaria (22%/360)
N= 1800 dias (5 x 360)
S= S/. 135,142.06

2.- El Sr. Pablo invierte hoy $ 3'500,000.00 y al final del ao recibe $ 4'200,000.00 si su tasa de
oportunidad es del 2.5% mensual Hizo buen negocio?

Inversin: 3,500,000.00

S= 4,200,000.00
I= 2.50% mensual 1.53%
N= 12 meses (1 x 12) 2.50%
P= S/. 3,122,934.72
No le conviene porque no logra recuperar su inversion

3.- Se alquila un local comercial por 6 meses con pagos vencidos de $ 800.00 cada uno Cul es el valor
actual del contrato de arriendo con una TEM de 4%?

R= 800.00
I= 4% TEM
N= 6 meses
P= S/. 4,193.71

4.- Una persona desea acumular $ 500,000.00 en 20 aos. Si se hacen 20 depositos a fines de cada ao en una
cuenta que paga intereses a una tasa de 11% compuesto anual. Qu cantidad se requiere en cada deposito
para alcanzaar el objetivo establecido?

S= 500,000.00
I= 11% compuesto anual
N= 20 aos
R= S/. 7,787.82

5.- Pedro compra un camion de carga por $ 30,000.00 para arrendarselo a una empresa de transporte durante
un ao por $ 800.00 mensuales, libres de gastos de mantenimiento. Si al final del ao le proponen comprarle
el camion por $ 25,000.00 y su tasa de oportunidad es del 3% mensual. Debe aceptar el negocio?

Inversion 30000
Recuperar 800 800 800 . 800
25000
Mes 1 Mes 2 Mes 3 . Mes 12
 R= 800.00 S= 25,800.00
I= 3% Mensual I= 3% Mensual
N= 11 Meses N= 12 Meses
P= S/. 7,402.10 P= S/. 18,095.60

Inversion para el camion S/.30,000.00

Recupera hoy lo de 12 meses S/.25,497.70 = 7,402.10 + 18,095.60

No debe aceptar el negocio porque no lograr recuperar lo que invirtio para comprar el
camion hoy
1
P= 115,000.00
I= 3% trimestral (12% anual / 4 trimestres)
N= 40 trimestres (10 aos x 4 trimestres)
S= S/. 375,134.35

Se adeuda 375,134.35 Soles al final del decimo ao.

P= 150,000.00
I= 8% Semestral (4% trimestral x 2 )
N= 5 Semestres
R= S/. 37,568.47

N Cuota Capital Amortizacin Interes Cuota Fija

1 150,000.00 25,568.47 12,000.00 37,568.47
2 124,431.53 27,613.95 9,954.52 37,568.47
3 96,817.59 29,823.06 7,745.41 37,568.47
4 66,994.52 32,208.91 5,359.56 37,568.47
5 34,785.62 34,785.62 2,782.85 37,568.47
TOTAL 150,000.00 37,842.34 187,842.34

3
C= 800,000.00
n= 5 aos
L= 80,000.00

Ao Produccion Depreciacin Fondo de Reserva Valor Contable

0 0.00 0.00 0.00 800,000.00
1 80,000.00 115,200.00 115,200.00 684,800.00
2 100,000.00 144,000.00 259,200.00 540,800.00
3 90,000.00 129,600.00 388,800.00 411,200.00
4 120,000.00 172,800.00 561,600.00 238,400.00
5 110,000.00 158,400.00 720,000.00 80,000.00

4
P= 7,000.00
I= 30% TEA
N= 3 Aos

Convertir la TEA a TEM

Base = 12
N= 1
ief = 30%
ieq = 2.21%
 Entonces, se tiene:

P= 7,000.00
I= 2.21% TEM
N= 36 Meses
R= S/. 284.00 <= Cuota Fija Mensual Normal
Rad = S/. 277.86 <= Cuota Fija Mensual Anticipada

5
Mezcladoras:

CATERPILLAR JHON DEERE

Costo 16,000.00 14,000.00
Ingresos Netos 6,200.00 5,800.00
5 5
Vida Util
Aos Aos
Tasa Anual 13%

CATERPILLAR JHON DEERE

R= 6,200.00 5,800.00
I= 13% 13% Anual
N= 5 5 Aos
P= S/. 21,806.83 S/. 20,399.94
Costo = 16,000.00 14,000.00
Ganancia = 5,806.83 6,399.94

Se debe comprar la menzcladora de Jhon Deere, porque produce mayor ganancia durante
los 5 aos que la mezcladora de Caterpillar.