Evaluacin crediticia como herramienta para minimizar el riesgo crediticio en las

Cooperativas

Credit assessment as a tool to minimize credit risk in Cooperatives

Carlos Perez Candiotti1

Resumen

El presente estudio analiza el mtodo de evaluacin crediticia y su relacin con el riesgo

crediticio, debido a que el otorgamiento de crditos es la principal actividad que realizan las
cooperativas de ahorro y crdito, precisando que cuando es bien administrada genera ingresos,
caso contrario genera prdidas que compromete su continuidad y desarrollo. Las cooperativas
de ahorro y crdito al otorgar crditos a sus socios asumen riesgo crediticio, por lo que es
importante que el mtodo de evaluacin que utilizan para otorgar crditos, les permita
identificar el nivel de riesgo crediticio que asumirn.

El estudio fue desarrollado en la Cooperativa de Ahorro y Crdito San Viator Ltda.,

seleccionando de manera aleatoria una muestra representativa de la cartera de crditos
otorgada a los socios empresarios de la micro y pequea empresa (Mype). El mtodo de
investigacin fue hipottico - correlacional, para determinar el grado de relacin entre las
variables evaluacin crediticia y riesgo crediticio.

Al culminar la investigacin se determina, que existe un alto grado de relacin negativa entre
evaluacin crediticia y el nivel de riesgo crediticio, en la cartera de crditos otorgados a
empresarios de la micro y pequea empresa, es decir si se evalan bien los crditos el riesgo
crediticio disminuye.

Palabras claves: Evaluacin crediticia, riesgo crediticio, cooperativa de ahorro y crdito, crdito,
socio, micro y pequea empresa.

Abstract

The present study analyzes the method of credit evaluation and its relation with credit risk, since
the granting of credits is the main activity carried out by credit unions, specifying that when it is
well managed it generates income, otherwise it generates losses Which compromises its
continuity and development. Credit unions, when granting credit to their members, assume
credit risk, so it is important that the evaluation method used to grant loans allows them to
identify the level of credit risk they will assume.

The study was developed at the San Viator Saving and Credit Cooperative Ltd., randomly
selecting a representative sample of the loan portfolio granted to micro and small business

1
Licenciado en administracin de empresas, graduado de la Universidad Peruana Los Andes, egresado de la maestra de la
facultad de Contabilidad mencin Banca y Finanzas - Universidad Nacional Mayor de San Marcos, Gerente de la Cooperativa de
Ahorro y Crdito San Viator Ltda., Docente Instituto de Formacin Bancaria IFB., infobancapacitacionesyasesoria@gmail.com.
entrepreneurs (Mype). The research method was hypothetical - correlational, to determine the
degree of relationship between the variables credit assessment and credit risk.

At the end of the investigation it is determined that there is a high degree of negative
relationship between credit assessment and the level of credit risk in the portfolio of loans
granted to entrepreneurs of the micro and small enterprises, ie if the risks are well evaluated
Credit declines.

Key words: Credit assessment, credit risk, credit and savings cooperative, credit, partner, micro
and small business.

Introduccin

El tema evaluacin crediticia y su relacin con el riesgo crediticio, se eligi porque las
cooperativas de ahorro y crdito en el Per, son las instituciones de intermediacin financiera,
ms numerosas del Per, al cierre del ao 2013 funcionaban 163 cooperativas que operan
exclusivamente con sus socios, captando ahorros y colocando crditos, pero no cuentan con la
supervisin directa de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFPs, a pesar de que estn
expuestas al riesgo crediticio y los depsitos que captan, no cuentan con la proteccin del
fondo de seguros de depsitos. Por lo que es de vital importancia que otorguen crditos con el
menor riesgo crediticio y para eso necesitan contar con mtodos de evaluacin crediticia, que
permitan identificar el nivel de riesgo crediticio que se asume en cada solicitud de crdito que
se atiende.

Las cooperativas de ahorro y crdito cuentan con mtodos de evaluacin crediticia, pero no se
ha demostrado su efectividad ni su confiabilidad en la reduccin del riesgo crediticio, por lo que
el presente estudio, se planteo como objetivo, determinar el grado de relacin que existe entre
el mtodo de evaluacin crediticia y el riesgo crediticio, para validar o descartar si son
efectivos y confiables, lo que tambin permitir en posteriores estudios plantear mejoras o
replantear la forma como se toma la decisin de aprobar o denegar un crdito.

El presente estudio se justifica, porque es imprescindible que la cooperativa cuente con

mtodos de evaluacin crediticia, que le permita otorgar crditos con riesgo crediticio bajo,
ya que las principales fuentes de fondeo que utiliza para otorgar los crditos, son los aportes
que mensualmente depositan sus socios para conformar el capital social de la cooperativa y
por los ahorros que realizan los socios, precisando que estos ahorros no cuentan a la fecha
con la proteccin del Fondo de Seguro de Depsitos, por lo que si colocan crditos con riesgo
crediticio alto, no los podrn recuperar y ocasionaran prdidas econmicas a la cooperativa y a
sus socios.

Marco Terico

Para el marco terico, se revisaron los siguientes documentos que tratan sobre las variables
del tema investigado.
Tesis elaborada por (Castro, 2011) Riesgos a los que se enfrentan las entidades bancarias en
el Per. Lima Per, para optar el grado acadmico de Magister en Derecho de la
Universidad Nacional Mayor de San Marcos, llego a la siguiente conclusin: Que para mitigar
los riesgos de crdito, liquidez, cambiario crediticio que enfrentan las entidades bancarias en el
Per, es posible a travs de una supervisin bancaria efectiva por la Superintendencia de
Banca y Seguros.

Para (Mario, 2003) en su tesis La rentabilidad econmica y social de las micro finanzas en
Latinoamrica. Caracas Venezuela, para optar el ttulo de Especialista en Instituciones
Financieras Mencin Finanzas Internacionales Post Grado de la Universidad Catlica Andrs
Bello, se resalta la siguiente conclusin: Existen diversos enfoques sobre las tecnologas de
crdito y los mecanismos para desarrollar servicios micro financieros, pero todos comparten
elementos comunes: prstamos iniciales de montos pequeos, plazos cortos, esquemas de
pagos frecuentes, garantas no tradicionales, muy poca tolerancia de niveles de morosidad,
nfasis en el historial crediticio del cliente para tomar decisiones, en la expectativa de que se
trata de una relacin de largo plazo, sistemas giles de entrega y de recuperacin de
prstamos, tasas de inters que le permitan a la organizacin cubrir costos, y sobre todo, bajos
costos de transacciones para los clientes.

En la tesis elaborada por (Kala, 2008) Caracterizacin del comportamiento del mercado de
microcrdito empresarial peruano (2002-2006). Lima-Per, para optar el ttulo de Magister en
Economa de la Pontificia Universidad Catlica del Per, concluye: Ms de la mitad de bancos
siguen manteniendo ndices de morosidad mayores al 15%. Por otro lado las instituciones con
mayor morosidad no necesariamente tienen los mayores spread de tasas de inters. Y que
evaluando el comportamiento de sus elasticidades, se concluye que la estructura societaria, ya
sea Bancos, CMAC, CRAC o EDPYME no modela el comportamiento de una institucin, sino
que dicha performance se basa principalmente por las caractersticas intrnsecas del mercado
objetivo, esto medido por la diferenciacin de producto que tiene cada una de ellas.

Segn (Piugi, 2002) en su tesis Anlisis de los factores de xito y fracaso de las secciones de
crdito de las Cooperativas en Catalunya. Barcelona, para optar el grado acadmico de Doctor
en Economa y Empresa de la Universidad Pompeu Fabra, se resaltan las siguientes
conclusiones: Que en este contexto de liberalizacin financiera, se debe estudiar la idoneidad
de las cooperativas de crdito para financiar a las PYMES en pases en vas de desarrollo y
que existen observaciones que sugieren que existe un cambio en la distribucin crediticia por
parte de los bancos. Este cambio consiste en una reduccin relativa del crdito de las PYMES
para concentrarse en las grandes empresas lo que ocasiona que las PYMES, adems de
enfrentarse a los problemas derivados de las reformas estructurales (mercado global, demanda
de los consumidores siempre cambiante, innovacin tecnolgica, invertir para adaptarse al
nuevo entorno), tienen que enfrentarse a restricciones en el crdito.
Por su parte (Arispe, 2010) en su tesis Nueva Tecnologa Crediticia del Banco Mercantil Santa
Cruz para elevar el nivel de colocacin de Crditos a las Pymes, para optar el grado
acadmico de licenciado en Administracin del Instituto de Investigacin y Capacitacin en
Ciencias Administrativas MAGEFI, La Paz Bolivia, llego a la siguiente conclusin: La buena
gestin de riesgos acompaada de un marco normativo prudencial y una supervisin dirigida a
que las entidades administren eficientemente su cartera inciden en una mora reducida.

En la tesis de (Pretel, 2014) titulada Propuesta de un Plan de Riesgo Crediticio para disminuir
la Morosidad de los socios y no socios en la Cooperativa de Ahorro y crdito Pakatnamu de la
ciudad de Chepen, para optar el ttulo profesional de Contador Pblico, en la Universidad
Nacional de Trujillo, Facultad de Ciencias Econmicas. Trujillo, Per, concluye: La cartera de
crdito vencida provoca un malestar generalizado por ser un factor negativo que pone en serios
aprietos a la Cooperativa, ya que al no recibir el reembolso de los crditos otorgados puede
causar la quiebra de la institucin.

Para (Castaeda & Tamayo, 2013) en su tesis La Morosidad y su impacto en el cumplimiento

de los objetivos Estratgicos de la Agencia Real Plaza de la Caja Municipal de Ahorro y Crdito
de Trujillo 2010 2012, para obtener el Ttulo profesional de Contador Pblico, de la
Universidad Privada Antenor Orrego, Facultad de Ciencias Econmicas, Escuela Acadmico
Profesional de Contabilidad, Trujillo, Per, la conclusin fue: La morosidad durante el 2010-
2012 registr incrementos de hasta 11.51% en algunos sectores econmicos durante el
periodo de evaluacin ocasionando elevados ratios de morosidad, el incrementos en las
provisiones y el incremento de los castigados en la cartera morosa, los mismos que incidieron
negativamente en el cumplimiento de los objetivos estratgicos y que el impacto que ha tenido
la morosidad en el alcance de los objetivos estratgicos de la Caja Municipal de Ahorro y
Crdito de Trujillo Agencia Real Plaza ha sido negativo; y se ha demostrado que el incremento
de la morosidad afect las perspectivas de la intencin estratgica en sus indicadores
ocasionando el aumento de provisiones, incobrabilidad, refinanciamientos y constantes
castigos, por ende la disminucin de la rentabilidad, de la variacin del costo por riesgo
crediticio, y el aumento de la cartera de alto riesgo, con el consiguiente deterioro de sus
activos.

Para (Herran, 2009) en su tesis Evaluacin Crediticia aplicando un modelo de Credit Scoring
en el mbito Micro empresarial: Caso Cmac Paita, para obtener el ttulo de Licenciado en
Economa de la Universidad de Piura Facultad de Ciencias Econmicas y Empresariales. Piura,
Per, llega a la conclusin de que: Una condicin bsica para garantizar la sostenibilidad de las
instituciones financieras es una administracin eficaz del riesgo en todas sus manifestaciones:
riesgo de mercado, riesgo operativo, riesgo crediticio. Este ltimo tipo de riesgo es crucial en
las entidades financieras orientadas hacia la micro y pequea empresa. Entre stas destacan
las Cajas Municipales y Rurales. El modelo de Scoring permiti probar que de la actual
concentracin de la cartera de crditos Micro empresariales (MES) de la CMAC Paita; de la
cual el 16.75% son no puntuales, el 6.17% de las predicciones son incorrectas.
En la tesis desarrollada por (Vigo, 2010) titulada Mtodo de clasificacin para evaluar el riesgo
crediticio, para obtener el ttulo profesional de Licenciado en Estadstica, en la Universidad
Nacional Mayor de San Marcos, Facultad de Ciencias Matemticas. Lima, Per, concluye: No
existe diferencias en el porcentaje de error de entrenamiento en los mtodos: regresin
logstica y rbol de clasificacin (CART), utilizados para la clasificacin de los clientes que
solicitan un prstamo; sin embargo con las redes neuronales se obtuvo un 84.18% de buena
clasificacin y un 74.32% de buena prediccin, con el modelo de Regresin Logstica, se
obtuvo mayor error en la clasificacin y prediccin debido a que este mtodo es sensible a los
valores influyentes, al igual que los rboles de clasificacin (CART), por otro lado la red
neuronal es insensible a valores influyentes.

Para la (Confederacin Nacional de Cooperativas, 2013) las cooperativas de ahorro y crdito

son instituciones solidarias de propiedad de los miembros, quienes dirigen las polticas internas
y se benefician con los diversos servicios financieros de ahorro, crdito y de previsin social.

Para el (Estudio Torres y Torres Lara, 2009) estas organizaciones han sido creadas para servir
a sus asociados.

La (Cooperativa de Ahorro y Crdito San Viator Ltda., 1996) define a las cooperativas de
ahorro y crdito como empresas de propiedad de sus socios, quienes adems eligen de
manera democrtica a los socios que integraran sus rganos de direccin y de gobierno, los
mismos que se renuevan por tercios anualmente. Estn ubicadas a nivel nacional para brindar
servicios de intermediacin financiera (captan ahorros y colocan crditos), servicios de
educacin cooperativa, servicios de esparcimiento y apoyo social a sus socios.

Para la (Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Huancayo S.A., 2013) evaluacin crediticia es
el conjunto de polticas, procedimientos y prcticas empleadas por la institucin financiera, para
la atencin de los crditos que les solicitan los empresarios de la micro y pequea empresa
(MYPE), y que busca determinar si el nivel de riesgo, se encuentra dentro del parmetro
definido como aceptable por la Institucin Financiera y que este proceso se realice al menor
costo operativo posible.

Para (IFB Instituto de Formacin Bancaria IV, 2014) la evaluacin crediticia es el conjunto de
polticas, procedimientos y prcticas empleadas para la atencin oportuna de las necesidades
financieras de los clientes identificados en el mercado objetivo, acordes al nivel de riesgo
definido como aceptable por la Institucin Financiera y al menor costo operativo posible,
buscando adems establecer una relacin de largo plazo y mutuamente conveniente,
basndose para ello en la evaluacin de las dos dimensiones del cliente: su situacin
econmica y su situacin familiar. Dadas las caractersticas de las unidades empresariales
clasificadas como Micro y Pequea Empresa (MYPE) y los principios del microcrdito antes
reseados, la evaluacin crediticia debe resolver mediante una rigurosa y exhaustiva
evaluacin, la falta de informacin contable del negocio del socio, la incertidumbre respecto del
carcter (voluntad de pago) del cliente y los riesgos asociados a su entorno y actividad
econmica. En ese sentido, la evaluacin crediticia puede resumirse en la necesidad de
determinar razonablemente la voluntad y la capacidad de pago del cliente, para lo cual el
analista de crdito debe ahondar en la indagacin de los aspectos cualitativos y cuantitativos.

En el siguiente grafico, se puede apreciar el proceso que sigue las instituciones financieras,
para evaluar los crditos Mype y determinar el nivel de riesgo crediticio.

Para el (Instituto de educacin superior tecnolgico privado de formacin bancaria - IFB, 2014)
el riesgo crediticio, es la posibilidad de prdida debido al incumplimiento del prestatario o la
contraparte en operaciones directas, indirectas o de derivados que conlleva el no pago, el pago
parcial o la falta de oportunidad en el pago de las obligaciones pactadas.

Para (Universidad ESAN, 2015) el riesgo crediticio es el riesgo de prdidas por el

incumplimiento de un cliente o contraparte de sus obligaciones financieras o contractuales con
el Banco. Surge de las operaciones de prstamo directo del Banco y de las actividades de
financiamiento, inversin y negociacin en virtud de las cuales las contrapartes se
comprometen a cumplir con reembolsos al Banco u otras obligaciones con ste.

Mype, la Ley N30056 Mipyme (Congreso de la Republica del Per, 2013) define empresa
micro a la persona natural o jurdica que realiza actividades de comercio, servicio y/o
produccin que genera rentas de 3ra. Categora y su nivel de ventas no superara las 150
unidades impositivas tributarias (UIT) al ao. Y define como pequea empresa a la persona
natural o jurdica que realiza actividades de comercio, servicio y/o produccin que genera
rentas de 3ra. Categora y su nivel de ventas anual es de 151 UIT a 1700 UIT.

Cabe indicar que segn (Prompyme, 2014), (Consorcio de Investigacin Econmica y Social,
2013) y (Superintendencia de Banca, Seguros y AFPs - SBS, 2014) las micro y pequeas
empresas son catalogadas como MYPE y representan ms del 98% del total de empresas que
operan en el Per, aportan ms del 40% del producto bruto interno (PBI), absorben ms del
70% de la poblacin econmicamente activa (PEA), asimismo, las Mypes (formales e
informales) a diciembre del ao 2013 representaban ms de 5 millones, representando el
mercado crediticio en nmero de clientes ms grande, despus de los crditos de consumo.

Metodologa

El mtodo de investigacin utilizado es el hipottico - correlacional, porque partiendo de la

hiptesis, se determino el grado de relacin entre la variable independiente evaluacin
crediticia y la variable dependiente riesgo crediticio.

Los instrumentos utilizados para el recojo de la informacin, fueron lista de cotejo para revisar
los expedientes de crditos y las normas existentes (Polticas, reglamentos y manuales de
crdito) de la CAC San Viator Ltda., para conocer como aplican el mtodo de evaluacin
crediticia, para decidir el otorgamiento de los crditos a los empresarios de la micro y pequea
empresa (Mype), luego se analizo la cartera de crditos para determinar qu porcentaje de los
crditos se encontraban en mora y las provisiones constituidas, para medir el nivel de riesgo
crediticio.

Con la informacin tabulada, se proceso la informacin usando el programa estadstico SPSS,

y se obtuvo el grado de relacin existente entre la evaluacin crediticia y el riesgo crediticio de
la cartera de crditos Mype.

La unidad de anlisis fue la Cooperativa de Ahorro y Crdito San Viator Ltda., la poblacin de
estudio fueron los 1748 socios que conforman la cartera de crditos, representados por una
muestra seleccionada aleatoriamente (simple) de 272 crditos.

Resultados

El anlisis de la variable independiente evaluacin crediticia, arrojo los siguientes

resultados, en la cartera de crditos de la CAC San Viator Ltda., el 6.6% fue mal evaluado al
momento de otorgrseles el crdito, ya que no demostraban buen comportamiento de pago, no
demostraban capacidad de pago, no demostraban capacidad de endeudamiento y no
presentaban ningn tipo de garanta para respaldar el crdito. El 22.1% fueron evaluados
regularmente, porque demostraban baja capacidad de pago, dbil comportamiento de pago,
escasa capacidad de endeudamiento y no presentaban ningn tipo de garanta para respaldar
el crdito. El 71.3% si fueron bien evaluados, porque demostraban buen comportamiento de
pago, buena capacidad de pago, buena capacidad de endeudamiento. En resumen el 93.4%
de los crditos que componen la cartera calific como sujeto de crdito y el 6.6% no calificaba
como sujetos de crdito.
En cuanto a la variable dependiente riesgo crediticio, que se analizo en funcin de los
indicadores; ndice de mora que mide el grado de atraso de los crditos que componen una
cartera de crdito y el ndice de riesgo crediticio que mide las provisiones que se tienen que
constituir para coberturar la probabilidad de no retorno del crdito otorgado. Mientras ms
pequeos sean estos ndices, menor ser el nivel de riesgo crediticio de la cartera de crditos y
si el nivel de estos ndices es elevado, son seal de que el nivel de riesgo crediticio de estos
crditos es alto.

En la cartera de crditos otorgados a los socios empresarios de la micro y pequea empresa

(Mype), de la Cooperativa de Ahorro y Crdito San Viator Ltda, el 73.9% de los crditos son de
bajo riesgo crediticio y el 26.1% son de alto riesgo.

En cuanto al grado de relacin entre la variable evaluacin crediticia y riesgo crediticio, se

puede observar que existe una significativa correlacin negativa de 0.36, lo que demuestra
que mientras mejor se evalen los crditos, menor ser riesgo crediticio.
Conclusiones

El anlisis del mtodo de evaluacin crediticia empleado por la Cooperativa de Ahorro y Crdito
San Viator Ltda., demuestra que un porcentaje mayoritario de su cartera de crditos (93.4%)
fue bien evaluada y que un porcentaje pequeo (6.6%) no fue bien evaluada, lo que se
relaciona directamente con el nivel de riesgo crediticio en la cartera de crdito, porque se
observa que un porcentaje importante de los crditos otorgados (73.9%) representan un nivel
de riesgo crediticio bajo y no presentan problemas de recuperacin, se observa asimismo que
un porcentaje menor de la cartera de crditos otorgados (26.1%) presentan retrasos en sus
pagos y en casos extremos incluso podran no ser reembolsados, ya que representan un alto
nivel de riesgo crediticio.

Con la prueba de correlacin de Pearson, se prueba que si existe un alto grado de relacin
entre la evaluacin crediticia y el riesgo crediticio en la cartera de crdito otorgados a los
empresarios de la micro y pequea empresa, ya que la correlacin es negativa y significativa
-0.36, demostrando que mientras mejor se realice la evaluacin crediticia, menor ser el nivel
de riesgo crediticio de la cartera de crditos otorgados.

Se demuestra en base al anlisis previo que el mtodo de evaluacin crediticia que utiliza la
Cooperativa de Ahorro y Crdito San Viator Ltda., para otorgar los crditos, tiene un alto grado
de relacin con la disminucin del riesgo crediticio, siendo por lo tanto efectivo y confiable para
evaluar los crditos que se otorgan a los empresarios de la micro y pequea empresa.

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