5 CONTRATO DE FACTORING EN EL PER

5.1 CONCEPTO:
El factoring es una herramienta financiera de corto plazo para convertir las cuentas por cobrar (facturas,
recibos, letras) en dinero en efectivo, esto le permite enfrentar los imprevistos y necesidades de efectivo
que tenga la empresa. Es decir, una empresa puede obtener liquidez transfiriendo a un tercero, crditos
a cobrar derivados de su actividad comercial.

Es una herramienta de financiacin que consiste en vender las cuentas por cobrar (facturas) para as
conseguir liquidez inmediata. La institucin que compra las facturas lo hace con un porcentaje de
descuento y luego proceder a cobrar la totalidad del dinero al deudor inicial.

Este mtodo es ms utilizado por las MIPYME que venden bienes o brindan servicios a empresas grandes
y que no reciben el pago inmediato por la venta, sino que sus facturas tienen un plazo de cobro de hasta
30, 60, 90 o 120 das. La operacin les permitir obtener capital de trabajo de corto plazo sin necesidad
de endeudarse y a una tasa de descuento competitiva.

5.2 ELEMENTOS:

5.2.1 Elementos estructurales del contrato de factoring

La Chambre Natiole des Conseillers Financiers, organismo francs define factoring de la siguiente
manera: la operacin consiste en una transferencia de deuda comercial de su titular a un factor,
quien se encarga de cobrarla y que garantiza el buen resultado de la operacin, incluso en caso de
morosidad momentnea o permanente del deudor, a cambio de la percepcin de sus gastos de
intervencin.
Furno a su vez define factoring como un convenio de efectos permanentes, establecido entre el
contratante y el factor, segn el cual el contratante se compromete a transferir al factor parte o
todas las facturas que posee de terceros deudores y a notificarles esta transmisin; en
contrapartida el factor se encarga de efectuar el cobro de estas deudas, de garantizar el resultado
final, incluso en caso de morosidad del deudor y de pagar su importe, bien en forma anticipada, a
fecha fija, o mediante deduccin de sus gastos de intervencin.
 Por otro lado, el profesor Vincnt considera al factoring, como un contrato de gestin
comercial y financiera, que tiene como esencia una comisin por cobro, pero una serie de
obligaciones complementarias y alternativas, en sus diversas variedades.

5.2.2 Elementos esenciales del contrato de factoring ( ESTE ES TU PARTE QUIZAS DEBERIA IR JUNTOS )

Capacidad: En el Contrato de Factoring las partes que lo celebran deben estar autorizadas por la ley
para realizar negocios jurdicos; esto es a nivel general, ser mayores de edad, que se puedan dar a
entender y no haber sido declarados interdictos. Generalmente, dicha condicin es expresada de
manera general en el texto del contrato.
Consentimiento: Se debe exponer en el contrato, la voluntad de realizar dicho contrato y de aceptar los
trminos y/o clusulas que en l se estipulan; voluntad, claro que debe estar libre de todo tipo de vicios.
Objeto: El objeto de la prestacin consiste en ttulos, o mejor, los crditos que el facturado se obliga a
transferir en favor de la entidad de financiamiento comercial.
Causa: Se entiende por causa, para cada parte contratante, la entrega o promesa de una cosa o
servicio por la otra parte; en este caso, el acreedor cede su crdito a otra persona, generalmente
denominada Factor, que hace efectivo el crdito y se encarga igualmente de la contabilidad del
primero, as como de cualquier actividad relacionada con el cobro del mismo; mediante la
retribucin o el pago de los gastos de intervencin, o en otras palabras, comisin por cobro de
cartera. Este contrato tendr que sujetarse a los principios de consensualidad que inspira el Cdigo
de Comercio.
Forma o solemnidades: Con relacin a este tipo de contrato, teniendo en cuenta, que el Contrato
de Corretaje no se encuentra definido, nominado, ni contenido en la legislacin nacional, podemos
afirmar que no se exige para su perfeccionamiento ningn tipo de solemnidad o requisito especial,
diferente a los que se demandan para la celebracin en general de cualquier clase de contrato, por lo
que se aplica a plenitud el principio de la consensualidad, contenido en la legislacin colombiana en
el artculo 824 del Cdigo de Comercio.
Precio: Se convierte en un elemento de la esencia. Y no es otro que la prestacin en dinero que el
Factorado debe pagarle o reconocerle a la empresa de Factoring, bien como comisin por el cobro
de la cartera o por la financiacin del anticipo del dinero, o por ambas eventualidades negociales
5.2.3 Elementos Personales:
a) Factor o banco: Es la empresa que compra las cuentas por cobrar, quien a cambio de quedarse con
el derecho de cobro de la factura, le paga al cliente el monto de lo adeudado sujeto a un descuento,
para cobrarle al deudor posteriormente la factura en plazos previamente establecidos.
b) Factoreado, cliente o cedente: El titular de los crditos transferido al factor.
Es la empresa que a travs de la firma de un contrato, se compromete a ceder a la empresa de
factoraje los crdito que tengan a cargo de determinados deudores.
El factoreado es quien vende o cede bienes o prestaciones de servicios a plazos a terceros.
c) Deudor: Compradores/importadores de la mercanca suministrada por el cedente/exportador y
por lo tanto, los obligados al pago de los crditos comerciales.

5.2.4 Elementos Reales

a) La tarifa del factor se aplica porcentualmente sobre el importe de las facturas cedidas al factor,
devengndose en el momento de la cesin de dichas facturas por parte del exportador al
factor. Normalmente, el pago de esta tarifa cubre la totalidad de servicios factor, excepto el de
financiacin.

b) Objeto: facturas comisin de cobros, asuncin de crditos, investigacin de clientela, contabilidad

y cobranza y gestin de cobro.

5.2.5 Elementos Formales

Atendiendo a la flexibilidad y agilidad que caracteriza a estos contratos modernos en busca de

adaptarse a las necesidades del comercio, juega un papel importante el principio de autonoma
de la voluntad. Para ms seguridad se realizara en escritura pblica.

5.3 NATURALEZA JURDICA (PUEDE IR ? )

La doctrina dominante reconoce al Factoring como un contrato financiero propio y con autonoma
funcional. En este sentido para el jurista Carlos Gilberto Villegas, el Factoring es un contrato autnomo,
distinto, que debe ser distinguido de otros contratos tradicionales; no constituye una simple cesin de
crditos, puesto que a la cesin de documentos van aparejados otros servicios que el factor se
compromete a prestar al cliente. Se distingue del descuento, en razn a que el Factoring genera una
asuncin del riesgo de la cobranza por parte del factor, ya que ha tenido la oportunidad de evaluar y
seleccionar los crditos, de letras en las que de producirse una falta de pago, se le debita su importe en
la cuenta corriente del descontante del documento.
Por su parte, Max Arias Schreiber seala que el contrato de facturacin es un contrato financiero y de
colaboracin complejo, pues en l concurren tanto un arrendamiento de servicios como una comisin de
cobro, una asuncin de crditos y una asuncin pro-nuptio.
A su turno, los autores Bianchi y Sussfeld, consideran que el contrato de facturacin es un acuerdo
preliminar, por el cual el cliente se obliga a ofertar al factor los crditos que surjan de su actividad
empresarial. Si la oferta es aceptada por la empresa de facturacin, se concluye en cada caso, un negocio
de cesin de tales crditos. Segn los autores mencionados, existen dos momentos, el contrato de
facturacin como obligacin de ofertar, y la posterior cesin de cada crdito.
En opinin de Sidney Alex Bravo Melgar, el Factoring es un contrato sui generis, con caracteres
estructurales y funcionales propios, que son diferentes a los otros tipos de contratos. En tal sentido, el
Factoring es un contrato financiero, puesto que a travs de este contrato el cliente puede obtener
recursos lquidos inmediatos y es un contrato de servicios, ya que del Factoring se derivan actividades
complementarias a la financiacin, que pueden ser necesarias para racionalizar a la empresa o
modernizarla merced a la realidad actual.

En sntesis, podemos destacar los siguientes elementos tipificantes:

a) La adquisicin por el Factor, de crditos por cobrar que lo convierte en consecuencia en un sistema
o tcnica de financiamiento.
b) La asuncin de los riesgos de insolvencia de todos y cada uno de los deudores de los crditos
cedidos, previa seleccin por parte del factor.
La prestacin por parte del factor, de servicios complementarios de carcter administrativo, contable y
comercial.

5.4 SUJETO QUE INTERVIENEN EN EL CONTRATO DE FACTORING

Del concepto dado anteriormente, se desprende la existencia de las siguientes partes:

 a) El Factor: Que puede ser un Banco, una empresa financiera o una sociedad especializada. Es evidente
que se constituye en la entidad que cuenta con recursos financieros, con infraestructura tcnica y
contable, lo que le permite manejar la cobranza desde la investigacin de la solvencia de los clientes
hasta su cobranza judicial.
b) El Cliente: Que puede ser una persona natural o jurdica (industriales, fabricantes o comerciantes). En
atencin a su volumen de cartera presenta la cartera de sus crditos al Factor.

Cabe precisar que, los deudores, si bien no forman parte en el contrato enmarca un papel fundamental
en el desarrollo del contrato, pues su existencia determina la celebracin del mismo, ya que de su
capacidad econmica y solvencia evaluada y aceptada por el Banco y de la satisfaccin de sus
obligaciones depender la continuidad del contrato.

5.5 CARACTERSTICAS

a) Es un contrato bilateral, ya que se celebra entre dos partes: El cliente y el factor; el deudor
cedido no participa en el acuerdo de voluntades, aunque es ampliamente aceptado en doctrina
(y en nuestro caso en el reglamento de Factoring), el hecho de notificar al deudor acerca del
acuerdo, con la finalidad de que el pago se efecte de manera correcta.
b) Es un contrato consensual, ya que se celebra con acuerdo de las partes.
c) Es un contrato tpico, porque tiene regulacin en nuestro ordenamiento jurdico.
d) Es un contrato nominado, ya que recibe la denominacin de Factoring, reconocido a nivel
mundial.
e) Es un contrato conmutativo, porque las partes al contratar saben los resultados que se
obtendrn de esa operacin.
f) Es un contrato de contenido flexible, ya que se puede estipular la prestacin del servicio de
gestin o cobro, asumiendo los riesgos de la cobranza, o puede prestarse el servicio de cobro y
financiacin sin asumir el riesgo de la operacin.
g) Es un contrato oneroso porque el factor realiza una prestacin a cambio de una retribucin, cuyo
monto puede variar de acuerdo al pacto de las partes y a la clase de servicio prestado.

5.6 OBJETO DEL CONTRATO DE FACTORING

El art. 1402 del Cdigo Civil, ha legislado sobre el objeto del contrato, estableciendo una distincin entre
ste, el contenido de la obligacin, y el objeto de las prestaciones de dar, hacer o no hacer. En este orden
de ideas, el objeto del contrato est considerado como el propsito que las partes intervinientes tienen
de crear, regular, modificar o extinguir obligaciones.

a) Desde el punto de vista del cliente, el objeto consiste en la intencin de obtener los servicios
administrativos y de gestin que el factor puede brindarle, adems de la financiacin que puede suponerle
la cesin de su cartera de clientes.
b) Desde el punto de vista de la entidad de facturacin, el objeto consiste en el propsito de obtener una
comisin por los servicios que presta, adems de un inters en caso de brindar financiacin al cliente.

5 Bibliografa
Eco. (c) Alejandro Peralta Rupay, El Factoring y Per Factoring, Actualidad Empresarial, N 184 -
Primera Quincena de Junio 2009
http://www.pqs.pe/actualidad/noticias/que-es-el-factoring-y-en-que-beneficia-a-empresas
http://www.rodriguezvelarde.com.pe/pdf/libro3_parte1_cap16.pdf