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DE
SEGUROS
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NOES BSICAS DE SEGUROS Pg. 1
SUMRIO
Item Assunto Pgina
1 ESTRUTURA DO SNSP 3
5 CONTRATO DE SEGURO 13
5.1 - Conceito 13
5.2 - Caractersticas 13
5.3 - Elementos 14
5.4 - Instrumentos do Contrato de Seguro 14
8 CLCULOS TCNICOS 18
8.1 - Composio do Prmio de Seguro 18
8.2 - Clculo do Prmio de Seguro 19
8.3 - Parcelamento ou Fracionamento do Prmio de Seguro 19
( Continua )
SUMRIO
( Continuao )
Item Assunto Pgina
9 PROVISES TNICAS 20
9.1 - Conceito 20
9.2 Seg. de Danos, Vida em Grupo e Renda de Eventos Aleatrios 20
9.2.1 - Proviso de Prmios No Ganhos - PPNG 20
9.2.2 - Proviso Complementar de Prmios - PCP 21
9.2.3 - Proviso de Insuficincia de Prmios - PIP 21
9.2.4 - Proviso Matemtica de Benefcios a Conceder - PMBC 22
a) Renda de Eventos Aleatrios 22
b) Remisso 22
c) Outros 22
9.2.5 - Proviso de Sinistros a Liquidar - PSL 22
9.2.6 - Proviso de Sinistros Ocorridos e No Avisados - IBNR 23
9.2.7 - Proviso Matemtica de Benefcios Concedidos - PMBC 23
a) Renda de Eventos Aleatrios 23
b) Remisso 23
c) Outros 23
9.3 - Planos Previdencirios Privados e Seguros de Vida Individual
e Vida c/ Cobertura por Sobrevivncia ( Vide quadro sintico ) 24
9.4 Planos de Capitalizao 27
9.4.1 - Proviso Matemtica Para Resgate 27
9.4.2 Proviso Administrativa 27
9.4.3 Proviso Para Sorteios a Realizar 27
9.4.4 Proviso Para Participao nos Lucros de Ttulos Ativos 27
9.4.5 Proviso Para Contingncias 27
9.4.6 Proviso Para Resgate de Ttulos 27
a) Ttulos Vencidos 28
b)Ttulos Antecipados 28
9.4.7 Proviso de Sorteios a Pagar 28
9.4.8 Proviso Para Participao nos Lucros de Ttulos Inativos 28
a) Ttulos Vencidos 28
b) Ttulos Cancelados 28
9.5 Cobertura Vinculada 28
10 MARGEM DE SOLVNCIA 32/33
MINISTRIO DA
FAZENDA
(8)
C M N BACEN
(9) (10)
CRSNSP
(11)
C N S P
(1)
S U S E P I R B
(2) (3)
SEGURADORAS e
E A P P RESEGURADORAS SEGURADOS
(4) (5) (6)
CORRETORES HABILITADOS
(7)
L E G E N D A
Linha Cheia ............. ( __________________ ) Subordinao Direta
Linha Pontilhada ( - - - - - - - - - - - ) Subordinao Indireta
......
OBS: Os elementos do Sistema esto subordinados a outros
rgos no integrantes do sistema, a saber:
( 8 ) MF - Ministrio da Fazenda
( 9 ) CMN - Conselho Monetrio Nacional
(10) BACEN - Banco Central do Brasil
(11) CRSNSP Conselho de Recursos do SNSP
2.1 - Componentes
2.2 - Atribuies
( 1 ) - CNSP:
rgo mximo do sistema, cabendo-lhe fixar as diretrizes e normas da poltica de
seguros privados;
( 2 ) - SUSEP:
Autarquia, com personalidade jurdica de direito pblico, dispondo de autonomia
administrativa e financeira. Tem como atribuio fundamental fiscalizar o fiel
cumprimento da legislao de seguros.
( 3 ) IRB:
Entidade de economia mista, com personalidade jurdica de direito privado, cuja
atribuio a regulao das operaes de Cosseguros, Resseguros e Retrocesses.
( 4 ) EAPP:
Objetivam instituir planos de aposentadoria, penses, peclios e benefcios
assemelhados aos da Previdncia Social, sendo denominadas de Entidades de
Previdncia Complementar. A maioria de Sociedades Civis, visando lucro.
Reconhecidas pela Lei Complementar 109, de 29/05/2001, e pelo DL 73, de
21/11/66, em princpio, na qualidade de empresas fechadas, atendiam a determinada
classe ou categoria profissional, porm, tornaram-se empresas abertas face
aceitao indiscriminada do pblico em geral.
Exemplos: Capemi, Coifa, Montepio da Famlia Militar, entre outras;
( 5 ) SEGURADORAS E RESSEGURADORAS:
Obrigatoriamente, so constitudas na forma de Sociedades Annimas, cuja
atribuio assumir todos os riscos contratados com os segurados e entre elas. No
esto sujeitas a falncia, nem podero impetrar concordata, sendo o seu regime de
liquidao extrajudicial, sob interveno da SUSEP;
( 6 ) - SEGURADOS:
Pessoas fsicas e jurdicas que contratam com as seguradoras a cobertura de sua
integridade fsica ou do seu patrimnio;
( 7 ) - CORRETORES HABILITADOS:
Pessoas fsicas e jurdicas empenhadas na angariao de seguros, cabendo-lhes em
contrapartida, por esta prestao de servios s Seguradoras, uma remunerao a
ttulo de comisso de corretagem, comisso de agenciamento e prlabore,
dependendo do ramo ou modalidade do seguro angariado. Funcionam como
intermedirios legais entre as partes contratantes, ou seja, seguradoras e segurados;
( 8 ) - MINISTRIO DA FAZENDA:
rgo de assessoramento da Presidncia da Repblica, integrante do Poder
Executivo. Tem ao direta sobre os componentes do sistema;
( 9 ) - CONSELHO MONETRIO NACIONAL:
Subordinado ao Ministrio da Fazenda, cuja tarefa atualizar e corrigir os valores
monetrios fixados na legislao de seguros;
(10) - BANCO CENTRAL DO BRASIL:
Executor da poltica monetria traada pelo CMN, sendo-lhe atribuda a
responsabilidade de normatizar as aplicaes dos recursos correspondentes as
Provises Tcnicas das Seguradoras e Entidades Abertas de Previdncia Privada.
(11) CONSELHO DE RECURSOS DO SNSP:
rgo colegiado, integrante da estrutura do Ministrio da Fazenda, cuja finalidade o
julgamento, em ltima instncia, dos recursos de decises da SUSEP.
2.3 Posicionamento das Seguradoras no Sistema
O "MNI - Manual de Normas e Instrues" do Banco Central classifica as
Seguradoras, as Entidades de Capitalizao e as Entidades Abertas de Previdncia
Privada como "Investidoras Institucionais", face obrigatoriedade imposta s mesmas pelo
Conselho Monetrio Nacional - CMN, no que se refere s modalidades de depsitos e
investimentos permitidos como aplicao do valor equivalente s suas Provises Tcnicas,
de modo a lhes preservar segurana, solvncia, rentabilidade e liquidez.
3 - REGULAMENTAO DAS OPERAES DE SEGUROS
Compreende todo e qualquer ato legal que regule ou normatize as operaes de
seguros, mesmo que de aplicao genrica, caibam total ou parcialmente.
Exemplos: Leis, decretos, resolues, portarias, circulares, instrues normativas, etc.
Somente o governo federal tem poder para legislar sobre matria de seguros, ficando
a cargo dos poderes estadual e municipal a legislao tributria e outras a eles pertinentes.
4.1 - Conceito
a) Mutualismo:
Trata-se do princpio no qual se fundamentam as operaes de seguro quando,
reunindo pequenos recursos de um grupo de pessoas ou de uma comunidade, que,
administrados geram mais recursos para reparar os danos causados a qualquer um
dos integrantes do grupo;
b) Clculo Atuarial:
o clculo efetuado pelos Aturios quando so estudados e observados
determinados fenmenos ou ocorrncia de riscos no seio de uma comunidade,
utilizando recursos matemticos e estatsticos.
Da observao de um determinado risco, considerando vrios fatores, bem
como o seu nvel de freqncia, tem-se a taxa tarifria do seguro, e mediante sua
aplicao temos o prmio puro ou tarifrio, ao qual adicionando-se o carregamento
( Despesas de angariao, administrativas e margem de lucro) temos o prmio lquido
ou comercial, que representa o preo do seguro;
c) Limite de Responsabilidade:
A primeira medida para preservao da solvncia de uma seguradora, alm do
capital social mnimo exigido por lei para operar na atividade de seguros, a fixao,
pela SUSEP, do limite de responsabilidade assumida pela seguradora relativamente
s importncias seguradas IS cobertas pelos contratos firmados com os segurados.
Limite de Reteno LR
c) Retrocesso
LIMITE DE RETENO - LR
4 LR MNIMO ( 0,3% do PLA ) ............................................................ 26.852
LR MAXIMO ( 3% do PLA ) .............................................................. 268.521
Representao grfica do LR
CONFIGURAO
a)- As figuras indicadas com as letras A, B, C, D e E representam os contratos de seguros
firmados pela Seguradora;
b)- A figura A exemplifica a operao de seguro, onde a Seguradora assume a totalidade do
risco contratado, sem dividi-lo com outra Congnere, isto porque a IS - Importncia
Segurada inferior ao LR adotado para aquele ramo de seguro;
c)- Na figura B, em virtude da IS ser de valor superior ao LR, a Seguradora repassa uma
ou mais congneres parte do risco contratado, ou seja, o valor excedente ao seu LR,
caracterizando-se, assim, a operao de Cosseguro;
d)- Como no item anterior, na figura C surge a operao de Cosseguro, porm, realizada
opcionalmente pela Seguradora, considerando que o valor da IS inferior ao seu LR;
e)- Na figura D temos a operao de Resseguro, onde a Seguradora repassa,
obrigatoriamente, ao Ressegurador, o valor excedente ao seu LR caso no o tenha
cedido outra seguradora atravs da operao de Cosseguro;
f)- Por ltimo, na figura E pode tambm, opcionalmente, ser praticada pela Seguradora a
operao de resseguro com o Ressegurador, mesmo quando o valor da IS for inferior ao
seu LR.
4.4 - Classificao
5 - CONTRATO DE SEGURO
5.1 - Conceito
a formalizao do compromisso assumido pelas partes contratantes, mediante
condies previamente estabelecidas, e bem assim, toda e qualquer clusula especial que
tenha por finalidade reg-lo.
5.2 - Caractersticas
a) Consensual:Diz-se ser o contrato de seguro consensual porque depende do
consenso ou concordncia das partes contratantes;
b) Aleatrio: Destaca-se o carter aleatrio do contrato de seguro pelo fato da
ocorrncia do evento ou risco previsto no contrato independer da
vontade dos contratantes, bem como, no tendo data fixada;
c) Oneroso: oneroso porque o segurado ter que dispor de um valor monetrio
para obter a cobertura desejada, onerando-o.
d) Formal: A formalizao do contrato de seguro obrigatria por lei, sendo
representada por uma aplice ou por um bilhete de seguro. A aplice
de seguro ser precedida de uma proposta de seguro, sendo
desnecessria no caso de bilhete.
e) Bilateral: bilateral porque estabelece direitos e obrigaes aos contratantes, no
podendo ser rescindido nem cancelado por nenhuma das partes sem
prvio aviso, salvo nos casos expressos em Lei (Cancelamento por
falta de pagamento do prmio );
f) - Boa F: Caracteriza-se a boa f enquanto no ocorrer dolo ou m f por
parte dos contratantes, seguradora e segurado.
5.3 - Elementos
a) - Risco: Identifica o evento ou a modalidade do seguro;
b) - Importncia Segurada: o valor monetrio atribudo ao bem. Representa o
mximo de indenizao a que tem direito o segurado pela ocorrncia do
sinistro;
c) - Prmio: o valor monetrio que o segurado est obrigado a pagar,
antecipadamente, seguradora para gozar da cobertura do risco
contratado;
d) - Indenizao: a quantia necessria para reparar o bem ou a integridade
fsica da pessoa danificada;
e) - Interesse Segurvel: Caracteriza-se sempre pelo interesse do contratante sobre
o objeto segurado. Sem esta caracterstica o seguro se igualaria ao jogo;
f) - Prazo: o perodo de vigncia do seguro expresso no contrato, podendo ser em
quantidade de dias igual, maior ou menor que um ano ( 365 dias );
g) - Condies: Exprimem a forma de contratar explicita no contrato, denominadas
condies gerais, particulares e especiais.
SEGURADORA SEGURADO
CORRETOR
6.2 - Cosseguro
Nesta operao a seguradora promove a pulverizao ou a diviso do risco, cedendo,
em um mesmo contrato ( Aplice ), participao 1 (uma) ou mais seguradoras.
Inexiste contrato firmado entre o Segurado e as Cosseguradoras, como tambm
no h intermediao de Corretor de Seguros nesta operao.
SEGURADORA
-A- SEGURADO
( LIDER )
SEGURADORA CORRETOR
-B-
(COSSEGURADORA)
6.3 - Resseguro
SEGURADORA RESSEGURADORA
NACIONAL NACIONAL
SEGURADORA RESSEGURADORA
NACIONAL DO EXTERIOR
6.4 - Retrocesso
SEGURADORA SEGURADORA
-A- -B-
RESSEGURADORA
SEGURADORA SEGURADORA
-C- -D-
Seguro:
Cosseguro:
Resseguro:
Retrocesso:
Institudo pela Lei no 5.143, de 20/10/66, tem sua incidncia em toda e qualquer
operao financeira, inclusive nas operaes de seguros, porm, com a utilizao de alquotas
diferenciadas, e sobre a seguinte base de clculo:
a) Base de Clculo:
Somatrio de: Prmio Lquido ou Comercial (-) Desconto (+) Adicional de
Fracionamento ( se houver ) (+) Custo de Aplice.
b) Alquotas ( Conforme Dec. 6339, de 03/01/2008 ):
- 0,38% : Seguros de Pessoas;
- 7,38% : Seguros de coisas, bens, direitos, garantias, etc.
NOTAS:
a) Esto isentos de tributao do IOF os seguros de Crdito Exportao e
Transporte Internacional de Mercadorias ( Incentivo a Exportao );
b) So isentas as operaes de Cosseguros, Resseguros e Retrocesses.
a) Base de Clculo:
- Valor total da venda de mquinas, aparelhos e veculos usados.
b) Alquota:
- 19% .
a) Base de Clculo:
- Valor total da remunerao paga.
b) Alquota:
- 5% ( No Rio de Janeiro ).
Regulamentado pelo Dec. 3000/99 - R.I.R., sendo aplicado nas Seguradoras como nas
demais empresas tributadas com base no Lucro Real.
8 - CLCULOS TCNICOS
8.1 Composio do Prmio de Seguro
Prmio Estatstico
a repartio pura do total dos prejuzos sofridos por alguns segurados, pela quantidade total desses
segurados:
Prmio Puro
Nota: Taxa comercial ou taxa de tarifa aquela que, aplicada importncia segurada, gera o
prmio comercial.
Em geral, nas aplices de seguros a nomenclatura do prmio final, efetivamente pago pelo segurado,
composto pelo Prmio Lquido Desconto + Adicional de Fracionamento + Emolumentos:
Custo de Aplice e IOF.
( + ).. Prmio Lquido: Que sempre corresponde ao prmio comercial;
( + ) Adicional de Fracionamento: Corresponde aplicao da taxa de juros ao valor do prmio
lquido total, no caso de seguro com prmio parcelado;
( + ) Custo de Aplice: Cobrado do segurado para fazer face aos custos de emisso da aplice;
( + ) IOF: Imposto sobre Operaes Financeiras, recolhido aos cofres do governo;
( = ) Prmio Total ou Prmio Bruto.
Seguro de Bens:
- Seguro contra Incndio, com pagamento do prmio vista;
- IS - Importncia Segurada: Lder 400.000; Cosseguradoras 100.000, = 500.000,00
- Taxa Tarifria = 0,3%.
Observaes
1 - Seguro de Pessoas: IOF = 0,38%
2 - Seguro de Bens: IOF = 7,38%
3 Seguro Parcelado: Haver juros referentes ao parcelamento do prmio de,no
mximo, 1,6% a.m. sobre o Prmio Lquido Total.
Nos seguros fracionados o Custo da Aplice ser pago juntamente com a 1a.
Parcela, enquanto que o IOF incidir sobre o valor do Prmio Lquido Total de cada
parcela, devendo ser pago em cada uma delas.
9 - PROVISES TCNICAS
9.1 - Conceito
As Provises Tcnicas so o lastro constitudo, obrigatoriamente, pela seguradora,
independentemente de apurao de lucro ou prejuzo, visando garantir suas operaes,
tendo o segurado privilgio especial sobre elas.
So constitudas e revertidas mensalmente, observado o desdobramento para cada
ramo de seguro, com base nos prmios retidos pela seguradora, e os sinistros avisados e
no avisados, conforme Resoluo do CNSP 162, de 26/12/2006.
Poder ser admitida, mediante prvia autorizao da SUSEP, a constituio de outras
provises tcnicas relacionadas a um produto, plano ou carteira, alm das especificadas na
referida resoluo, desde que previstas em nota tcnica atuarial elaborada por aturio
legalmente habilitado.
Para cada proviso tcnica especificada na Resoluo, a sociedade seguradora, a
entidade aberta de previdncia complementar ou a sociedade de capitalizao dever manter
nota tcnica atuarial, elaborada pelo aturio responsvel tcnico, disposio da SUSEP.
II - O clculo da proviso deve ser efetuado "pro rata die", tomando por base as datas de incio
e fim de vigncia do risco, no ms de constituio;
III - O prmio comercial retido o valor recebido ou a receber do segurado (valor do prmio
emitido, pago vista ou parcelado), nas operaes de seguro direto ou de congneres, nas
operaes de cosseguro aceito, lquido de cancelamentos e restituies, e de parcelas de
prmios transferidas a terceiros em operaes de cosseguro e/ou resseguro;
IV - O clculo da proviso deve contemplar estimativa para os riscos vigentes, mas no
emitidos (PPNG-RVNE), sendo obtida por mtodo previsto em nota tcnica atuarial mantida
pela sociedade seguradora;
V - A nota tcnica atuarial com a metodologia de clculo da PPNG-RVNE deve ser entregue
SUSEP no prazo mximo de 5 (cinco) dias teis contados da data de recebimento da
solicitao;
VI - A sociedade que no possua base de dados suficiente para utilizao de metodologia
prpria deve calcular a PPNG-RVNE segundo o critrio definido pela SUSEP;
VII - A SUSEP pode, a qualquer tempo, conforme se faa necessrio em cada caso concreto,
determinar sociedade seguradora a utilizao de mtodo especfico para o clculo da
estimativa da PPNG-RVNE;
VIII - Na hiptese prevista no inciso VII deste artigo, a sociedade seguradora pode encaminhar
SUSEP solicitao para a utilizao de mtodo prprio, cuja aplicao depender de prvia
autorizao da SUSEP; e
IX - A SUSEP dispor sobre os ramos ou produtos que, em funo de suas caractersticas
tcnicas, devam ser excludos da constituio desta proviso.
II - A nota tcnica atuarial com a metodologia de clculo deve ser entregue SUSEP num
prazo mximo de 5 (cinco) dias teis contados da data de recebimento da solicitao;
III - A nota tcnica atuarial prevista no inciso I deste artigo deve ser baseada em mtodo
estatstico prospectivo;
IV - A SUSEP pode, a qualquer tempo, conforme se faa necessrio em cada caso concreto,
determinar sociedade seguradora a utilizao de mtodo especfico para o clculo desta
proviso;
V - Na hiptese prevista no inciso IV deste artigo, a sociedade seguradora pode encaminhar
SUSEP solicitao para a utilizao de mtodo prprio, cuja aplicao depender de prvia
autorizao da SUSEP; e
VI - A SUSEP dispor sobre os ramos que, em funo de suas caractersticas tcnicas, devam
ser excludos da constituio desta proviso.
REGIME FINANCEIRO
PROVISES Repartio Repartio de Capitais
Capitalizao Simples de Cobertura
Benefcios a Regularizar Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Resgates e/ou Outros
Valores a Regularizar Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Peclios e Rendas
Eventos Ocorridos e No Por Invalidez e Por Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Avisados (IBNR) Morte
Matemtica de Benefcios
a Conceder Peclios e Rendas -,- -,-
Matemtica de Benefcios
Concedidos Rendas -,- Rendas Por Invalidez e Por Morte
Despesas Administrativas
Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Oscilao de Riscos Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Insuficincia de
Contribuies Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Riscos No Expirados -,- Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Complementar de Prmios
-,- Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Excedentes Tcnicos Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Excedentes Financeiros Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
Oscilao Financeira Peclios e Rendas Peclios Rendas Por Invalidez e Por Morte
I - A proviso de IBNR deve ser calculada de acordo com metodologia descrita em nota
tcnica atuarial especfica mantida pela entidade aberta de previdncia complementar ou
sociedade seguradora;
II - A nota tcnica atuarial com a metodologia de clculo deve ser entregue SUSEP num
prazo mximo de 5 (cinco) dias teis contados da data de recebimento da solicitao;
III - A entidade aberta de previdncia complementar ou sociedade seguradora que no possua
histrico de informaes com dados estatsticos consistentes para a aplicao de mtodo
prprio deve calcular o valor da proviso segundo critrio definido pela SUSEP;
IV - A SUSEP pode, a qualquer tempo, conforme se faa necessrio em cada caso concreto,
determinar entidade aberta de previdncia complementar ou sociedade seguradora a
utilizao de mtodo especfico para o clculo desta proviso;
V - Na hiptese prevista no inciso IV deste artigo, a entidade aberta de previdncia
complementar ou sociedade seguradora pode encaminhar SUSEP solicitao para a
utilizao de mtodo prprio, cuja aplicao depender de prvia autorizao da SUSEP.
A Proviso Matemtica de Benefcios a Conceder abrange os compromissos
assumidos pela entidade aberta de previdncia complementar ou sociedade seguradora com os
participantes ou segurados do respectivo plano, enquanto no ocorrido o evento gerador do
benefcio, sendo calculada conforme metodologia aprovada na nota tcnica atuarial do plano
ou produto.
A Proviso Matemtica de Benefcios Concedidos corresponde ao valor atual dos
benefcios cujo evento gerador tenha ocorrido, sendo calculada conforme metodologia
aprovada na nota tcnica atuarial do plano ou produto.
A Proviso para Despesas Administrativas deve ser constituda para cobrir despesas
decorrentes de pagamento de benefcios previstos no plano, em funo de eventos ocorridos e
a ocorrer, sendo calculada conforme metodologia aprovada na nota tcnica atuarial do plano
ou produto.
I - Nos planos ou produtos que no prevejam esta proviso em nota tcnica atuarial, a entidade
aberta de previdncia complementar ou sociedade seguradora deve mensurar as despesas
decorrentes de pagamento com benefcios e efetuar a sua constituio.
II - Na hiptese prevista no inciso I deste artigo, a entidade aberta de previdncia
complementar ou sociedade seguradora deve manter nota tcnica atuarial com a descrio da
metodologia utilizada;
III - A nota tcnica atuarial com a metodologia de clculo deve ser entregue SUSEP num
prazo mximo de 5 (cinco) dias teis contados da data de recebimento da solicitao;
IV - A SUSEP pode, a qualquer tempo, conforme se faa necessrio em cada caso concreto,
determinar entidade aberta de previdncia complementar ou sociedade seguradora a
utilizao de mtodo especfico para o clculo desta proviso;
V - Na hiptese prevista no inciso IV deste artigo, a entidade aberta de previdncia
complementar ou sociedade seguradora pode encaminhar SUSEP solicitao para a
utilizao de mtodo prprio, cuja aplicao depender de prvia autorizao da SUSEP.
A Proviso de Oscilao de Riscos deve ser constituda para a cobertura de eventuais
desvios nos compromissos esperados, obedecidos os seguintes critrios:
I - Esta proviso deve ser calculada atuarialmente, conforme metodologia aprovada na nota
tcnica atuarial do plano ou produto;
II - Nos planos ou produtos que no prevejam esta proviso em nota tcnica atuarial, a
entidade aberta de previdncia complementar ou sociedade seguradora deve efetuar estudo e
verificar a necessidade de sua constituio;
I - Ttulos vencidos, que deve ser constituda para todos os ttulos com prazo de vigncia
concludo;
II - Ttulos antecipados, que deve ser constituda para todos os ttulos cancelados aps o
prazo de suspenso ou em funo de evento gerador de resgate.
A Proviso de Sorteios a Pagar deve ser constituda para todos os ttulos j sorteados
e ainda no pagos.
O fato gerador da Proviso de Sorteios a Pagar a efetiva realizao do sorteio.
O fato gerador da baixa da Proviso de Sorteios a Pagar o efetivo recebimento do
prmio do sorteio, pelo titular, ou conforme os demais casos previstos em lei.
A Proviso para Participao nos Lucros de Ttulos Inativos deve ser constituda
para o ttulo adquirido que tenha valor de participao nos lucros, nas modalidades a seguir:
I - Ttulos vencidos, que deve ser constituda para todos os ttulos com prazo de vigncia
concludo;
II - Ttulos cancelados, que deve ser constituda para cada ttulo cancelado aps o prazo de
suspenso.
As sociedades seguradoras, entidades abertas de previdncia complementar e
sociedades de capitalizao devem manter disposio da fiscalizao da SUSEP, pelo
perodo de 5 (cinco) anos, a documentao e os dados estatsticos, em meio magntico,
comprobatrios do integral cumprimento do disposto nesta Resoluo.
a) Conceito
A Resoluo CNSP No. 88, de 19/08/2002, estabelece que as Provises Tcnicas das
seguradoras sejam cobertas mediante a aplicao de recursos, em valor equivalente ou
superior as mesmas, em investimentos e bens para garanti-las, estando vedadas as
aplicaes em papeis de emisso, coobrigao ou administrao de empresas ligadas.
Os ativos oferecidos como garantia das Provises Tcnicas sero,
obrigatoriamente, vinculados SUSEP, ou seja, no podero ser alienados ou sob qualquer
forma gravados sem a prvia e expressa autorizao daquele rgo, de modo a lhes
preservar segurana, rentabilidade, solvncia e liquidez.
O vnculo SUSEP far-se- atravs de averbao no ttulo representativo da
aplicao, o qual ser custodiado em Instituio Financeira, e no caso de imvel carecer
de inscrio do vnculo junto ao Cartrio de Registro Geral de Imveis.
As Provises Tcnicas sero garantidas por aplicaes em ativos financeiros e no
financeiros, e em percentuais mximos fixados pelo CMN.
b) Comprovao
Periodicamente, a seguradora comprova SUSEP, atravs do Formulrio de
Informaes Peridicas FIP, a relao dos ativos garantidores de suas Provises
Tcnicas, especificando:
Espcie
Quantidades
Valores
Cotaes
Imveis
32- Imveis urbanos;
33- Direitos resultantes da venda de imveis urbanos.
APLICAES LIMITAES
Investimentos de Renda Fixa
01 Ttulos de emisso do Tesouro Nacional At 100% do total da proviso
02 Ttulos de emisso do Banco Central do Brasil At 100% do total da proviso
03 Crditos securitizados pelo Tesouro Nacional At 100% do total da proviso
04 Ttulos dos Tesouros Estaduais ou Municipais At 100% do total da proviso
05 Depsitos bancrios com emisso de certificados At 80% do total da proviso
06 Debntures de distribuio pblica At 80% do total da proviso
07 Letras de cmbio de aceite de instituies financeiras At 80% do total da proviso
08 Cdulas de debntures At 80% do total da proviso
09 Cdulas de crdito bancrio At 80% do total da proviso
10 Letras hipotecrias At 80% do total da proviso
11 Letras e cdulas de crdito imobilirio At 80% do total da proviso
12 Notas Promissrias emitidas por S.A., para oferta pblica At 80% do total da proviso
13 Certificados de recebveis imobilirios At 80% do total da proviso
14 Cdulas de produto rural - CPR At 80% do total da proviso
Ttulos, certificados ou contratos mercantis de compra e venda
15 de produtos, mercadorias e/ou servios para entrega futura At 80% do total da proviso
16 Depsitos de poupana At 80% do total da proviso
17 Quotas de fundo de investimento financeiro At 80% do total da proviso
18 Quotas de fundo de investimento no exterior At 10% do total da proviso
19 Quotas de fundo de aplicao em quotas de fundo de investo At 80% do total da proviso
Investimentos de Renda Varivel
Aes, bnus ou recibos de subscrio de aes e certificados
20 de depsitos de aes de Cia. aberta, negociadas em Bolsa At 15% do total da proviso
Quotas de fundo de investimento em ttos e valores mobilirios
21 Condomnio aberto At 15% do total da proviso
Quotas de fundo de investimento em quotas de fundo de invos
22 em ttulos e valores mobilirios Condomnio aberto At 15% do total da proviso
Aes, bnus e recibos de subscrio de aes, e certificados
23
de depsitos de aes de Cias. abertas, adquiridos em mercado de At 5% do total da proviso
balco organizado por entidade credenciada na CVM
Aes e debntures de sociedades constitudas c/ a finalidade
24 de viabilizar financiamento de projetos At 3% do total da proviso
25 Quotas de fundos de investimentos em empresas emergentes At 3% do total da proviso
26 Quotas de fundos de invos em participao, regulados p/ CVM At 3% do total da proviso
Quotas de fundos de investos em ttulos e valores mobilirios
27 de Condomnio Fechado At 3% do total da proviso
28 Quotas de fundos de investimentos em quotas de fundo de
investos em ttos e valores mobilirios Condomnio Fechado At 3% do total da proviso
Certificados de depsito de valores mobilirios de Cia. Aberta
29 c/ sede no exterior Brazilian Depositary Receipts BDRs At 3% do total da proviso
30 Aes de emisso de Cias. do Mercosul At 3% do total da proviso
Debntures com participao nos lucros, com distribuio
31 registrada na CVM At 3% do total da proviso
Imveis
32 Imveis urbanos At 18% para 2002/3
33 Direitos resultantes da venda de imveis urbanos Mximo de 5% at 2007
Empresas Ligadas
s sociedades seguradoras vedado aplicar recursos garantidores das provises tcnicas em
ttulos, valores mobilirios e quotas de fundos mtuos de investimento de emisso, coobrigao ou
administrao de empresas ligadas, considerando-se ligadas as empresas:
a) Em que a sociedade participe com 10% (dez por cento) ou mais do capital direta ou
indiretamente;
b) Em que os administradores da sociedade e respectivos parentes at o segundo grau
participem, em conjunto ou isoladamente, com 10% (dez por cento) ou mais do capital,
direta ou indiretamente;
c) Em que acionistas com 10% (dez por cento) ou mais do capital da sociedade ou
associado controlador de entidade sem fins lucrativos participem com 10% (dez por cento)
ou mais do capital, direta ou indiretamente;
d) - Cujos administradores, no todo ou em parte, sejam os mesmos da sociedade, ressalvados
os cargos exercidos em rgos colegiados, previstos no estatuto ou regulamento interno
daquela, desde que seus titulares no exeram funes executivas, ouvida previamente a
SUSEP;
e) - Tratando-se de aplicaes em quotas de fundos de investimentos voltados
preponderantemente para inverses em ativos financeiros e/ou modalidades operacionais
de renda varivel, deve ser tambm observado o limite de 10% (dez por cento) do
somatrio dos recursos a que se referem as provises no comprometidas e
comprometidas para quotas de fundos administrados pela mesma instituio e/ou por
instituio integrante do mesmo conglomerado financeiro, aplicando-se determinado
percentual a fundos administrados por pessoas fsicas.
Vnculo SUSEP
Os bens, ttulos e valores mobilirios oferecidos pela seguradora como garantias
para cobertura de suas provises tcnicas devero ser vinculados SUSEP, sendo tal
vnculo formalizado por meio de averbao no certificado representativo do bem ou da
aplicao.
Restries
vedado seguradora:
a) Atuar como instituio financeira, concedendo emprstimos ou adiantamentos
pessoas fsicas ou jurdicas, ou abrindo crdito sob qualquer modalidade,
ressalvadas as excees expressamente previstas na regulamentao em vigor;
b) Prestar fiana, aval, aceite ou coobrigar-se sob qualquer outra forma;
c) Negociar com duplicatas ou outros ttulos de crdito que no os previstos pelas
normas vigentes;
d) Aplicar recursos no exterior;
e) Locar, emprestar, penhorar ou caucionar ttulos e valores mobilirios integrantes
de suas carteiras, salvo nos casos expressamente autorizados pela SUSEP, em
conjunto com o Banco Central do Brasil ou com a CVM, nas respectivas reas de
competncia.
10 - MARGEM DE SOLVNCIA
As operaes das seguradoras tm como objeto o risco. Assim, a seguradora deve
aumentar a quantidade de contratos sob sua responsabilidade com a finalidade de reduzir
seus riscos, mediante a ampliao da Mutualidade.
A idia bsica de que a solvncia da empresa no est suficientemente garantida
apenas com a adequao das Provises Tcnicas. H algo mais a ser considerado, qual seja,
a Margem de Solvncia, que se constitui num fator adicional de garantia, alm das
Provises Tcnicas.
A Margem de Solvncia calculada, mensalmente, em relao ao Patrimnio
Lquido Ajustado - PLA da seguradora, comparando-o com as receitas de prmios e com os
sinistros, de forma excludente, acumulativa ou alternativa.
Portanto, possvel se considerar apenas uma das relaes, as relaes acumuladas
ou a ocorrncia alternativa, ou seja, a que for maior.
Simbolizando: MRL = PLA , MSL = PLA
mRL mSL
Onde: MRL = Margem de Solvncia em relao a Receita Lquida;
mRL = Mdia da Receita Lquida em determinado perodo;
PLA = Patrimnio Lquido Ajustado;
MSL = Margem de Solvncia em relao aos Sinistros Retidos;
mSL = Mdia do Sinistro Retido no perodo
A MS - Margem de Solvncia corresponder suficincia do PLA - Patrimnio
Lquido Ajustado para cobrir montante igual ou maior dos seguintes valores:
a) - 0,20 vezes a mdia anual do total de Receita Lquida de Prmios Emitidos
nos ltimos 12 (doze) meses;
b) - 0,33 vezes a mdia anual do total dos sinistros ocorridos e avisados nos
ltimos 36 ( trinta e seis ) meses.
Para efeito do clculo da MS sero computadas as operaes de todos os ramos, com
exceo de Vida Individual e Contribuies de Previdncia Privada Aberta.
Os valores mencionados anteriormente, calculados a preos constantes, incluem os
prmios e sinistros das operaes de Retrocesses, lquidos de Resseguro e Cosseguro
cedidos, anulaes, restituies, cancelamentos, salvados e ressarcimentos.
Denomina-se LM - Limite de Margem a 50% ( cinqenta ) por cento do montante
correspondente Margem de Solvncia.
Uma vez calculada a MS, ocorrendo a insuficincia de PLA para a sua cobertura, a
Seguradora propor um Plano de Recuperao de forma a suprir a MS, no prazo mximo de
150 dias, contados da data de encerramento de suas Demonstraes Financeiras semestrais.
Caso o PLA no cubra o LM o prazo do plano ser de 90 dias.
FIM