REGLA GENERAL

Aumento Activos USO

Diminución Activos Fuente
Aumento Pasivos Fuente
Dsiminución Pasivos USO

COMERCIAL INCA S.A

Estado de Situación Financiera (BG) al 31 /12 USOS Y FUENTES
(En Nuevos Soles) DE FONDOS
ACTIVO 2,015 2,014 USOS FUENTES
Efectivo 5,200 5,760 0 560
Cuentas por cobrar 402,000 351,200 50,800 0
Inventarios 530,000 315,400 214,600 0
Pagos por adelantado 25,000 35,000 0 10,000
Activo Corriente 962,200 707,360
Activos fijos Brutos 650,000 490,000 160,000 0
(Depreciación acumulada) -320,000 -280,200 0 39,800
Activo fijo neto 330,000 209,800
TOTAL ACTIVO 1,292,200 917,160
PASIVO Y PATRIMONIO 2,015 2,014
Cuentas por pagar Proveedores 290,200 190,300 0 99,900
Cuentas por pagar Bancos 432,600 325,060 0 107,540
Gastos por pagar 20,000 25,000 5,000 0
Impuesto renta por pagar 10,000 20,000 10,000 0
Intereses por pagar 8,000 5,000 0 3,000
Pasivo Corriente 760,800 565,360
Deuda a largo plazo Bancos 150,900 45,000 0 105,900
Capital 182,300 182,300 0 0
Utilidades retenidas 198,200 124,500 0 73,700
Patrimonio 380,500 306,800
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1,292,200 917,160 440,400 440,400

Movimiento de Utilidad Retenida 2,015

Utilidad retenida inicial 124,500
+ Utilidad neta del ejercicio 398,440
- Utilidad retenida Final -198,200
= Dividendos 324,740
Estado de Resultados 2,015 2,014
Ventas 2,350,500 1,950,500
Costo de Ventas 1,150,000 880,200
Depreciación 45,800 38,600
Gastos Operativos 450,500 392,500
Utilidad Operativa 704,200 639,200
Gastos Financieros 140,000 140,000
Ingreso extraordinario (*) 5,000 0
Utilidad antes de impuestos 569,200 499,200
Impuesto a la renta 170,760 149,760
Utilidad Neta 398,440 349,440
(*) Por venta de activos fijos completamente depreciados.

MOVIMIENTO DE ACTIVO FIJO Y DEPRECIACION ACUMULADA

A.Fijo Bruto Inicial ´+ Adiciones ´- Retiros A.Fijo Bruto Final
490,000 166,000 -6,000 650,000

Depreciación acum. inic. +adiciones -Retiros Depreciación acum.Final

280,200 45,800 -6,000 320,000
 USOS FUENTES
Dividendos 324,740 Utilidad Neta
Depreciación ejercicio

Aumento cuentas por cobrar 50,800 Disminuc.pagos x adelantado

Aumento Inventarios 214,600 Aumento cuentas por pagar proveedores
Aumento Activo Fijo 166,000 Aumento documentos por pagar
Disminución Gastos por pagar 5,000 Aumento deuda largo plazo
Disminución Impto.Renta por pagar 10,000 Aumento intereses por pagar
Disminución de efectivo
TOTAL USOS 771,140 TOTAL FUENTES
 USOS Y FUENTES POR ACTIVIDAD : COMERCIAL
USOS POR ACTIVIDAD Operación
398,440 Aumento de cuentas por cobrar 50,800
45,800 Aumento de Inventarios 214,600
Disminución gastos por pagar 5,000
10,000 Disminución Impuesto renta por pagar 10,000
99,900 Aumento Activo Fijo 0
107,540 Dividendos 0
105,900 TOTAL USOS 280,400
3,000 FUENTES POR ACTIVIDAD Operación
560 Utilidad neta
771,140 Depreciación
Disminución pagos por adelantado 10,000
Aumento proveedores 99,900
Aumento documentos por pagar 0
Aumento deuda largo plazo 0
Aumento intereses por pagar 3,000
Disminución efectivo
TOTAL FUENTES 112,900
POR ACTIVIDAD : COMERCIAL INCA
Inversión Financiamiento TOTAL
0 0 50,800
0 0 214,600
0 0 5,000
0 0 10,000
166,000 0 166,000
0 324,740 324,740
166,000 324,740 771,140
Inversión Financiamiento TOTAL
398,440
45,800
0 0 10,000
0 0 99,900
0 107,540 107,540
0 105,900 105,900
0 0 3,000
560
0 213,440 771,140
COMERCIAL INCA S.A
Estado de Situación Financiera (BG) al 31 /12 USOS Y FUENTES
(En Nuevos Soles) DE FONDOS
ACTIVO 2,015 2,014 USOS FUENTES
Efectivo 5,200 5,760 0 560
Cuentas por cobrar 402,000 351,200 50,800 0
Inventarios 530,000 315,400 214,600 0
Pagos por adelantado 25,000 35,000 0 10,000
Activo Corriente 962,200 707,360
Activos fijos Brutos 650,000 490,000 160,000 0
(Depreciación acumulada) -320,000 -280,200 0 39,800
Activo fijo neto 330,000 209,800
TOTAL ACTIVO 1,292,200 917,160
PASIVO Y PATRIMONIO 2,015 2,014
Cuentas por pagar Proveedores 290,200 190,300 0 99,900
Cuentas por pagar Bancos 432,600 325,060 0 107,540
Gastos por pagar 20,000 25,000 5,000 0
Impuesto renta por pagar 10,000 20,000 10,000 0
Intereses por pagar 8,000 5,000 0 3,000
Pasivo Corriente 760,800 565,360
Deuda a largo plazo Bancos 150,900 45,000 0 105,900
Capital 182,300 182,300 0 0
Utilidades retenidas 198,200 124,500 0 73,700
Patrimonio 380,500 306,800
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1,292,200 917,160 440,400 440,400
Estado de Resultados 2,015 2,014
Ventas 2,350,500 1,950,500
Costo de Ventas 1,150,000 880,200
Utilidad Bruta 1,200,500 1,070,300
Depreciación 45,800 38,600
Gastos Operativos 450,500 392,500
Utilidad Operativa 704,200 639,200
Gastos Financieros 140,000 120,000
Ingreso extraordinario (*) 5,000 0
Utilidad antes de impuestos 569,200 519,200
Impuesto a la renta 170,760 155,760
Utilidad Neta 398,440 363,440
(*) Por venta de activos fijos completamente depreciados.

Movimiento de Utilidad Retenida 2,015

Utilidad retenida inicial 124,500
+ Utilidad neta del ejercicio 398,440
- Utilidad retenida Final -198,200
= Dividendos 324,740
Saldo de Caja Inicial #REF!
+ Flujo de caja neto Operativo #REF!
+ Flujo de caja neto de Inversión #REF!
+ Flujo de caja neto de Financiamiento 0
Saldo de Caja Final #REF!
Cobros = ventas - variac Ctas x cobrar
Ventas (Inc IGV) 2,350,500 2,773,590
Var.Ctas cobrar clientes 50,800
Cobranza a clientes 2,722,790

Compras = Costo ventas + variac Inventarios

Costo ventas 1,150,000
Variac.Inventarios 214,600
Compras proveedores 1,364,600 1,610,228
Pagos proveed = Compras -variac. Ctas x pagar
Variac Ctas x pagar proveedores 99,900
Pagos proveedores 1,510,328

Ajuste en gastos Operativos Uso /Fuente

Gastos Operativos (*) 450,500 474,827
Disminución Pgos por adelantado FUENTE → -10,000
Disminución en gastos por pagar USO → 5,000
Pagos por gastos operativos 469,827
(*) 30% del gasto operativo está sujeto al IGV

Ajuste en gastos financieros Uso /Fuente

Gastos financieros 140,000
Aumento intereses por pagar FUENTE -3,000
Pagos por gastos financieros 137,000

Ajuste en Impuesto a la renta Uso /Fuente

Provisión impuesto a la renta 170,760
Disminución impuestos por pagar USO 10,000
Pagos por Impuesto a la renta 180,760

93,375
Estado de Flujo de efectivo por actividad
Método Directo (Comercial Inca)
Actividades de Operación
Cobranza clientes por Ventas 2,722,790
Pago a proveedores -1,510,328
Pagos Gastos operativos -469,827
Pago por intereses -137,000
Pago por impuesto a la renta -180,760
Flujo neto operativo 424,875

Actividades de Inversión
Compras activos fijos (Inc IGV) -195,880
Ventas Activos Fijos 5,900
Flujo neto inversiones -189,980

Pago de IGV SUNAT -124,155

Actividades de Financiamiento
Préstamos corto plazo 107,540
Préstamos largo plazo 105,900
Dividendos pagados -324,740
Flujo neto Financiamiento -111,300

Movimiento neto de caja -560

Saldo de Caja inicial 5,760
Saldo de Caja Final 5,200

Cálculo del IGV Sunat

IGV por ventas mercaderías 423,090
IGV por ventas Activo Fijo 900
IGV por compras mercaderías (245,628)
IGV compras activos fijos -29,880
IGV gastos operativos (24,327)
IGV neto pagado 124,155
Método Indirecto (Comercial Inca)
Utilidad neta (UN) 398,440
+ Depreciación (D) 45,800
- Ingresos por ventas de A.Fijo (I) 5,000
EBITDA = UN + D - I 439,240
Flujo neto por Capital de trabajo Operativo
Variación Activo corriente (No incluye efectivo) (1) 255,400
- Variación Pasivo corriente (No Incluye deudad de Bancos) (2) 87,900
Variación de KTO (1) - (2) 167,500
EBITDA - Variación de KTO 271,740
IGV Neto Recibido en Caja por actividades Operativas
IGV por Ventas 423,090
- IGV por compra mercaderías (245,628)
´- IGV por gastos operativos -24,327
IGV Neto 153,135

FCO = EBITDA - Variac. KTO + IGV Neto 424,875

Flujo neto de Caja por inversiones (FCI)
Compras de A. Fijos - Ventas A.Fijo

Flujo neto de Caja por Financiamiento (FCF)

Préstamos de Bancos (CP + LP)
Dividendos pagados
FCF

Flujo neto de Caja Total(FCT)

FCO + FCI + FCF
+ Saldo inicial de caja
= Saldo Final de caja
 -189,980

iamiento (FCF)
107,540
105,900
-324,740

-89,845
Activo Corriente
-89,845
Estado de Flujo de efectivo por actividad operativa
Método Indirecto (Comercial Inca)
Utilidad Neta #REF!
+ Depreciación (D) #REF!
+ Provisión incobrables (I) #REF!
EBITDA = UN + D + I #REF!
Variación del Capital de trabajo Operativo
Variación Cuentas por Cobrar 50,800
Variación Inventarios 214,600
Variación Activos diferidos -10,000
Variación Activo corriente (1) 255,400
Variación Proveedores #REF!
Variación Gastos por pagar #REF!
Variación Intereses por pagar #REF!
Variación Impuestos por pagar #REF!
Variación Pasivo corriente (2) #REF!
Variación KT Operativo (1) - (2) #REF!

EBITDA - Variación KT Operativo (3) #REF!

Ingreso neto por IGV Operativo
IGV por ventas 423,090
IGV por compras mercaderías -245,628
IGV gastos operativos (24,327)
IGV neto operativo pagado (4) 153,135
Flujo neto operativo (3)- (4) #REF!