Título de la tarea: Créditos de corto plazo.

Nombre Alumno: Magdalena Agüero Soto.

Nombre Asignatura: Finanzas de corto plazo

Instituto IACC

Fecha: lunes, 30 de julio de 2018.

 Desarrollo:

Elabore un documento donde compare y contraste las características, ventajas y desventajas de

un crédito comercial en relación a un crédito garantizado por cuentas por cobrar como por
ejemplo el factoring.

El crédito comercial es una forma de financiamiento directa y que se encuentra a favor de la

empresa. Se establece como una manera de adquirir dineros frescos, sin tener que entregar
garantías, contratos de cualquier índole que amarre a la empresa de formas legales, solamente
necesitan contar con una historia de finanzas limpio tener un plazo determinado en el negocio, se
debe cumplir con algunos condicionamientos de promoción y además un mínimo de compra en
lo que se relaciona con el producto comercial que entrega el proveedor y que es el objeto del
crédito. A través de estos medios la empresa conseguirá liquidez de manera rápida, es decir,
trabaja formalmente con dinero de terceros y con ello consigue ventas y ganancias con las cuales
al final de los tiempos de los vencimientos podrá pagar lo prestado, lo que es muy óptimo para la
organización.
El crédito comercial es una forma común de financiamiento a cortos plazos usuales en casi todos
los negocios. Es la más grande fuente de fondos de corto plazo para la pequeña empresa, en
forma principal debido a que los proveedores son usualmente más liberales en el otorgamiento de
crédito que las compañías financieras.
La opción del tipo de financiamiento requerido no es menor ya que una decisión errónea podría
generar pagar más de lo que se calculó o no poder cumplir con las obligaciones contratadas
entonces para una buena toma de decisiones que se debe conocer las diferencias entre un crédito
comercial y un factoring.
Ventajas:
• Medio equilibrado con menores costos para conseguir recursos
• Oportunidad para la organización para agilizar sus operaciones de comercio
• Manera usual de efectuar negocios, fáciles e informales
• En ocasiones sustituye al crédito bancario que no es accesible
• Los montos del crédito varían con las compras
Desventajas:
• No es claro y exacto el valor extra en el cual se incursiona, ya que al ser un
procedimiento administrativo la entrega de este, es obligatorio solventar al personal que lo
administra y este valor se puede ocultar en los precios.
• Ahí es el riesgo que del acreedor no pague el compromiso, lo que posiblemente generaría
una intervención legal.
• A efectuar una negociación a crédito se deberán pagar tasas pasivas.
Características de un crédito comercial.
Son montos de dinero en valores extranjeros o nacionales que entrega el banco a empresas,
organizaciones o compañías de diferentes tamaños para la satisfacción de necesidades de
compras de bienes, capital de trabajo, pago de servicios encausados para la operación de ellas o
también para efectuar refinanciamientos de pasivos con otros proveedores u organizaciones
financieras de corto plazo y que usualmente se pactan para ser pagados en el corto o mediano
plazo.
Factoring de cuentas por pagar:
Esta es una cesión de derechos de un documento o pagare a una organización la cual a cambio
entregara la liquidez de este, deduciendo los costos del factor total.
Ventajas:
• Permite la obtención de créditos garantizados.
• Este agrega la evaluación de créditos y el traspaso ocasional del riesgo, estas funciones
que por lo general efectúa el facto a menor costo que una empresa pequeña o mediana. Lo
anterior por que el factor puede vender la evaluación a varias empresas, por otra parte una
organización deberá absorber todo el costo de su evaluación.
• Admite poseer mayor liquidez
Desventajas:
• Perdida de un porcentaje de la utilidad percibida por el pago del servicio prestado
• Si una empresa efectúa factoring deja a la organización sin los activos más líquidos y
otros acreedores no verían bien este ocasional debilitamiento de la posición de la empresa.
• Es el evento que las facturas son pequeñas y muchas, los gastos administrativos podrían
subir el costo de esta forma de financiamiento.
• Al poseer la información pertinente se puede concluir que se desprende de la situación
particular de cada organización o solicitante que se puede decidir por algunos de estos servicios,
mas como toda transacción comercial, las mejores prestaciones son para beneficio de ellos a la
ves son para la parte que tenga mayor capital y pueda controlar la situación, sin excluir la
posibilidad de que habiendo optado por uno se pueda derivar en el otro.
Factoring se conoce además como financiamiento de cuentas por cobrar, es decir, es la venta de
facturas u otros documentos comerciales por cobrar. Factoring no se puede confundir con
facturas u otros documentos comerciales por cobrar. Factoring envuelve la venta de efectos a
cobrar o sea. No más en el balance contable y no se posee deuda contra la empresa financiera. En
contraste con un préstamo sus efectos a cobrar aún son parte de sus activos y la cantidad que se
debe al banco aparece como deuda.
Las empresas de factoring antes de ofrecer el producto estudian detalladamente la solvencia de
los clientes obligados al pago de facturas, aspecto que condiciona tanto la posibilidad de pactar la
transacción como su costo final, por ello, ha sido una operación usualmente reservada a
organizaciones que poseen entre sus clientes con administraciones públicas o compañías que
pertenecen a grupos de sociedades muy solventes. Por otra parte, no es una elección disponible
para determinadas ventas, como son las que se relacionan con los productos de tipo perecible, o
las que tienen vencimientos largos en el tiempo.
El factoring es posible constituirse para todos los clientes de una organización o solo para una
parte de ellos, con referencia siempre a créditos comerciales de corto plazo que son cedidos de
manera continuada. Se organiza por medio de un contrato entre la empresa cedente y la empresa
de factoring o factor, que agrega una cláusula de cesión de facturas por la cual se autoriza a la
empresa factor a efectuar la cobranza, cuestión que deberá notificarse a los clientes obligados
últimos a su cancelación. Esta relación convenida regularmente se rige por los principios de
exclusividad, por el cual la empresa cedente no le es posible realizar un contrato de factoring
sobre el mismo cliente con dos empresas de factoring distintos, y de globalidad, por el cual la
empresa cedente entregara todas las facturas de un cliente a la misma empresa de factoring.
 Bibliografía

IACC 2018, Finanzas de corto plazo. Semana 7.