A.

Judul
Audit Comittee Characteristics and Auditor Dismissals Following “New” Going-Concern
Reports
B. Nama Penulis
Joseph V. Carcello
C. Sumarry
1. Latar belakang
Fungsi utama dari komite audit yaitu untuk menjaga independensi auditor eksternal,
Independensi auditor penting untuk kualitas audit karena meminimalkan “kemungkinan bahwa
faktor-faktor eksternal akan mempengaruhi penilaian auditor”. Kinerja komite audit harus
berkualitas tinggi ketika ketika anggota independen, yang mana mereka memiliki keahlian
goveenance lebih dan keahlian lebih tersebut menuduh bahwa tingkat yang lebih tinggi
kepemilikan saham memotivasi direksi perusahaan. Auditor yang mengeluarkan laporan going
concern lebih mungkin untuk diberhentikan jika komite audit memiliki persentase yang lebih
besar dari anggota komite audit yaitu (1) memiliki lebih sedikit keahlian governance, (2)
memiliki persentase lebih besar dari saham perusahaan.
2. Tinjauan Pustaka
a. Komite Audit dengan Keahlian Lebih Governance Harus Mengurangi kemungkinan
bahwa perusahaan akan
memberhentikan auditor di pembalasan untuk mengeluarkan laporan going concern.
Fama (1980) dan Fama dan Jensen (1983) menyatakan bahwa direksi melakukan investasi mahal
untuk mengembangkan reputasi sebagai pemantau efektif kinerja perusahaan. Selain itu,
penelitian sebelumnya menyimpulkan bahwa direktur perusahaan mengalami efek samping
seperti kinerja yang buruk atau keuangan distress kemudian melayani kurang sering sebagai
direktur untuk perusahaan lain (Gilson 1990; Kaplan dan Reishus 1990). Kami berharap reputasi
direktur menderita ketika perusahaan fi res auditor setelah mengeluarkan laporan going concern.
Direksi yang duduk pada lebih papan akan memiliki lebih banyak kehilangan dan karena itu
kami mengharapkan mereka untuk menjadi lebih mungkin untuk menentang pemberhentian
auditor.

b. Komite Audit dengan Lebih Keahlian Keuangan Harus Mengurangi Kemungkinan

bahwa Perusahaan akan
memberhentikan auditor untuk menerbitkan laporan going concern. BRC (1999, 25)
merekomendasikan bahwa setiap komite audit memiliki setidaknya satu anggota yang memiliki
keahlian finansial, didefinisikan sebagai '' pengalaman masa lalu pekerjaan dalam keuangan atau
akuntansi, syarat profesional serti fi kasi dalam akuntansi, atau pengalaman lain yang sebanding
atau latar belakang yang mengakibatkan keuangan kecanggihan individu, termasuk makhluk atau
karena telah menjadi CEO atau senior lainnya perwira dengan tanggung jawab pengawasan
keuangan. '' Kami berharap bahwa ahli keuangan akan memahami dan mendukung keputusan
auditor untuk mengeluarkan laporan going concern, dan bahwa komite audit yang anggotanya
memiliki keahlian keuangan yang lebih besar akan lebih efektif dalam mencegah manajemen
memecat auditor dalam acara ini.
c. Komite Audit dengan Tingkat yang Lebih Rendah dari Kepemilikan Saham Harus
Mengurangi Kemungkinan bahwa
perusahaan menolak auditor setelah menerima laporan going concern. anggota komite
audit yang memiliki saham lebih perusahaan cenderung menderita kerugian jika laporan
goingconcern memicu respon harga saham negatif (Jones 1996; Melumad dan Ziv

3. Desain Penelitian Dan Sample

a. Model
Desain ini memungkinkan kita untuk menentukan hubungan tambahan
antara karakteristik komite audit dan pemecatan menyusul going
concern (GC) pendapat (relatif terhadap pendapat bersih), yang, pada
gilirannya, memungkinkan kita untuk mengatasi salah satu penjelasan
alternatif potensial untuk kami hasil-audit komite dengan karakteristik
tertentu dapat dikaitkan dengan pemecatan auditor dalam semua
konteks, tidak hanya ketika manajemen ingin memberhentikan auditor
karena laporan GC.
1) Ukuran
klien besar menggunakan daya tawar lebih sebagai hasil dari biaya
audit yang lebih tinggi bahwa mereka membayar (McKeown et al.
1991, 11), dan dengan demikian kami berharap perbedaan pendapat
sedikit mengarah ke auditor pemecatan. perusahaan besar juga
memiliki lebih banyak insentif dari perusahaan kecil untuk
mempertahankan auditor mereka, karena analis keuangan dan pers
keuangan meneliti pemecatan auditor mereka lebih dekat.

2) Indshare
klien besar menggunakan daya tawar lebih sebagai hasil dari biaya
audit yang lebih tinggi bahwa mereka membayar (McKeown et al.
1991, 11), dan dengan demikian kami berharap perbedaan pendapat
sedikit mengarah ke auditor pemecatan. perusahaan besar juga
 memiliki lebih banyak insentif dari perusahaan kecil untuk
mempertahankan auditor mereka, karena analis keuangan dan pers
keuangan meneliti pemecatan auditor mereka lebih dekat.
3) Masa Jabatan
Levinthal dan Fichman (1988) dan Williams (1988) memberikan bukti
bahwa masa auditor lagi mengurangi kemungkinan pemecatan auditor.
Sebagai masa jabatan hubungan auditor-klien memperpanjang, auditor
mengembangkan klien-spesifik pengetahuan yang akan hilang jika
klien berubah auditor. Kami mengukur penguasaan auditor sebagai
jumlah tahun berturut-turut bahwa klien telah mempertahankan
auditor.
4) ZFC
Kondisi keuangan suatu perusahaan mempengaruhi kemungkinan
bahwa hal itu akan mengubah auditor (Krishnan dan Stephens 1995;
Schwartz dan Menon 1985).
5) MGMTCHG
Perubahan manajemen puncak sering dikaitkan dengan perubahan
auditor (Chow dan Rice 1982; Williams 1988). Seorang CEO baru bisa
mengubah auditor untuk memperoleh perspektif yang segar pada hasil
keuangan perusahaan, atau karena ia memiliki pengalaman positif
dengan yang lain Audit perusahaan.
b. Sampel
Untuk memberikan patokan untuk menilai hubungan antara
karakteristik komite audit dan pemecatan auditor, kami
mengumpulkan sampel dari perusahaan yang mendapat opini bersih
antara 1988 dan 1999 dan diberhentikan auditor mereka selama tahun
berikutnya. Sekitar 1.000 perusahaan publik (dengan kode SIC bawah
6000) menerima laporan bersih dari Big 6 perusahaan-perusahaan
antara tahun 1988 dan 1999 dan kemudian berubah auditor mereka
selama tahun berikutnya. Karena ukuran sampel yang besar, kami
memilih sampel acak dari 200 perusahaan. Dari sampel ini, 24
perusahaan tidak memiliki Komite Audit dan 13 perusahaan lain tidak
memiliki pernyataan keuangan atau data lain yang diperlukan.
4. Hasil
a. Analisis Univariat
Karena kita terutama tertarik pada hubungan antara karakteristik
komite audit dan pemecatan menyusul laporan GC, kami menyajikan
statistik deskriptif terpisah untuk karakteristik komite audit untuk klien
menerima GC dan laporan bersih. Seperti yang kita harapkan, tiga dari
empat karakteristik berbeda secara signifikan antara klien menolak
auditor mereka mengikuti pendapat GC dan klien-klien
mempertahankan auditor mereka setelah menerima pendapat GC.
Untuk klien GC yang diberhentikan auditor mereka, 49 persen dari
komite audit adalah af fi liated direksi, sedangkan untuk klien GC yang
 tidak menampik auditor mereka, hanya 24 persen dari komite audit
adalah af direksi fi liated (p 0,01).
b. Analisis Logit
1) Karakteristik Komite Audit dan Pemberhentian Auditor
Model 1 pada Tabel 4 menunjukkan bahwa model logit
keseluruhan signifikan (p 0,01), dan pseudo-R 2 adalah 10
persen.
2) Dewan Karakteristik Direktur dan Pemberhentian Auditor
Karena komite audit terdiri dari anggota dewan direksi, independensi
komite audit berhubungan positif dengan papan kemerdekaan direktur
(Klein 2002b). Sejak karakteristik komite audit hanya bisa
mencerminkan karakteristik dari papan penuh direksi, kami menyelidiki
kemungkinan bahwa karakteristik komite audit yang terkait dengan
pemecatan auditor hanyalah instrumen untuk karakteristik komposisi
dewan.
5. Pengukuran Variabel
a. Variabel Dependen.
b. Variabel Independen
c. Variabel Kontrol
6. Pengumpulan Data
7. Pemilihan Sampel
8. Hasil Dan Pembahasan
9. Pembahasan
10. Analisis Sensitivitas
11. KESIMPULAN