PRESUPUESTOS

Docente
EDGARDO ENRIQUE MUÑOZ QUERALES
INTRODUCCION
Hay 4 razones relevantes para presupuestar :

 Saber si ha de tener utilidades en el futuro.

 Para mostrar ante el banco que tan bien puede
ir el negocio.
 Muestra el dinero que espera ingresar y egresar
del negocio.
 Se identifica que parte del negocio puede
mejorar.
Sobre los presupuestos
 Vale la pena establecer el periodo mas
adecuado (anual, mensual, diario).
 Hacerlos simples y de fácil uso.
 Realizarlos para el futuro, en aras de controlar y
planificar.
 Revisarlos continuamente para contrastar lo
planeado con lo ejecutado y tomar correctivos
del caso.
Entrando en Materia
Dentro del plan de actividades a
presupuestar es relevante identificar a que
se le debe hacer esta gestión.
Los mas relevantes actividades a tener en
cuenta son las ventas, los costos, la
producción, las compras, la mano de obra,
los gastos Fijos y el presupuesto de
efectivo.
Presupuesto de Ventas e Ingresos
 Son las estimaciones de las cantidades y
valores a vender en un periodo dado.
 Es el cimiento del plan de mercadeo, plan de
publicidad y promoción y plan de gastos en
ventas.
 Los elementos básicos para su elaboración:
Cuanto produzco, que deudas hay, la empresa
frente a la competencia, política de inventarios,
capacidad de planta.
Presupuesto de Ventas e Ingresos
Periodo Mes X
Concepto Producto A
Cantidades a vender 1000
* Precio unitario de venta 10
= Ingresos por ventas brutas 10000
* % Descuento 1
- Valor de los descuentos 100

= Ingresos netos 9900

 Presupuesto de Producción
 Los presupuestos de venta y producción
deben ir coordinados por aquellas
personas que se encargan de su manejo.
 Para realizar presupuesto de venta se
necesita la opinión del Gerente de
producción y para realizar un presupuesto
de producción se necesita la opinión del
Gerente comercial.
 Presupuesto de Producción
 Determina las cantidades de productos
terminados que se van a vender o a dejar
en inventario.
 Se fundamenta en el presupuesto de
ventas e inventario. Adicionalmente en la
capacidad instalada y en el porcentaje de
desperdicios por proceso.
 No es necesario para las empresas
comerciales y de servicio.
 Presupuesto de Producción
LA PROGRAMACIÓN DE PRODUCCION:

 Determinar la programación establecida por el

departamento comercial con lo que respecta a venta
y aquí se realiza la referencia por artículos y la
cantidad que se va a vender por semana.
 Realizar el programa de producción de acuerdo con
el presupuesto de ventas por unidades ,semanal ,
mensual y año.
 Determinar que materias se necesita para la
producción que necesitamos y también cuanto
personal necesitamos para llevar a cabo nuestra
meta.
 Presupuesto de Producción
 Las materias primas hay que tener en cuenta
lo que tiene que ver con los inventarios .
Esto se hace para saber que cantidad se va a
producir es decir que se tiene que saber que
numero exacto se necesita para que no falte
pero tampoco que no sobre porque esto
perjudicaría a la empresa.
 Determinar todos los costos pero estos
deben ser acordes al presupuesto con estos
buscamos sacar la información que
necesitamos para nuestro fin.
 Presupuesto de producción
Periodo Mes X
Concepto Producto A
Unidades a vender 1000
+ Inventario Final mínimo requerido 150
=Necesidades de producción(unidades 1150
necesarias a producir)
- Inventario Inicial mínimo 100

= Presupuesto de 1050
producción(No. Unidades a
Producir)
 Presupuesto de producción-
Ejemplo
La compañía comercializadora Pablo Morales presenta el
siguiente presupuesto de ventas de su producto A para el
primer trimestre de 1998:
 Enero 100 unidades, febrero 130 unidades y marzo 85
unidades.
 Se conoce, además, que la compañía por la política
estima dejar como requerido mínimo de inventarios al
final de cada mes el 20% de las unidades
presupuestadas para la venta del mes siguiente y que al
finalizar 1997 sus inventarios finales por este producto
alcanzaron las 50 unidades.
 Calcular la producción planeada para el primer trimestre
por meses.
Presupuesto de producción-
Ejemplo
 Presupuesto de Compras
 Son las cantidades de materias primas,
mercancía, e insumos a comprar.
 Es importante pues de él depende el
presupuesto de producción, ventas e ingresos.
 Para su elaboración se requiere el presupuesto
de producción, el de ventas y el consumo de
materias primas e insumos por unidad .
 Presupuesto de Compras
Establecido el programa de producción de la
compañía, el responsable del área de producción
debe darle a conocer al responsable de las
compras dicho programa para que el comience a
establecer los contactos necesarios con los
proveedores, conozca los posibles precios de sus
materias primas y materiales que intervengan en
el proceso productivo y, a la vez, establezca la
programación de compras para el ejercicio
presupuestal.
 Presupuesto de Compras
El encargado de sección de compras debe
establecer que materia prima o materiales
importados y cuales de origen nacional, de tal
forma que lleguen con anticipo a la compañía y no
perjudiquen el proceso de producción. Cuando la
empresa comercializa productos importados debe
también elaborar la programación de las
importaciones con anticipación para no ver
afectadas sus ventas y, si necesita complementar
sus mercancías con algunos materiales
nacionales, también debe tener presente las
compras de estos.
 Presupuesto de Compras
Importadas
En los formatos para realizar la programación, tanto de
compras nacionales como de compras importadas se
deben tener en cuenta los siguientes aspectos:
 Fecha de pedido al proveedor de exterior
 Apertura de la carta de crédito
 Fecha de despacho del proveedor del exterior
 Llegada a puerto
 Nacionalización de la mercancía
 Llegada a bodega
 Control previo de calidad de la mercancía
 Mercancía en el almacén lista para el proceso
 Presupuesto de Compras
Nacionales
La programación de compras nacionales contiene:
 Cotización
 Fecha de pedido o de colocación de la orden de
compra
 Fecha de despacho por parte del proveedor
nacional
 Llegada a bodega
 Control previo de calidad de la mercancía
 Mercancía en el almacén lista para el proceso
Presupuesto de Compras de
Materia Prima
Materia
A

Periodo Mes 1
Unidades a consumir 150
+ Inventario final deseado 15
= Necesidades de producción 165
- Inventario Inicial 80
= Presupuesto de materias primas en
unidades 85

* Valor por unidad $1300

= Valor presupuestado en materias primas $110500
Presupuesto de Compras de
Mercancia
Materia
A

Periodo Mes 1
Unidades a vender 1000
+ Inventario final deseado 150
= Necesidades de mercancías 1150
- Inventario Inicial 200
= Presupuesto de mercancías en unidades
950

* Valor por unidad $6000

= Valor presupuesto de mercancías $5700000
Presupuesto de Compras de
Insumos
Materia
A

Periodo Mes 1
Unidades a utilizar 330
+ Inventario final deseado 50
= Necesidades de insumos 380
- Inventario Inicial 100
= Presupuesto en unidades de insumos 280

* Valor por unidad $1000

= Valor presupuesto de insumos $280000
Presupuesto de Mano de Obra

 Cantidad de horas a pagar para poder cumplir

con el presupuesto de producción.
 Para su elaboración se requiere de un tiempo
de trabajo por unidad (horas, minutos,
segundos); numero de empleados por oficio,
turnos a trabajar, numero de días a trabajar,
tasa estandar de mano de obra, valor hora de
trabajo VHT.
 VHT = Salario Mes / # horas por mes
Presupuesto de Mano de Obra
Periodo Mes X
Concepto Producto A
Presupuesto de producción 1000
* Tiempo de mano de obra en 1.5
hrs
= Total presupuestado en hrs 1500
mano de obra
* Valor por horal $ 2200

= Valor total presupuestado $3300000

mano de obra
Presupuesto de Efectivo o Flujo
de Caja Libre
Se tiene varias razones para presupuestar el
efectivo:
1. Razón operativa: Se refiere a que la Empresa
para poder llevar a cabo sus operaciones en
forma normal, garantizando la financiación de
un volumen determinado de efectivo para
atender el pago de sus cuentas al vencimiento.

La determinación del volumen de efectivo se

hace estableciendo el “ ciclo de caja” de la
empresa ,que se detalla a continuación.
Presupuesto de Efectivo o Flujo
de Caja Libre
CICLO DE CAJA
Número de Veces que Número de
Concepto
rota al año.(360/No.
Días) días.
Rotación de materia prima 6 60
Rotación de Producto en proceso 12 30
Rotación de Producto terminado 8 45
Rotación de cuentas por cobrar 4 90
Días sistema de circulación de fondos
225
Rotación de cuentas por pagar. 5 72
CICLO DE CAJA 153
Presupuesto de Efectivo o Flujo
de Caja Libre
2. Razón de seguridad: Se refiere al hecho de que
además de la inversión promedio re querida para
garantizar el negocio y con el fin de atender
desembolsos imprevistos ,la empresa establece como
política una cantidad adicional mínima que proteja
dicho riesgo.
3. Razón especulativa: Aplicable a las empresas con altos
excedentes de efectivo , que al no invertirlos en la
operación misma la convierte en inversiones
temporales con vencimientos a corto plazo.
Presupuesto de Efectivo o Flujo
de Caja Libre
¿Para que sirve el Presupuesto de Efectivo?

 Sirve para estimar todas las entradas y

salidas de efectivo para un periodo futuro
determinado.
 Es útil para la planeación y control de las
operaciones de la empresa y como apoyo
para la toma de decisiones de inversión,
financiación y dividendos.
 Objetivos

Decisiones

Rentabilidad
Liquidez
(Largo plazo)
(corto plazo)

Liquidez Rentabilidad
(corto plazo) (Largo plazo)

Presupuesto de
Efectivo
Presupuesto de Efectivo o Flujo
de Caja Libre
Periodo de Presupuestación: El administrador financiero debe
tener presente los siguientes aspectos:
1. El Presupuesto efectivo del año , detallado por meses, que
coincida con el presupuesto general de operación para el
mismo lapso de tiempo . Sirve para planear más no para
controlar.
2. Presupuesto a corto plazo detallado por meses, semanas , o
quincenas con base a las rotaciones de cartera y/o cuentas
por pagar , para controlar ingresos y desembolsos.
3. Si la situación de liquidez así lo exige , detalle diario de
ingresos y desembolsos de las dos o tres semanas
inmediatas.
Elaboración presupuesto Efectivo

 Paso 1: Calculo Ingresos y Egresos

Ingresos: Recaudos de Cartera , Ventas
contado, Aportes de K(capital), Prestamos,
Ventas de activos fijos , otros ingresos.
Egresos: Pago a proveedores, sueldos y
salarios, prestaciones sociales,
arrendamientos, servicios públicos,
Impuestos, etc
 Paso 2 : Obtención primera plantilla
Elaboración presupuesto Efectivo
Primera plantilla

Detalle
Ingresos Operativos
- Egresos Operativos
= EGO (Efectivo generado
operacionalmente)
+/- Actividades de financiación
= Aumento o disminución de caja
+ Efectivo inicial
- Efectivo mínimo
= Efectivo disponible

- Actividades Inversión
- Dividendos
Análisis Presupuesto de efectivo
 Déficit temporal
 Prestamos a corto plazo, acelerar cobro de cartera,
Descuento temporal Cartera, Retardar y/o aplazar
desembolsos, reducción de compras, promociones de
mercancía, liquidación inversiones.
 Déficit permanente o crónico
 Prestamos a largo plazo, reducir plazos de crédito,
Descuento permanente Cartera, Reducción inventarios,
reducción gastos, costos e inversiones, liquidación
inversiones, no reparo de utilidades, venta de activos no
operativos, aporte de K(capital).
Análisis Presupuesto de efectivo

 Superávit temporal :Inversión temporal,

anticipar pagos, reciprocidad bancaria
 Superávit permanente :Inversiones
permanentes, reparo de utilidades,
inversiones estratégicas, anticipos pagos
obligaciones.
Un ejemplo práctico
En la guía desarrollaremos el presupuesto
de efectivo de una empresa.
Bibliografía
 García, Oscar León. Administración
Financiera. Fundamentos y Aplicaciones.
Tercera Edición 1999
 OIT. Mejore su negocio básico.
Planificación del Negocio. Cuarta Edición.
Agosto 2004
 Presupuestos. Microempresas de
Antioquia. 2005
GRACIAS
emunoz@itsa.edu.co