Bank 4.

0
Ch 2 – 監管者的兩難

Dean Yu
2018/12/18
簡報大綱

•監管的第一原理是什麼？
•什麼是監管的兩難？
•主題
•主題概要
•台灣金管會的第一原理又是什麼？
•金管會 職掌
•監管業務有何商機？

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 2
監管的第一原理是什麼？

•？？？
•替金融體系與客戶偵測與應對風險

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 3
什麼是監管的兩難？(Delimma困境）

•？？？
•創新的業務如何監管？Ex. 數位加密貨幣，身份確認
機制？數位無紙化？新科技？新業務？支付方式的改
變？

•數位原生監管體系
智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 4
主題

• 阻礙創新的監管有何風險？
• 比特幣-替代貨幣，龐氏騙局泡沫或貨幣革命
• 分散式自治組織和首次代幣發行
• 監管金融犯罪與認識你的客戶 (KYC)的方法有瑕疵
• 現行的KYC規範是一條通往排除更多人使用服務的道路
• 進入雲端世界？
• 信用使用方式的改善
• 未來的監管形式與功能
• 可能會出什麽差錯？
• 改革要點
• 監理機關要從何著手？

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 5
主題概要

•阻礙創新的監管有何風險？
–將創新是為金融市場的風險
–崛起的新科技被視為破壞現行監管環境

•比特幣-替代貨幣，龐氏騙局泡沫或貨幣革命
–去中心化，缺乏內部監管機制（共識機制），及匿名性，
產生監管不易
–囤積，缺乏流動性

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 6
主題概要

•分散式自治組織和首次代幣發行
–分散式自治組織是參與實驗的社群成員，以人工智慧或自
動化產生的智慧合約。
–營運結構中沒有公司主管為決策負起最終責任

•監管金融犯罪與認識你的客戶 (KYC)的方法有瑕疵
–AML
• 現行的KYC規範是一條通往排除更多人使用服務的道路
–憑證

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 7
AML – Anti Money Laundering洗錢防制法

•KYC – 驗證客戶
•監控交易模式
•調查異常與通報

洗錢防制更有效也更迅速的科技已存在。防制系統需要跟上時代的通報設
計與通報標準，更廣泛分享保密資料，更快更精準的分析模式。

•KYC – 驗證客戶 ＝生物辨識等

•監控交易模式 ＝行為模式的大數據分析模型
•調查異常與通報 ＝系統連結，資訊交換與通報
智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 8
KYC 與 普惠金融 – 憑證

• KYC 起手式：身分證明 （你是誰）

– 證件認證，駕照，身分證，健保卡，etc..
–親簽，照片

 印度的阿達兒卡Aadhaar card – 身分認證系統

 手機電話
 自然人憑證
 人臉辨識
…
…

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 9
主題概要

•進入雲端世界？
–機房的管理 – AC, Storage, BK, DR…..
•信用使用方式的改善
–信用評等的模型
–使用資料
•未來的監管形式與功能
–保護消費者
–監管收受存款或發行貨幣的機構
–活動的參與者改變

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 10
主題概要

•可能會出什麽差錯？
–過度監管阻礙創新，監管減低風險，創新具有風險
–傳統監理導致新風險，隱私，資安，洗錢等…
–監管的不確定性與風險，銀行受檢管多於非銀行
•監理機關要從何著手？

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 11
主題概要
• 改革要點
確保金融系統的穩定，顧客獲得平等待遇，減少洗錢行為
–法尊科技與監理科技
• 從法規式監管改採原則式督導，搭配使用大數據的監測方式來檢驗量化
標準
–數位原生型監理
–可由機器執行監理
–測試台，沙盒與監理實驗室
–使命，文化，技能與溝通方式的改變
• 需重新思考其使命，管轄範圍，與溝通方式
• CIO and CDO
–體制的現代化必須將實況納入考量-新的業務形態
–靈活監管，開放平台與程式碼-App, 雲端
–實際執行之道

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 12
主題概要

•監理機關要從何著手？
–測試台作為小型實驗室
–將監管實驗室學習打造成一種實驗性，替代性監管管道，
透過數據與人工智慧來運作，從小規模做起
–監管機關改組，重心在重科技或數位原生督導，而非政策
和流程的監管

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 13
台灣金管會的第一原理又是什麼？

•行政院為健全金融機構業務經營，維持金融穩定及促
進金融市場發展，特設金融監督管理委員會
•本會主管金融市場及金融服務業之發展、監督、管理
及檢查業務。
–金融市場包括銀行市場、票券市場、證券市場、期貨及金
融衍生商品市場、保險市場及其清算系統等。
–金融服務業包括金融控股公司、金融重建基金、中央存款
保險公司、銀行業、證券業、期貨業、保險業、電子金融
交易業及其他金融服務業；但金融支付系統，由中央銀行
主管。

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 14
金管會 職掌

本會掌理下列事項：
一、金融制度及監理政策。
二、金融法令之擬訂、修正及廢止。
三、金融機構之設立、撤銷、廢止、變更、合併、停業、解散、
業務範圍核定等監督及管理。
四、金融市場之發展、監督及管理。
五、金融機構之檢查。
六、公開發行公司與證券市場相關事項之檢查。
七、金融涉外事項。
八、金融消費者保護。
九、違反金融相關法令之取締、處分及處理。
十、金融監督、管理及檢查相關統計資料之蒐集、彙整及析。
十一、其他有關金融之監督、管理及檢查事項。

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 15
監管業務有何商機？

•？
•？

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 16
- 敬請指教 -

服務據點
臺灣
• 公司總部：新北市板橋區
• 臺北市民生辦公室
• 高雄市辦公室

海外地區
公司總部：22041 新北市板橋區縣民大道二段7號6樓
• 資拓宏宇(上海)信息科技有限公司
電話：(02)8969-1969 傳真：(02)8969-3359
《多德-弗蘭克法案》全稱《多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法》
（Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act），它是
在眾議院與參議院分別通過的法案版本基礎上整合而成的，分別於
2010年6月30日和7月15日獲眾議院和參議院通過，最後由美國總統簽
署，被認為是20世紀30年代以來美國改革力度最大、影響最深遠的金
融監管改革。該法案旨在通過改善金融體系問責制和透明度，以促進
美國金融穩定、解決“大而不倒”問題、保護納稅人利益、保護消費者利
益。

（一）進行監管機構和監管功能重組，防範系統性風險
（二）創設消費者保護局，加強對消費者權益的保護
（三）強化對“系統重要性機構”的監管，解決“大而不倒”的問題
（四）對證券化及場外衍生品金融市場進行規範和約束
（五）填補對對沖基金、私募基金、信用評級公司等監管的空白
（六）嚴格銀行資本金監管和業務監管，控制潛在經營風險

智慧財產權屬資拓宏宇國際(股)公司，複製或轉載必究 18